Πώς να επενδύσετε στο χρηματιστήριο με ένα PEA
Επένδυση στο χρηματιστήριο με ΠΕΑ είναι πολύ δημοφιλής στους αποταμιευτές. Χάρη στην ευνοϊκή φορολόγηση των κεφαλαιουχικών κερδών και των εισπραχθέντων μερισμάτων, ενισχύει την απόδοση των επενδύσεων ενώ μειώνει το φορολογικό κόστος. Το PEA προσφέρει επίσης τη δυνατότητα διαφοροποίησης των αποταμιεύσεών του μεταξύ πολλών οχημάτων, όπως μετοχές, ETF, κεφάλαια, warrants κ.λπ.
Αλλά για να εκμεταλλευτεί πλήρως την ΠΕΑ της, είναι ακόμα απαραίτητο να κατανοήσουμε πώς λειτουργεί και να εφαρμόσουν κατάλληλη επενδυτική στρατηγική.
- ✔️Ποιες είναι οι επιλέξιμες υποστηρίξεις;
- 👉 Πώς να επωφεληθείτε από κάθε είδος περιουσιακού στοιχείου;
- ✔️ Ποια κατανομή να υιοθετήσετε μεταξύ ζωντανών μετοχών, ETF και αμοιβαίων κεφαλαίων;
Τόσες πολλές ερωτήσεις που θα απαντήσουμε σε αυτό το άρθρο για να σας επιτρέψουμε να βελτιστοποιήσετε το PEA σας. Χάρη σε αυτήν την πολύτιμη συμβουλή, θα ξέρετε πώς να δημιουργήσετε ένα αποτελεσματικό και ανθεκτικό χαρτοφυλάκιο PEA, ικανό να ενισχύσει τις αποδόσεις του χρηματιστηρίου σας μακροπρόθεσμα, ενώ παράλληλα θα ελέγχετε τους κινδύνους. Προετοιμαστείτε να γίνει άσος της διοίκησης ΠΕΑ! Αλλά πριν ξεκινήσουμε, ορίστε πώς να ξεφορτωθείτε το χρέος; Πάμε !!
Πίνακας περιεχομένων
Τι είναι το PEA;
Η ΠΕΑ (Το Αποταμιευτικό Πρόγραμμα Αποθεμάτων) είναι ένα πρόγραμμα αποταμίευσης μετοχών που προορίζεται για μεμονωμένους επενδυτές. Σας επιτρέπει να επενδύετε σε μετοχές ευρωπαϊκών εταιρειών, αλλά και σε μετοχές ορισμένων ΟΣΕΚΑ (Οργανισμοί Συλλογικών Επενδύσεων σε Κινητές Αξίες) όπως SICAV (Εταιρείες Επενδύσεων με Μεταβλητό Κεφάλαιο) και FCP (Κοινά Επενδυτικά Κεφάλαια). Ακολουθούν ορισμένες σημαντικές λεπτομέρειες που πρέπει να γνωρίζετε για το PEA:
Δημοσιονομικά πλεονεκτήματα: Τα κεφαλαιουχικά κέρδη που πραγματοποιούνται από τίτλους που κατέχονται σε ΠΕΑ εξαιρούνται από τον φόρο εισοδήματος, υπό την προϋπόθεση ότι τηρούν ελάχιστη περίοδο διακράτησης 5 ετών. Επιπλέον, τα εισπραχθέντα μερίσματα υπόκεινται σε ενιαία κατ' αποκοπή εισφορά (PFU) 30%, συμπεριλαμβανομένου του φόρου εισοδήματος και των εισφορών κοινωνικής ασφάλισης.
Όρια πληρωμής : Το PEA υπόκειται σε ανώτατα όρια πληρωμών. Επί του παρόντος, το πλαφόν ορίζεται στις 150 ευρώ για μια ατομική ΠΕΑ και στις 000 ευρώ για μια κοινή ΠΕΑ. Είναι σημαντικό να σημειωθεί ότι οι πληρωμές που πραγματοποιήθηκαν σε ένα PEA δεν μπορούν να ανακτηθούν αφού επιτευχθεί το ανώτατο όριο.
