Всичко за оборотния капитал

Оборотният капитал днес е трудно за разбиране от някои компании. Знаейки, че бизнесът е като локомотив, има нужда от гориво, за да върви напред. Следователно оборотният капитал е това бензин, от който компанията се нуждае.

Именно той дава възможност на една компания да произвежда стойност и да продължава да се развива. Имаме марки коли, които харчат повече от другите, понякога се развалят.

Същото е и с бизнеса. Ако не искате да останете без гориво по средата на пътя или да се повредите, ще трябва да направите преглед на вашия Нужда от средства.

В тази статия ви разказваме всичко за оборотния капитал (FR). Но преди да започнем, ето го как да се измъкна от дълга?

Да тръгваме!!

🌿 Какво е оборотен капитал?

FR е правилно измерване на финансовото здраве както и оперативната ефективност на компанията. Той представлява размера на текущите активи, които една компания трябва да финансира своите краткосрочни задължения и ежедневни операции.

Текущи активи включват парични средства, вземания (пари, дължими на бизнеса от неговите клиенти) и инвентар (стоки за продажба).

От друга страна, краткосрочни задължения, известни също като текущи задължения, включват дължими сметки (парите, които компанията дължи на своите доставчици), заплати и заплати и данъци. Оборотният капитал се изчислява като изваждане текущи пасиви на текущи активи.

Un RF положителен показва, че дадено дружество разполага с достатъчно активи, за да изпълни своите краткосрочни задължения и да финансира дейността си. Въпреки това а FR отрицателен показва, че даден бизнес може да има затруднения да плаща фактурите си навреме. Този индикатор се използва широко, когато финансов анализ.

🌿 Как да управлявате ефективно оборотния капитал?

Има няколко метода, които фирмите могат да използват за ефективно управление на своя оборотен капитал. Ето няколко:

✔️ Оптимизиране на запасите

Управлението на нивата на запасите е важен аспект от управлението на RF. Бизнес с излишък от инвентар може да обвърже ценни ресурси, които могат да бъдат използвани по-ефективно другаде.

Обратно, компания, чиято запасите са твърде ниски може да има затруднения да отговори на търсенето на клиентите и да пропусне възможности за продажби.

✔️ Договаряне на срокове за плащане на доставчика

Предприятията могат да договорят изгодни условия на плащане със своите доставчици, за да подобрят състоянието на оборотния си капитал.

Например, една компания може да успее да договори по-дълги условия на плащане в замяна на по-големи поръчки или отстъпки за обем.

✔️ Подобрено събиране на клиентски акаунти

Управлението на вземанията е друг важен аспект от управлението на оборотния капитал. Бизнес, който е в състояние да събере своите вземания навреме, ще има по-силен оборотен капитал.

✔️Управление на задълженията

Фирмите могат също така да управляват своя FR чрез внимателно управление на задълженията си. Това може да включва договаряне на благоприятни условия на плащане с доставчици, възползване от отстъпки за ранно плащане и използване на техники за управление на паричните потоци като консолидиране на плащания и консолидиране на доставчици.

✔️Оптимизиране на управлението на паричните средства

Ефективното управление на паричните средства е от решаващо значение за управлението на оборотния капитал. Това може да включва прилагане на стратегии като намаляване на ненужните разходи, оптимизиране на парични салда и прилагане на процес на прогнозиране на паричните средства.

✔️ Използване на финансови инструменти 

Компаниите могат също така да използват финансови инструменти като кредитни линии или краткосрочни заеми, за да управляват своя RF.

Тези инструменти могат да осигурят временен източник на финансиране за посрещане на краткосрочни задължения и подобряване на RF позицията на компанията.

✔️ Внедрете финансиране на веригата за доставки

Финансирането на веригата за доставки е метод на финансиране, който включва използването на трета страна за финансиране на задълженията на компанията. Това може да подобри FR позицията на компанията чрез освобождаване на парични средства, които иначе биха били обвързани с дължими сметки.

🌿 Защо да поддържаме добро ниво на оборотен капитал?

За предприятията е важно редовно да преглеждат нивата на оборотния си капитал. Ето някои причини:

✔️ За фирми със сезонна дейност

Бизнес, който работи в силно сезонна индустрия, може да се наложи да поддържа по-високо ниво на FR за да се гарантира, че има достатъчен паричен поток, за да изпълни задълженията си през слабия сезон.

