Усе аб фондавым рынку

Вы хочаце ведаць усё пра фондавы рынак? Няма праблем. Фондавы рынак - гэта цэнтралізаванае месца, дзе купляюцца і прадаюцца акцыі публічных кампаній. Ён адрозніваецца ад іншых рынкаў тым, што торгуемыя актывы абмежаваныя акцыямі, аблігацыямі і біржавымі прадуктамі.  

На гэтым рынку інвестары шукаюць інструменты, у якія можна інвеставаць, а кампаніі або эмітэнты павінны фінансаваць свае праекты. Абедзве групы гандлююць каштоўнымі паперамі, такімі як акцыі, аблігацыі і ўзаемныя фонды, праз пасрэднікаў (агентаў, брокераў і біржы).

Асноўная мэта стыпендыі - дапамога да руху капіталу, тым самым спрыяючы манетарнай і фінансавай стабільнасці. Такім чынам, дэмакратычнае выкарыстанне рынкаў каштоўных папер спрыяе распрацоўцы больш актыўнай і больш бяспечнай грашова-крэдытнай палітыкі. У гэтым артыкуле я раскажу вам усё, што вам трэба ведаць аб фондавым рынку.

Што такое фондавы рынак?

Тэрмін " парыжская фондавая біржа » часта ставіцца да аднаго з асноўных індэксаў фондавага рынку, такіх як Dow Jones Industrial Average або Standard & Poor's 500. Калі вы купляеце акцыі публічнай кампаніі, вы купляеце невялікую частку гэтай кампаніі. Паколькі цяжка адсочваць кожную кампанію, індэксы Dow і S&P ўключаюць частку фондавага рынку, і іх паказчыкі лічацца рэпрэзентатыўнымі для ўсяго рынку.

Каб інвеставаць на фондавым рынку, вам не трэба афіцыйна станавіцца " інвестар ". Стыпендыя адкрыта для ўсіх. Вы можаце ўбачыць загаловак навін, у якім паведамляецца, што фондавы рынак упаў або што ён зачыніўся вышэй або ніжэй за дзень.

Часцей за ўсё гэта азначае, што фондавыя індэксы пайшлі ўверх ці ўніз. Гэта азначае, што акцыі ў індэксе ў цэлым выраслі або страцілі кошт. Інвестары, якія купляюць і прадаюць акцыі, спадзяюцца атрымаць прыбытак ад гэтага руху коштаў на акцыі.

Характарыстыка фондавага рынку

Сярод найбольш важных характарыстык фондавага рынку наступныя:

Рэнтабельнасць

Інвестуючы ў фондавы рынак, чалавек разлічвае атрымаць ад гэтага прыбытак. Тое, што можа адбыцца двума спосабамі: збор дывідэндаў і розніца паміж цаной продажу і цаной пакупкі каштоўных папер. Іншымі словамі, з атрыманым прыростам або стратай капіталу.

Бяспека

Гаворка ідзе пра фондавы рынак. Гэта азначае, што значэнні могуць расці або зніжацца ў залежнасці ад ваганняў рынку. Відавочна, што гэта ўяўляе сабой рызыку, бо дакладна невядома, ці прынясе інвестыцыя прыбытак.

Інвестыцыі ў доўгатэрміновыя каштоўныя паперы маюць вялікую верагоднасць стаць прыбытковым і бяспечным укладаннем. Яшчэ адзін спосаб знізіць рызыку пры інвеставанні la дыверсіфікацыя. Такім чынам зніжаецца верагоднасць страт.

Ліквіднасць

Інвеставаць у каштоўныя паперы вельмі лёгка, таму купля і продаж ажыццяўляюцца хутка.

Як працуе фондавы рынак?

Канцэпцыя, якая ляжыць у аснове працы фондавага рынку досыць просты. Фондавы рынак дазваляе пакупнікам і прадаўцам весці перамовы аб цэнах і здзяйсняць здзелкі.