Ελάχιστη περίοδος κράτησης: Για να επωφεληθείτε από την απαλλαγή του φόρου υπεραξίας, είναι απαραίτητο να διατηρηθούν οι τίτλοι στο ΠΕΑ για τουλάχιστον 5 χρόνια. Εάν κάνετε ανάληψη πριν από αυτήν την περίοδο, θα υπόκεινται σε φόρο επί των υπεραξιών που πραγματοποιήθηκαν.
Μεταβίβαση ΠΕΑ: Είναι δυνατό να μεταφέρετε το PEA σας από τη μια τράπεζα στην άλλη, διατηρώντας παράλληλα τη φορολογική σας αρχαιότητα. Ωστόσο, είναι σημαντικό να τηρούνται ορισμένοι κανόνες και να δίνεται προσοχή στα πιθανά κόστη που συνδέονται με αυτή τη μεταφορά.
Χρήση μετρητών: Τα διαθέσιμα ποσά σε ένα PEA μπορούν να χρησιμοποιηθούν για την πραγματοποίηση νέων επενδύσεων ή για την πραγματοποίηση μερικών αναλήψεων. Ωστόσο, είναι σημαντικό να έχετε κατά νου ότι οποιαδήποτε απόσυρση γίνει πριν από την ελάχιστη περίοδο διακράτησης θα έχει ως αποτέλεσμα το κλείσιμο της PEA και τη φορολόγηση των κεφαλαιουχικών κερδών που πραγματοποιήθηκαν.
Ποιος μπορεί να ανοίξει ΠΕΑ;
Το PEA μπορεί να ανοίξει από οποιονδήποτε ενήλικο φυσικό πρόσωπο. Μπορούν να ανοίξουν ΠΕΑ και ανήλικοι, αλλά με τη σύμφωνη γνώμη του νόμιμου εκπροσώπου τους. Είναι σημαντικό να σημειωθεί ότι κάθε άτομο μπορεί να κατέχει μόνο ένα PEA, είτε ατομική είτε κοινή. Επιπλέον, δεν είναι δυνατό να ανοίξει ΠΕΑ στο όνομα εταιρείας ή νομικού προσώπου.
Για να ανοίξετε ένα PEA, είναι απαραίτητο να προσκομίσετε ορισμένα δικαιολογητικά, όπως έγκυρο έγγραφο ταυτότητας και πρόσφατο αποδεικτικό διεύθυνσης. Είναι επίσης πιθανό η τράπεζα ή ο διαδικτυακός μεσίτης να ζητήσει πρόσθετες πληροφορίες για τον επενδυτή, όπως η επαγγελματική του κατάσταση και το εισόδημά του. Τέλος, είναι σημαντικό να σημειωθεί ότι το PEA υπόκειται σε ανώτατα όρια πληρωμής, τα οποία ορίζονται σε 150 000 ευρώ για ατομική ΠΕΑ και 300 ευρώ για κοινή ΠΕΑ.
Το άνοιγμα μιας ΠΕΑ είναι γρήγορο και εύκολο. Για να ανοίξετε ένα PEA, πρέπει πρώτα να επιλέξετε ένα χρηματοπιστωτικό ίδρυμα εξουσιοδοτημένο να προσφέρει αυτό το προϊόν αποταμίευσης. Αυτό θα μπορούσε να είναι μια παραδοσιακή τράπεζα ή ένας διαδικτυακός μεσίτης. Στη συνέχεια, πρέπει να επικοινωνήσετε με αυτό το ίδρυμα και να προσκομίσετε τα απαραίτητα δικαιολογητικά για το άνοιγμα του PEA, όπως έγκυρο έγγραφο ταυτότητας και πρόσφατο αποδεικτικό διεύθυνσης.
