Што трэба ведаць аб квантавых фінансах?

Колькасныя фінансы або квантавыя фінансы - гэта адносна новая тэма, якая ўзнікла ў руках фізікаў і іншых дактароў колькасных навук, якія прайшлі навучанне ў пачатку 70-х г. Мадэлі, канцэпцыі і матэматыка былі перакладзены з розных дысцыплін, галоўнай з якіх з'яўляецца фізіка.

За кароткі час ён пашырыўся і ўключыў мноства дысцыплін, кожная з якіх прывязвала сябе да колькасных фінансаў і, такім чынам, падштурхоўвала іх у адпаведных напрамках, прымушаючы іх развівацца шалёнымі тэмпамі.

У сваім імкненні атрымаць веды аб колькасных фінансах, калі вам цікава, з чаго пачаць і для чаго яны патрэбныя, вы павінны прачытаць гэты вычарпальны артыкул. Але спачатку даведайцеся больш пра паводніцкія фінансы.

Хадзем

🥀 Што такое квантавыя фінансы?

Квантавае фінансаванне - гэта выкарыстанне надзвычай вялікіх матэматычных мадэляў і набораў даных для аналізу фінансавыя рынкіы і каштоўныя паперы. Прасцей кажучы, Quantitative Finance дае веды, неабходныя для аналізу фінансавых рынкаў і каштоўных папер.

Гэты аналіз у асноўным праводзіцца з выкарыстаннем матэматычных мадэляў і велізарных набораў даных. Такім чынам, спецыялістаў у гэтай галіне называюць колькаснымі або колькаснымі аналітыкамі.

Тыповыя прыклады ўключаюць (1) цэнаўтварэнне вытворных каштоўных папер, такіх як апцыёны, і (2) кіраванне рызыкамі, у прыватнасці, што датычыцца прыкладанняў для кіравання партфелем. Прафесіяналы, якія працуюць у гэтай сферы, часта называецца «кванты».

Акрамя таго, Quant спецыялізуецца на распрацоўцы, распрацоўцы і ўкараненні алгарытму вырашэння складаных фінансавых задач.

🥀 Гісторыя квантавых фінансаў

Асновы квантавых фінансаў былі закладзены ў 20-м стагоддзі з доктарскай дысертацыі " Тэорыя спекуляцыі » ад французскага матэматыка Людовік Бакалаўра. Бачэлье ўпершыню прымяніў канцэпцыю броўнаўскага руху да паводзін коштаў на актывы.

Пазней японскі матэматык Кіёсі Іта напісаў артыкул аб стахастычных дыферэнцыяльных ураўненнях і заснаваў тэорыю стахастычнага вылічэння, якая таксама носіць яго імя (вылічэнне Îto) і шырока выкарыстоўваецца ў цэнаўтварэнні апцыёнаў.

Тым не менш, галоўны прарыў адбыўся ў 1970-я гады, калі «Аб цэнаўтварэнні карпаратыўнай запазычанасці» Роберт Мертан : Структура рызыкі працэнтных ставак» і даследчыя працы «Цэнаўтварэнне апцыён і карпаратыўных абавязацельстваў» ад Фішэр Блэк і Майран Шоўлз былі выпушчаныя, якія па сваёй сутнасці ўтрымлівалі мадэль цэнаўтварэння апцыён кол і пут, і пасля гэтага шляху назад не было.

Le Мадэль Блэка-Шолза-Мэртана вядомы як мадэль "BSM»Шырока выкарыстоўваецца і адказвае за рост рынку апцыён. Сёння многія іншыя стахастычныя мадэлі былі распрацаваны, каб пашырыць мадэль BSM, усталяваўшы больш высокія арыенціры для колькаснага аналізу і прыносячы карысць сусветнай эканоміцы.

🥀 Колькасныя тыпы

Quants ствараюць і прымяняюць фінансавыя мадэлі для цэнаўтварэння вытворных інструментаў, прагназавання рынку і зніжэння рызыкі. Аднак існуе мноства варыяцый ролі квантаў, некаторыя з якіх тлумачацца ніжэй:

• Колькасць параднага офіса: Цесна супрацоўнічайце з гандлярамі і прадаўцамі ў гандлёвай зале. Укараняйце мадэлі цэнаўтварэння, якія выкарыстоўваюцца трэйдарамі, каб выявіць новыя магчымасці і даць парады па стратэгіях рызыкі.
• Quant Researcher : Па сутнасці, колькасць бэк-офіс, яны даследуюць і распрацоўваюць высокачашчынныя алгарытмы, мадэлі цэнаўтварэння і стратэгіі для трэйдараў і брокерскіх фірмаў.
• Quant Распрацоўшчык: У асноўным яны распрацоўшчыкі праграмнага забеспячэння ў фінансавай кампаніі. Яны пераводзяць бізнес-патрабаванні, прадстаўленыя даследчыкамі, у прыкладныя коды.
• Колькасць кіравання рызыкамі: Яны будуюць мадэлі для кантролю за крэдытнымі і нарматыўнымі аперацыямі і ацэнкі крэдытнай рызыкі, рынкавай рызыкі, рызыкі ALM (кіравання актывамі і пасівамі) і г.д. Яны колькасці з Блізкі офіс і выконваць аналіз рынку і рызыкі актываў і стрэс-тэставанне.