Фондавы рынак функцыянуе праз сетку фондавых біржаў. Кампаніі размяшчаюць свае акцыі на фондавай біржы праз працэс, які называецца публічная прапанова пачатковы або Першасная публічная прапанова. Інвестары купляюць гэтыя акцыі, што дазваляе кампаніі збіраць сродкі для пашырэння бізнесу. Затым інвестары могуць купляць і прадаваць гэтыя акцыі паміж сабой, а біржа адсочвае попыт і прапанову на кожную каціруемую акцыю.

Гэта попыт і прапанова дапамагаюць вызначыць цану кожнай каштоўнай паперы або ўзроўні, на якіх удзельнікі фондавага рынку гатовыя купляць або прадаваць.

Пакупнікі робяць «прапанову» або самую высокую суму, якую яны гатовыя заплаціць, што звычайна менш, чым сума, якую «просяць» прадаўцы ў абмен. Гэтую розніцу наз спрэд бід-аск. Каб здзелка адбылася, пакупнік павінен павялічыць сваю цану, а прадавец - знізіць сваю. Так працуе фондавы рынак.

Што такое валацільнасць фондавага рынку?

Інвеставанне ў фондавы рынак звязана з рызыкай, але пры правільных інвестыцыйных стратэгіях гэта можна зрабіць бяспечна з мінімальнай рызыкай доўгатэрміновых страт. у дзённая гандаль, які патрабуе хуткай куплі і продажу акцый на аснове ваганняў коштаў, надзвычай рызыкоўны.

І наадварот, доўгатэрміновыя інвестыцыі ў фондавы рынак апынуліся выдатным спосабам назапашвання доўгатэрміновага багацця.

Напрыклад, S&P 500 мае гістарычны сярэднегадавы агульны даход каля 10% без папраўкі на інфляцыю. Тым не менш, рынак рэдка забяспечвае такую ​​прыбытковасць у параўнанні з мінулым годам.

У некаторыя гады фондавы рынак можа скончыцца значным падзеннем, у іншыя - рэзкім ростам. Гэтыя значныя ваганні звязаны з валацільнасць рынку.

Калі вы актыўна купляеце і прадаеце акцыі, ёсць вялікая верагоднасць таго, што ў нейкі момант вы зробіце памылку, купіўшы або прадаўшы не ў той момант, што прывядзе да страты. Ключ да бяспечнага інвеставання - працягваць інвеставаць у недарагія індэксныя фонды, якія адсочваюць больш шырокі рынак, каб ваша прыбытковасць адлюстроўвала сярэдняе гістарычнае значэнне.

Чым гандлююць на біржы?

На біржы мы не толькі падпісваемся на акцыі, але і гандлюем іншымі фінансавымі актывамі. Гэта значыць усе тыя фінансавыя актывы, якія кампаніі вырашылі прадаць або абмяняць для сваіх фінансавых патрэб.

Адрозненні паміж фіксаваным прыбыткам і акцыямі

Гэтыя торгуемыя прадукты дзеляцца на дзве асноўныя групы, якія называюцца фіксаваным прыбыткам або зменным прыбыткам. Тып даходу будзе залежаць ад таго, ці прадвызначаны прыбытак, атрыманы інвестарам, адпаведна.

У рамках фіксаванага прыбытку вы можаце знайсці доўг, а акцыі - гэта другая група, акцыі. Гэты апошні спосаб аддаюць перавагу кампаніям, калі неабходна прафінансаваць сябе на фондавым рынку.

Ёсць таксама гібрыдныя прадукты, якія з'яўляюцца сумессю вышэйпералічанага, як у выпадку з канвертоўныя аблігацыі. Спачатку яны ствараюць фіксаваны працэнт, а потым трансфармуюцца ў долевыя каштоўныя паперы. Іншы тып - гэта аблігацыі з варрантамі, з дапамогай якіх інвестар таксама атрымлівае права на прэмію або канвертацыю ў іншы фінансавы актыў.