Είναι επίσης πιθανό η τράπεζα ή ο διαδικτυακός μεσίτης να ζητήσει πρόσθετες πληροφορίες σχετικά με την επαγγελματική σας κατάσταση και το εισόδημά σας. Μόλις προσκομιστούν όλα τα δικαιολογητικά, το χρηματοπιστωτικό ίδρυμα θα ανοίξει την ΠΕΑ.
Σε μια ΠΕΑ, είναι δυνατή η επένδυση σε μετοχές ευρωπαϊκών εταιρειών εισηγμένων σε οργανωμένη αγορά, καθώς και σε ορισμένοι ΟΣΕΚΑ, όπως SICAV και FCP. Οι μετοχές που είναι επιλέξιμες για το PEA πρέπει να πληρούν ορισμένα κριτήρια, όπως να εκδίδονται από εταιρείες που έχουν την έδρα τους στην Ευρωπαϊκή Ένωση ή σε κράτος μέλος του Ευρωπαϊκού Οικονομικού Χώρου.
Επιπλέον, οι μετοχές πρέπει να είναι εισηγμένες σε οργανωμένη αγορά, όπως το Euronext Παρισιού ή το Χρηματιστήριο του Λονδίνου. Είναι σημαντικό να σημειωθεί ότι ορισμένα χρηματοοικονομικά προϊόντα δεν είναι επιλέξιμα για PEA, όπως δικαιώματα αγοράς μετοχών, πιστοποιητικά και ομόλογα μετατρέψιμα σε μετοχές. Επιπλέον, απαγορεύεται η χρήση των ποσών που επενδύονται στο ΠΕΑ ως εγγύηση για δάνειο ή πιστωτική συναλλαγή.
Πώς να διαχειριστείτε το PEA σας με την πάροδο του χρόνου;
Η διαχείριση του Προγράμματος Αποταμίευσης Αποθεμάτων (PEA) με την πάροδο του χρόνου απαιτεί υπομονή και μια καλά μελετημένη στρατηγική. Ακολουθούν ορισμένες συμβουλές για τη βελτιστοποίηση του PEA σας μακροπρόθεσμα:
Πρώτα απ 'όλα, είναι σημαντικό να διαφοροποιήστε τις επενδύσεις σας. Μην βάζετε όλα τα αυγά σας σε ένα καλάθι. Διαδώστε το κεφάλαιό σας σε διαφορετικούς κλάδους και γεωγραφίες για να εξισορροπήσετε τον κίνδυνο. Πάρτε μια μακροπρόθεσμη άποψη. Η ΠΕΑ παρουσιάζει ιδιαίτερο ενδιαφέρον από φορολογική άποψη μετά από 5 χρόνια κατοχής. Προσπαθήστε λοιπόν να διατηρήσετε τις θέσεις σας για αρκετά χρόνια, ή και δεκαετίες, για να εκμεταλλευτείτε πλήρως την ανάπτυξη της αγοράς και το φορολογικό πλεονέκτημα.
Φτιαχνω, κανω τακτικές πληρωμές. Αντί να επενδύσετε ένα μεγάλο ποσό ταυτόχρονα, επιλέξτε μηνιαίες ή τριμηνιαίες εισφορές. Αυτή η μέθοδος, που ονομάζεται "μέσος όρος κόστους δολαρίου", σας επιτρέπει να εξομαλύνετε τις διακυμάνσεις της αγοράς και να μειώσετε τον κίνδυνο κακού συγχρονισμού. Μη διστάσετε να εξισορροπείτε περιοδικά το χαρτοφυλάκιό σας. Μια φορά το χρόνο, για παράδειγμα, προσαρμόστε τις θέσεις σας για να διατηρήσετε την αρχική σας κατανομή περιουσιακών στοιχείων. Αυτό θα σας αναγκάσει να πουλήσετε μερικά από αυτά που είχαν την καλύτερη απόδοση για να αγοράσετε αυτό που υστερεί προσωρινά.