Бизнес с дълъг оперативен цикъл може също да се наложи да поддържа a по-високо ниво на FR за да гарантира, че има достатъчно средства, за да покрие разходите за своите операции, докато чака продуктите му да бъдат продадени и превърнати в пари.

✔️ За фирми с дълъг цикъл

По същия начин, производствена компания с дълъг оперативен цикъл може да се нуждае от по-висока RF от компания за услуги с по-кратък оперативен цикъл.

Освен това, компания с високо ниво на риск може да се нуждае от повече нормативен оборотен капитал, за да гарантира, че разполага с достатъчно ресурси, за да устои на потенциални бури.

🌿Как да изчислим оборотния капитал?

Изчисляване на оборотния капитал е съвсем проста. След като намерите FR, можете да интерпретирате получения резултат:

✔️ Положителен оборотен капитал 

Определя излишък от ресурси. Следователно това означава, че вашата компания разполага с допълнителни ресурси, които й позволяват да финансира различните нужди, които може да изпита. На този етап трябва да сравните вашия FR с вашите изисквания за оборотен капитал, за да сте сигурни, че вашите средства могат да управляват и покриват вашите нужди.

✔️ Отрицателен оборотен капитал

Това означава, че вашият бизнесът е в затруднение и че не разполага с необходимите средства, за да покрие всичките си нужди.

В този момент тя ще трябва да се опита да се финансира с краткосрочен паричен поток. В тази ситуация Ви предлагаме да извършите увеличение на капитала, което ще увеличи наличните Ви ресурси в компанията.

✔️Оборотният капитал е нула

Това показва, че вашата компания може напълно да финансира своите инвестиции. Но по отношение на бъдещите му нужди, тя няма да може да го понесе.

Така че не е а много добра стойка ще трябва да се бори с процеси, които му позволяват да увеличи ресурсите си, като например вземането на дългосрочен заем. По този начин ще може да покрие тази нужда и да продължи дейността си в благоприятни условия.

⛳️ Какво е нормативен оборотен капитал?

Нормативният оборотен капитал е минималното ниво на оборотен капитал които се очаква една компания да поддържа, за да посрещне своите финансови и оперативни нужди. Изчислява се въз основа на индустриалните стандарти и конкретни обстоятелства в компанията.

Няколко фактора могат да повлияят на FRN на компанията, включително естеството на нейните дейности, продължителността на нейния оперативен цикъл и нивото на риск, свързано с нейните дейности. Поддържането на адекватно ниво на нормативен оборотен капитал е важно за финансова стабилност и дългосрочен успех на бизнеса.

Бизнес с недостатъчен оборотен капитал може да се затрудни да посрещне своите краткосрочни задължения. И невъзможността да се възползвате от възможностите за растеж и разширяване.

От друга страна, компания, чийто оборотен капитал е прекомерното може да изразходва ресурси които биха могли да се използват по-добре за генериране на печалби или финансиране на други инвестиции.

🔰 Методи за определяне на нормативен оборотен капитал

Изчислява се въз основа на индустриалните стандарти и конкретни обстоятелства в компанията. Има няколко метода, които могат да се използват за изчисляване на нормативния оборотен капитал, включително следното:

Референции в индустрията 

Този метод включва сравняване на оборотния капитал на компанията с референтните стойности на индустрията, за да се определи дали е на подходящо ниво..

 например, компания в търговията на дребно може да сравни оборотния си капитал със средния за индустрията, за да види дали е над или под нормата.

Операционният цикъл 

Този метод се състои в изчисляване на оперативния цикъл на компанията и определяне на размера на оборотния капитал, необходим за финансиране на този цикъл. Паричният цикъл е времето, необходимо за превръщането на суровините в готови стоки и след това в пари.

Коефициентът на оборотен капитал 

Този метод се състои в изчисляване на съотношението на оборотния капитал, което е съотношението между текущите активи и текущите пасиви.

Коефициентът на оборотен капитал от 1,0 показва, че компанията има еднаква сума текущи активи и пасиви, докато съотношение по-голямо от 1,0 показва, че дружеството има повече текущи активи, отколкото пасиви, и a съотношение по-малко от 1,0 показва, че дружеството има повече пасиви, отколкото активи.