Важна адзначыць, што на фінансавым рынку не ўсе біржавыя каштоўныя паперы маюць аднолькавы прэстыж. Сапраўды, яны не маюць аднолькавых справаздач аб даходах і не падзяляюць аднолькавых чаканняў. Вось як некаторыя каштоўнасці будуць мець большы прэстыж, чым іншыя, калі іх параўноўваць. А таксама варта адзначыць, што ёсць:

Простыя акцыі і прывілеяваныя акцыі

Звычайныя акцыі - гэта каштоўныя паперы, якія не валодаюць ніякімі адмысловымі правамі, акрамя тых, што прадугледжаныя законам, а таксама ў статуце кампаніі. Звычайныя акцыі - гэта тыя, якія могуць надаваць аднолькавыя правы ўсім іх уладальнікам без якіх-небудзь адрозненняў.

З іншага боку, прывілеяваныя акцыі - гэта тыя, якія даюць іх уладальнікам або ўладальнікам нейкае асаблівае права. Напрыклад, мы можам адзначыць, што калі кампанія збанкрутуе, акцыянеры і ўладальнікі будуць атрымліваць выплаты ў апошнюю чаргу. Сапраўды, крэдыторы апярэджваюць іх, а сярод акцыянераў прывілеяваныя каштоўныя паперы могуць быць атрыманы раней за іншых.

Перавагі і недахопы фондавых рынкаў

Фондавыя рынкі маюць шэраг пераваг і недахопаў. Гэтыя перавагі даступныя як для кампаній, якія біржуюцца на біржы, так і для інвестараў, якія жадаюць там гандляваць.

Перавагі фондавых рынкаў

IPO прыносіць кампаніі пэўны прэстыж. Гэта асабліва дакладна для старых фондавых біржаў, напрыклад, у Амстэрдаме, Лондане і Нью-Ёрку. IPO таксама азначае, што інвестары могуць купляць акцыі кампаніі, дапамагаючы ёй развівацца за кошт збору сродкаў.

Працуючы на ​​фондавым рынку, інвестары маюць меншы рызыка дэфолту контрагента. Гэта звязана з высокім узроўнем рэгулявання, якога не хапае пазабіржавым метадам гандлю.

Акрамя таго, кампаніі, якія выступаюць у якасці інтэрнэт-брокераў, яшчэ больш палегчылі доступ інвестараў да фондавых рынкаў.

Недахопы фондавых рынкаў

Выхад на біржу - гэта сур'ёзная інвестыцыя часу і капіталу для бізнесу. Акрамя таго, пасля ўключэння ў спіс ім давядзецца адказваць акцыянерам з долямі.

Гандаль на фондавым рынку не гарантуе стабільнасці. Фондавыя рынкі адчувальныя да валацільнасць рынку, што азначае, што могуць быць вялікія ваганні коштаў акцый, звычайна ў адказ на палітычныя і эканамічныя падзеі ва ўсім свеце.

Фондавыя рынкі таксама могуць абрынуцца. Хоць і рэдка, абвал фондавага рынку можа рэзка знізіць кошт акцый і выклікаць эканамічныя дэпрэсіі, якія доўжацца гадамі. Трэйдары і інвестары могуць кіраваць сваім уздзеяннем валацільнасць фондавага рынку шляхам рэалізацыі стратэгіі кіравання рызыкамі.

Некаторыя прыклады фондавых рынкаў

Найбольш важныя фондавыя рынкі:

Нью-Йоркская фондавая біржа (NYSE)

NYSE - найбуйнейшая ў свеце фондавая біржа, размешчаная па адрасе 11 Wall Street, Нью-Ёрк, ЗША. На NYSE каля 2400 кампаній, у тым ліку мноства блакітных фішак, такіх як Walmart, Berkshire Hathaway Inc, JP Morgan Chase і інш.

Гэта адна з найстарэйшых фондавых біржаў, заснаваная ў 1792 годзе. Рынкавая капіталізацыя ўсіх кампаній, якія каціруюцца на NYSE, у 22,9 годзе складае прыкладна 2021 трыльёна долараў.