Τέλος, μείνετε ενημερωμένοι αλλά μην πανικοβάλλεστε κατά τη διάρκεια της πτώσης της αγοράς. Αυτές οι περίοδοι μπορούν, αντίθετα, να αποτελέσουν ευκαιρίες για ενίσχυση των θέσεων σας με χαμηλό κόστος.
Ποια επενδυτική στρατηγική πρέπει να υιοθετήσετε στο PEA σας;
Υπάρχουν πολλές επιλογές στη διάθεσή σας για να επενδύσετε στο PEA σας. Ακολουθούν ορισμένες τυπικές στρατηγικές:
Ζωντανή δράση
Οι ζωντανές δράσεις, που ονομάζονται επίσης μεμονωμένες ενέργειες, αποτελούν βασικό στοιχείο πολλών ΠΕΑ. Επιλέξτε τις ενέργειές σας προσεκτικά. Εστιάστε σε εταιρείες των οποίων το επιχειρηματικό μοντέλο κατανοείτε και έχουν ισχυρά θεμελιώδη στοιχεία. Αναλύστε τις οικονομικές τους καταστάσεις, τη θέση στην αγορά και τις προοπτικές ανάπτυξης.
Διαφοροποιήστε το χαρτοφυλάκιο μετοχών σας. Αποφύγετε να βάζετε πολλά χρήματα σε οποιαδήποτε εταιρεία ή κλάδο. Ένας εμπειρικός κανόνας προτείνει να επενδύσετε όχι περισσότερο από το 5% του χαρτοφυλακίου σας σε μία μόνο μετοχή. Ακολουθήστε τα νέα των εταιρειών σας. Μείνετε ενημερωμένοι για τα τριμηνιαία αποτελέσματα, τις αλλαγές διαχείρισης και τις εξελίξεις στον κλάδο που θα μπορούσαν να επηρεάσουν τις επενδύσεις σας.
Διατηρήστε μια μακροπρόθεσμη προοπτική. Οι τιμές των μετοχών παρουσιάζουν διακυμάνσεις βραχυπρόθεσμα, αλλά μακροπρόθεσμα τείνουν να αντανακλούν την ανάπτυξη και την κερδοφορία της εταιρείας. Σκεφτείτε τα μερίσματα. Οι μετοχές που πληρώνουν μερίσματα μπορούν να παρέχουν τακτικό εισόδημα και να βοηθήσουν στην ανάπτυξη του χαρτοφυλακίου σας, ειδικά αν τις επανεπενδύσετε.
Μη διστάσετε να πάρετε κέρδη. Εάν μια μετοχή έχει αυξηθεί απότομα και τώρα αντιπροσωπεύει πολύ μεγάλο μέρος του χαρτοφυλακίου σας, σκεφτείτε να πουλήσετε μέρος της για να εξισορροπήσετε ξανά.
Επικίνδυνα χρεόγραφα (μικρής κεφαλαιοποίησης, βιοτεχνολογίες κ.λπ.)
Οι ριψοκίνδυνες μετοχές, όπως η μικρή κεφαλαιοποίηση ή οι βιοτεχνολογίες, μπορούν να προσφέρουν υψηλές δυνατότητες ανάπτυξης, αλλά με αυξημένο κίνδυνο. Περιορίστε την έκθεσή σας. Αυτοί οι τίτλοι θα πρέπει να αντιπροσωπεύουν μόνο ένα μικρό μέρος του χαρτοφυλακίου σας, γενικά το 5 έως 15% κατ' ανώτατο όριο ανάλογα με το προφίλ κινδύνου σας. Διαφοροποιήστε εντός αυτής της κατηγορίας. Μην ποντάρετε τα πάντα σε μια εταιρεία. Διανείμετε τις επενδύσεις σας σε διάφορους τίτλους για να μειώσετε τον συγκεκριμένο κίνδυνο.