Цикълът на преобразуване в брой

Този метод включва изчисляване на цикъла на преобразуване на пари. Това е времето, необходимо на една компания да превърне своите суровини в пари. Цикълът на парично преобразуване се изчислява чрез изваждане на броя дни, необходими за продажба на инвентара, от броя дни, необходими за плащане на дължимите сметки.

Подходът на оперативния цикъл

Подходът на паричния цикъл изчислява нормативния оборотен капитал. Това се основава на времето, необходимо на бизнеса да превърне суровините в готови стоки и след това в пари.

Този метод отчита специфичния оперативен цикъл на компанията и нивото на риск, свързано с нейните операции.

Метод с фиксиран процент от продажбите

Подходът с фиксиран процент от продажби изчислява FRN като процент от очакваните продажби на компанията. Този метод се основава на идеята, че е необходимо определено количество оборотен капитал за поддържане на всяка търговска единица.

Среден за индустрията подход

Средният за индустрията подход изчислява нормативния оборотен капитал въз основа на средните нива на оборотен капитал на други компании в същата индустрия. Този метод се основава на идеята, че компаниите в един и същи сектор имат сходни нужди от оборотен капитал.

Важно е да се отбележи, че няма универсален подход за изчисляване на FRN. Предприятията трябва да обмислят своята конкретна ситуация и да изберат метода, който най-добре отговаря на техните нужди.

🌿 Защо нормативният оборотен капитал е важен?

Поддържането на адекватно ниво на нормативен оборотен капитал е от решаващо значение за финансовата стабилност и дългосрочния успех на бизнеса.

Бизнес с недостатъчен оборотен капитал може да се бори да изпълни своите краткосрочни задължения и да не е в състояние да се възползва от възможностите за растеж и разширяване. Това може да доведе до финансови затруднения или дори фалит.

Това може да доведе до по-ниска възвръщаемост на инвестициите и намалена стойност за акционерите. Следователно е важно да се поддържа адекватно ниво на нормативен оборотен капитал по няколко причини:

Финансова стабилност

Бизнес с недостатъчен оборотен капитал може да се затрудни да изпълни краткосрочните си задължения и рискува финансово затруднение. Това може да доведе до затруднено получаване на финансиране, затруднено плащане на сметки навреме и потенциално дори фалит.

Оперативна ефективност

Оборотният капитал се използва за финансиране на ежедневните операции на бизнеса. Бизнес с недостатъчен оборотен капитал може да се бори да посрещне оперативните си нужди и да не може да работи ефективно.

Растеж и разширяване

Бизнес с достатъчно оборотен капитал ще има ресурсите да се възползва от възможностите за растеж и разширяване. Това може да доведе до увеличаване на печалбите и стойността на акционерите.

Инвеститорска увереност

Инвеститорите и финансовите анализатори често използват оборотен капитал за измерване на финансовото здраве и стабилност на една компания. Компания със здравословно ниво на FRN е по-вероятно да привлече инвестиции и да генерира доверието на инвеститорите.

Ето защо е важно компаниите внимателно да управляват своя нормативен оборотен капитал. Това ще им позволи да постигнат здравословен баланс между достатъчна ликвидност и ефективно използване на ресурсите. Това може да помогне за осигуряване на финансова стабилност и дългосрочен успех на бизнеса.

???? ЧЗВ: Всичко за оборотния капитал

✔️Какви са последствията от недостатъчния оборотен капитал?

Последствията от недостатъчния FR могат да включват финансово затруднение, затруднено получаване на финансиране, затруднено плащане на сметки навреме, или дори фалит. Това може също така да доведе до оперативна неефективност и трудности при възползване от възможностите за растеж.

✔️Необходимо ли е изчисляване на оборотния капитал?

Както добрият шофьор прави технически преглед на автомобила си след определен период, така и добрият стопанин трябва да оцени финансовото състояние на компанията си, за да е сигурен, че ще успее да изпълни ангажиментите си в очакваните срокове. За това един от най-добрите инструменти е определянето на оборотния капитал.

Ние свършихме. Надяваме се, че оборотният капитал не крие тайни за вас. Оставете ни вашето мнение в коментарите.