Сярэдні штодзённы аб'ём таргоў складае ад 2 да 6 мільярдаў акцый. NYSE з'яўляецца адзінай біржай у Злучаных Штатах, якая прапануе буйным трэйдарам таргі. Ён прапануе гандаль рознымі фінансавымі інструментамі, такімі як біржавыя фонды (ETF), акцыі, аблігацыі і некалькі іншых варыянтаў.

Структура ўласнасці NYSE змянілася ў 2006 годзе, калі яна аб'ядналася з Archipelago Holdings і ўтварыла NYSE Group, Inc. У чаканні гэтай змены апошнія месцы на біржы былі прададзены ў снежні 2005 года.

Усе ўладальнікі месцаў сталі акцыянерамі NYSE Group. У выніку зліцця з Euronext NV, групай еўрапейскіх фондавых біржаў, у 2007 годзе была створана холдынгавая кампанія NYSE Euronext. У 2008 годзе NYSE Euronext набыла Амерыканскую фондавую біржу (пазней перайменаваная ў NYSE Amex Equities).

Асноўны індэкс гэтай біржы СЯРЭДНІ ПРАМЫСЛОВЫ ІНДЭКСАЛ DOW JONES.

NASDAQ

NASDAQ - другая па велічыні аўтаматызаваная і электронная фондавая біржа ў ЗША і першая ў Нью-Ёрку. Яе памер такі, што яе аб'ём таргоў у гадзіну больш, чым у любой біржы ў свеце.

На NASDAQ каціруюцца больш за 7000 акцый. Кампаніі-ўдзельніцы характарызуюцца высокімі тэхналогіямі, IT і біятэхналогіямі. Яе штаб-кватэра знаходзіцца ў Нью-Ёрку, і яе найбольш рэпрэзентатыўнымі індэксамі з'яўляюцца Nasdaq 100 і Nasdaq Composite.

Дзе паглядзець сусветны фондавы рынак у рэжыме рэальнага часу 

У наш час зручна ведаць і сачыць за галоўнымі біржамі свету ў прамым эфіры. Магчымасць назіраць за ўзлётамі і падзеннямі фондавага рынку ў рэжыме рэальнага часу - гэта метад размяшчэння сябе ў эканамічнай рэальнасці свету.

Ёсць шмат платформаў для адсочвання коштаў на акцыі ў рэжыме рэальнага часу. Акрамя таго, патрэба ў такой інфармацыі прымусіла ўсё больш і больш сайтаў прапаноўваць гэтыя індэксы. Некаторыя з іх:

• Megabolsa.com
• Планета Форекс
• Investing.com
• эканаміст
• Экаболса

Таксама ёсць варыянт прыкладанняў для прылад з аперацыйнай сістэмай Android або iOS. Гэтыя праграмы вельмі разнастайныя і адаптуюцца да ўсіх відаў патрэб. Некаторыя з найбольш важных:

Bloomberg : Агенцтва фінансавай інфармацыі, якое спецыялізуецца на фондавым рынку. Дзякуючы яго прымяненню вы атрымаеце доступ у рэжыме рэальнага часу да значэнняў, навін фондавага рынку і рынку капіталу. Яго графіка вельмі карысная.

Yahoo! Finance : Карыстальнікі змогуць стварыць партфель каштоўных папер з больш-менш высокарызыкоўнымі прадуктамі. Каб вы маглі прыняць рашэнне аб інвеставанні ў патрэбны час. Гэта простае і простае ў выкарыстанні прыкладанне.

Фінансы Google: Яшчэ адно простае прыкладанне, якое рэкамендуецца асабліва пачаткоўцам.

Аднак лепш некалькі разоў наведаць некалькі з пералічаных старонак. У дадатак да праверкі больш чым аднаго з гэтых прыкладанняў, таму што, супастаўляючы ўсе гэтыя дадзеныя, можна атрымаць лепшую магчымую інфармацыю.

Пакіньце нам свае праблемы ў каментарыях. Але перш чым сысці, вы можаце набыць наш трэнінг па раздзеле "Асвоіце асабістыя фінансы", том 1.