Κάντε την έρευνά σας. Καθώς αυτές οι εταιρείες ακολουθούνται λιγότερο από αναλυτές, είναι σημαντικό να κατανοήσουμε την επιχείρησή τους, την αγορά και τις προοπτικές τους πριν επενδύσουμε. Να είστε προετοιμασμένοι για αστάθεια. Οι τιμές αυτών των τίτλων ενδέχεται να διαφέρουν σημαντικά. Διατηρήστε την ψυχραιμία σας και ένα μακροπρόθεσμο όραμα. Χρησιμοποιήστε εντολές ορίου. Δεδομένης της χαμηλής ρευστότητάς τους, οι διαφορές μεταξύ των τιμών αγοράς και πώλησης μπορεί να είναι σημαντικές. Οι εντολές περιορισμού σας προστατεύουν από εκτελέσεις σε δυσμενείς τιμές.
Παρακολουθήστε στενά τις ειδήσεις. Για τις βιοτεχνολογίες, για παράδειγμα, δώστε προσοχή στις ανακοινώσεις για κλινικές δοκιμές ή ρυθμιστικές εξουσιοδοτήσεις που μπορεί να επηρεάσουν έντονα την τιμή. Πάρτε τα κέρδη σας. Εάν ένας από αυτούς τους τίτλους έχει εξαιρετικά καλή απόδοση, μη διστάσετε να πουλήσετε ένα μέρος για να εξασφαλίσετε τα κέρδη σας και να εξισορροπήσετε ξανά το χαρτοφυλάκιό σας.
Μετοχικά κεφάλαια
Τα μετοχικά κεφάλαια αποτελούν σημαντικό στοιχείο σε πολλά PEA. Κατανοήστε τους διαφορετικούς τύπους. Υπάρχουν ενεργά κεφάλαια (που διαχειρίζονται επαγγελματίες) και παθητικά ταμεία (τα οποία παρακολουθούν έναν δείκτη). Κάθε ένα έχει τα πλεονεκτήματα και τα μειονεκτήματά του όσον αφορά τις πιθανές επιδόσεις και το κόστος. Ελέγξτε τα τέλη. Οι αμοιβές διαχείρισης μπορούν να επηρεάσουν σημαντικά τις μακροπρόθεσμες αποδόσεις σας. Συγκρίνετε τα μεταξύ διαφορετικών αμοιβαίων κεφαλαίων, ειδικά για αμοιβαία κεφάλαια δεικτών όπου οι διαφορές απόδοσης είναι γενικά μικρές.
Μελετήστε τη στρατηγική του ταμείου. Διαβάστε προσεκτικά το KIID (Key Investor Information Document) για να κατανοήσετε τον στόχο του αμοιβαίου κεφαλαίου, την επενδυτική του πολιτική και το επίπεδο κινδύνου του. Διαφοροποίηση γεωγραφικά και τομεακά. Επιλέξτε κεφάλαια που επενδύουν σε διαφορετικές περιοχές του κόσμου και διαφορετικούς κλάδους για τη διάδοση του κινδύνου.
Σκεφτείτε τον επενδυτικό σας ορίζοντα. Ορισμένα κεφάλαια είναι πιο κατάλληλα για μακροπρόθεσμες επενδύσεις, άλλα μπορεί να είναι κατάλληλα για μεσοπρόθεσμους στόχους. Παρακολούθηση απόδοσης. Συγκρίνετε τακτικά την απόδοση των κεφαλαίων σας με το σημείο αναφοράς τους, αλλά διατηρήστε μια μακροπρόθεσμη προοπτική. Επανεξισορροπήστε περιοδικά. Εάν ορισμένα κεφάλαια έχουν σημαντικά υψηλότερη απόδοση, μη διστάσετε να πουλήσετε ένα μέρος για να επιστρέψετε στην κατανομή-στόχο σας.