🥀 Квантавае фінансаванне супраць фінансавага інжынірынгу

Quantum finance факусуюць на матэматычных мадэлях, якія выкарыстоўваюцца для ацэнкі каштоўных папер і вымярэння рызыкі. Фінансавы інжынірынг ідзе яшчэ далей, засяроджваючыся на прыкладаннях і ствараючы інструменты, якія будуць рэалізоўваць вынікі мадэляў.

Фінансавы інжынірынг аб'ядноўвае матэматычную тэорыю квантавых фінансаў з камп'ютэрным мадэляваннем для прыняцця цэнавых, гандлёвых, хэджавых і іншых інвестыцыйных рашэнняў.

🥀 Чаму квантавыя фінансы важныя?

Quantum Finance - гэта ядро, дзе вы даведаецеся ўсё, што вам трэба ведаць, каб стаць колькасным або колькасным аналітыкам. Нягледзячы на ​​​​тое, што квантавае фінансаванне важна для жадаючых вывучаць кванты, факт, што многія людзі, якія з'яўляюцца прафесіяналамі ў гандлі, паходзяць з самых розных слаёў грамадства.

Назіралася ў в 2017-2018, толькі 60% удзельнікаў, якія паступаюць на праграмы стажыроўкі па колькасных фінансах, не маюць вопыту ў галіне фінансаў. Такім чынам, калі ў вас ёсць адукацыя ў галіне фінансаў, гэта выдатна, але калі ў вас няма, вы можаце лёгка запісацца на адну з праграм атрымання дыплома або сертыфіката.

Калі вы станеце колькасным аналітыкам, паглыбленае вывучэнне колькасных фінансаў можа дапамагчы вам у некаторых асноўных галінах, такіх як кіраванне партфелем і валютныя рынкі.

🥀 Якая кваліфікацыя вам патрэбна, каб стаць квантавым аналітыкам?

Калі вы імкнецеся стаць колькасным аналітыкам, вам трэба выбраць правільную кваліфікацыю:

Дыпломныя курсы

Існуе набор з некалькіх дыпломных курсаў, з якіх вы можаце выбраць, каб ператварыць сваё імкненне стаць квантам у рэальнасць. Вы можаце выбраць курс са спісу, які падыходзіць вам на аснове вашых інтарэсаў і вопыту. Вы можаце зрабіць a магістр фінансавага інжынірынгу.

Паколькі магістра ў галіне фінансавага інжынірынгу дае вам глыбокія веды, пачынаючы ад статыстычнай ацэнкі і заканчваючы эканаметрычным мадэляваннем, гэта інжынерны курс, які дапаможа вам у рэальным свеце.

Калі вы набудзеце вопыт колькаснага аналізу, вы зможаце з упэўненасцю працаваць над выкананнем гэтай задачы.

Вы можаце зрабіць а Магістр фінансавай матэматыкі. Гэтая ступень дае вам глыбокае ўяўленне аб метадалогіі колькаснага фінансавання. Паколькі ён арыентаваны на фінансавую матэматыку, вы будзеце аснашчаны ўсімі неабходнымі ведамі, каб пазней прызямліцца ў галіне колькаснага аналізу.

Гэты курс накіраваны на тое, каб вы авалодалі практычным прымяненнем фінансавай матэматыкі як колькасці. Акрамя таго, пасля заканчэння гэтага курса вы зможаце рабіць лагічныя высновы на аснове колькаснага аналізу.

Вы таксама можаце атрымаць ступень магістра ў галіне дадзеных, магістра ў галіне матэматычных і вылічальных фінансаў або магістра ў галіне прыкладной эканомікі.

Праграмы сертыфікацыі

Некаторыя праграмы колькасных фінансавых сертыфікатаў могуць дапамагчы вам прасунуць сваю прафесію і навыкі. Калі вы шукаеце нешта, што дапаможа вам пачаць кар'еру або ўмацаваць прафесійныя навыкі ў сярэдзіне кар'еры, праграма сертыфікатаў служыць вашай мэты. Вось некалькі праграм сертыфікацыі:

• Праграма прафесійнага сертыфіката ў галіне прыкладнога кіравання фінансавымі рызыкамі
• Сертыфікат па колькасных даследаваннях для фінансаў
• Сертыфікат колькасных асноў

🥀 Будучыня колькасных фінансаўгэта

Кванты і квантавыя фінансы тут, каб застацца! З ростам кампаній і велізарнай колькасцю даных і грошай ахоп і попыт на колькаснае фінансаванне растуць як ніколі раней. Квантавыя фінансы - гэта больш не проста складаная матэматыка і стахастычныя мадэлі.

Паколькі фінансы становяцца ўсё больш тэхнічнымі, навука аб дадзеных, машыннае і глыбокае навучанне, а таксама штучны інтэлект бяруць на сябе інфарматыўныя стратэгіі прыняцця рашэнняў у гэтай галіне.

Такім чынам, квантавыя фінансы дасягаюць новых вышынь дзякуючы магутнасці камп'ютэрных алгарытмаў з высокім узроўнем апрацоўкі, якія дазваляюць нам аналізаваць велізарныя дадзеныя і запускаць мадэльнае мадэляванне за нанасекунды.