ETF (αμοιβαία κεφάλαια που διαπραγματεύονται στο χρηματιστήριο)
Τα ETF, ή trackers, έχουν γίνει πολύ δημοφιλή στο PEA. Χαμηλό κόστος. Τα ETF έχουν γενικά πολύ χαμηλές προμήθειες διαχείρισης σε σύγκριση με τα ενεργά κεφάλαια, τα οποία μπορούν να βελτιώσουν σημαντικά τις μακροπρόθεσμες αποδόσεις σας. Άμεση διαφοροποίηση. Ένα μόνο ETF μπορεί να σας προσφέρει έκθεση σε εκατοντάδες μετοχές, παρέχοντας εξαιρετική διαφοροποίηση με χαμηλότερο κόστος.
Διαφάνεια. Η σύνθεση ενός ETF συνήθως δημοσιεύεται καθημερινά, ενημερώνοντάς σας πού ακριβώς επενδύονται τα χρήματά σας. Ρευστότητα. Τα ETF συναλλάσσονται σαν μετοχές, παρέχοντας μεγάλη ευελιξία για γρήγορη αγορά ή πώληση. Ποικιλία επιλογής. Υπάρχουν ETF για σχεδόν οποιαδήποτε αγορά, τομέα ή στρατηγική, που σας επιτρέπουν να δημιουργήσετε ένα εξαιρετικά διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο.
Προσοχή στο σφάλμα παρακολούθησης. Ελέγξτε ότι το ETF παρακολουθεί τον δείκτη αναφοράς του. Ένα σημαντικό κενό μπορεί να υποδηλώνει αναποτελεσματική διαχείριση. Εξετάστε τον όγκο συναλλαγών. Τα ETF που αποτελούν αντικείμενο λεπτής διαπραγμάτευσης ενδέχεται να έχουν σημαντικές διαφορές μεταξύ των τιμών αγοράς και πώλησης, επηρεάζοντας την απόδοσή σας. Επανεπένδυση μερισμάτων. Ορισμένα ETF επανεπενδύουν αυτόματα τα μερίσματα («κεφαλαιοποίηση» ETF), άλλα τα διανέμουν («διανομή» ETF). Επιλέξτε σύμφωνα με τη στρατηγική σας.
Ποιους τομείς πρέπει να δώσετε προτεραιότητα στην ΠΕΑ σας;
Η επιλογή των τομέων στους οποίους θα εστιάσετε σε ένα PEA εξαρτάται από πολλούς παράγοντες, συμπεριλαμβανομένων των επενδυτικών σας στόχων, της ανοχής κινδύνου και του χρονικού σας ορίζοντα. Ακολουθούν ορισμένοι τομείς που μπορούν να ληφθούν υπόψη, αλλά έχετε κατά νου ότι η διαφοροποίηση παραμένει το κλειδί για τη μείωση των κινδύνων ανά τομέα:
Τεχνολογία: Οι εταιρείες τεχνολογίας μπορούν να προσφέρουν σημαντικές δυνατότητες ανάπτυξης. Ωστόσο, ο κλάδος είναι συχνά ασταθής και είναι σημαντικό να παρακολουθούνται οι αναδυόμενες τάσεις της τεχνολογίας και οι επιδόσεις μεμονωμένων εταιρειών.
Υγεία και βιοτεχνολογία: Με τη γήρανση του πληθυσμού, ο τομέας της υγειονομικής περίθαλψης και της βιοτεχνολογίας μπορεί να παρουσιάσει ευκαιρίες ανάπτυξης. Ωστόσο, είναι σημαντικό να κατανοήσουμε τους κύκλους ανάπτυξης φαρμακευτικών και βιοτεχνολογικών προϊόντων, καθώς και τους κανονισμούς της βιομηχανίας.
Ανανεώσιμες πηγές ενέργειας: Οι επενδύσεις σε ανανεώσιμες πηγές ενέργειας γίνονται όλο και πιο δημοφιλείς λόγω της μετάβασης σε πιο βιώσιμες πηγές ενέργειας. Οι εταιρείες που ασχολούνται με την ηλιακή, την αιολική και άλλες καθαρές πηγές ενέργειας θα μπορούσαν να επωφεληθούν από τις μακροπρόθεσμες τάσεις.
Διακριτική κατανάλωση: Αυτός ο τομέας περιλαμβάνει μη βασικά αγαθά και υπηρεσίες, όπως ταξίδια, αναψυχή και μόδα. Μπορεί να είναι ευαίσθητο στις οικονομικές διακυμάνσεις, αλλά η διακριτική κατανάλωση μπορεί επίσης να ωφεληθεί από περιόδους οικονομικής ανάπτυξης.
Οικονομικά και Τράπεζες: Ο χρηματοπιστωτικός τομέας, συμπεριλαμβανομένων των τραπεζικών, ασφαλιστικών και χρηματοπιστωτικών υπηρεσιών, μπορεί να επηρεαστεί από τις συνολικές οικονομικές συνθήκες. Οι επιδόσεις μπορούν να συνδέονται στενά με τα επιτόκια και τις οικονομικές πολιτικές.
Ποιες μεμονωμένες ενέργειες θα πρέπει να περιλαμβάνονται στην ΠΕΑ σας;
Η επιλογή των μεμονωμένων μετοχών που θα συμπεριληφθούν σε ένα PEA εξαρτάται από διάφορους παράγοντες, συμπεριλαμβανομένων των επενδυτικών σας στόχων, του χρονικού ορίζοντα, της ανοχής κινδύνου και της προσωπικής ανάλυσης της αγοράς. Ακολουθούν ορισμένες γενικές σκέψεις και μερικά παραδείγματα εταιρειών που μπορείτε να εξετάσετε.
Γαλλικά blue chips: Μεγάλες γαλλικές εταιρείες, που συχνά αποκαλούνται "μπλε μάρκες», θεωρούνται γενικά πιο σταθερές επενδύσεις λόγω του μεγέθους τους και της θέσης τους στην αγορά. Σε αυτές μπορεί να περιλαμβάνονται εταιρείες CAC 40 όπως η L'Oréal, η TotalEnergies, η Sanofi κ.λπ.
Τεχνολογία: Οι παγκόσμιες εταιρείες τεχνολογίας μπορούν να προσφέρουν σημαντικές δυνατότητες ανάπτυξης. Για παράδειγμα, εταιρείες όπως η Dassault Systèmes, η Capgemini ή η STMicroelectronics είναι σημαντικοί παίκτες στον τομέα της τεχνολογίας.
Υγεία και βιοτεχνολογία: Μπορούν να συμπεριληφθούν εταιρείες υγειονομικής περίθαλψης για τη διαφοροποίηση του χαρτοφυλακίου σας. Οι Sanofi, EssilorLuxottica ή Thales μπορεί να είναι επιλογές που πρέπει να εξετάσετε.
Ανανεώσιμες πηγές ενέργειας: Εάν ενδιαφέρεστε για ανανεώσιμες πηγές ενέργειας, εταιρείες όπως η TotalEnergies, η Engie ή η Orsted (αν δέχεστε ξένες μετοχές) θα μπορούσαν να συμπεριληφθούν στο χαρτοφυλάκιό σας.
Καταναλωτικά αγαθά : Οι εταιρείες που παρέχουν βασικά προϊόντα για τους καταναλωτές, όπως η L'Oréal, η Danone ή η LVMH, μπορούν να ληφθούν υπόψη για τη σταθερότητα που προσφέρουν σε ένα χαρτοφυλάκιο.
Βιομηχανία: Βιομηχανικές εταιρείες όπως η Airbus, η Safran ή η Vinci μπορούν να συμπεριληφθούν για να συμμετάσχουν σε έργα οικονομικής ανάπτυξης και υποδομής. Είναι σημαντικό να σημειωθεί ότι η διαφοροποίηση είναι ζωτικής σημασίας για τον μετριασμό των κινδύνων που σχετίζονται με την εταιρεία ή τον κλάδο.
Ποια ETF να επιλέξετε ως μέρος ενός PEA;
Η επιλογή των Διαπραγματεύσιμων Αμοιβαίων Κεφαλαίων (ETF) για ένα Πρόγραμμα Αποταμίευσης Μετοχών (PEA) εξαρτάται από την επενδυτική σας στρατηγική, τους οικονομικούς σας στόχους και την ανοχή κινδύνου σας. Τα ETF είναι αμοιβαία κεφάλαια με χρηματιστήριο που παρακολουθούν την απόδοση ενός υποκείμενου δείκτη. Ακολουθούν ορισμένα ETF που θα μπορούσαν να θεωρηθούν ως μέρος ενός PEA, με έμφαση σε δείκτες που συνδέονται με τη γαλλική ή την ευρωπαϊκή αγορά:
Lyxor CAC 40 (LYX0PA): Αυτό το ETF αναπαράγει την απόδοση του CAC 40, του κορυφαίου δείκτη του Χρηματιστηρίου του Παρισιού, που συγκεντρώνει τις 40 μεγαλύτερες γαλλικές εταιρείες.
Amundi MSCI Europe UCITS ETF (CEUD): Αυτό το ETF παρακολουθεί τον MSCI Europe Index, παρέχοντας έκθεση σε ένα ευρύ φάσμα ευρωπαϊκών εταιρειών, συμπεριλαμβανομένων των γαλλικών.
iShares EURO STOXX 50 UCITS ETF (C50): Αυτό το ETF παρακολουθεί τον δείκτη EURO STOXX 50, που αποτελείται από τις 50 μεγαλύτερες εταιρείες στη ζώνη του ευρώ. Προσφέρει γεωγραφική διαφοροποίηση.
Lyxor MSCI EMU Small Cap UCITS ETF (MMS): Εάν ενδιαφέρεστε για τις μικρές κεφαλαιοποιήσεις της Ευρωζώνης, αυτό το ETF παρακολουθεί τον δείκτη MSCI EMU Small Cap.
Amundi Index MSCI Europe SRI UCITS ETF (EUR): Για επενδυτές που ενδιαφέρονται για περιβαλλοντικά, κοινωνικά κριτήρια και κριτήρια διακυβέρνησης (ESG), αυτό το ETF παρακολουθεί τον δείκτη MSCI Europe SRI.
BNP Paribas Easy STOXX Europe 600 UCITS ETF (EXSA): Αυτό το ETF παρακολουθεί τον δείκτη STOXX Europe 600, ο οποίος περιλαμβάνει εταιρείες από πολλές ευρωπαϊκές χώρες.
Lyxor MSCI World UCITS ETF (WLDR): Για παγκόσμια έκθεση, αυτό το ETF παρακολουθεί τον Παγκόσμιο Δείκτη MSCI, που περιλαμβάνει εταιρείες ανεπτυγμένων αγορών παγκοσμίως.
Πριν επιλέξετε ένα ETF, βεβαιωθείτε ότι κατανοείτε τη μεθοδολογία παρακολούθησης του υποκείμενου δείκτη, τις σχετικές προμήθειες και τη σύνθεση του κεφαλαίου. Επιπλέον, λάβετε υπόψη ότι η διαφοροποίηση παραμένει σημαντική, ακόμη και με τα ETF. Συνιστάται πάντα να κάνετε ενδελεχή έρευνα ή να συμβουλευτείτε έναν οικονομικό σύμβουλο πριν λάβετε οποιαδήποτε επενδυτική απόφαση.
Οι κίνδυνοι της επένδυσης στο χρηματιστήριο
Η επένδυση στο χρηματιστήριο συνοδεύεται από ευκαιρίες ανάπτυξης, αλλά είναι επίσης σημαντικό να κατανοήσουμε και να διαχειριστούμε τους σχετικούς κινδύνους. Ακολουθούν ορισμένοι από τους κύριους κινδύνους που πρέπει να λάβουν υπόψη οι επενδυτές:
Κίνδυνος αγοράς: Οι χρηματοπιστωτικές αγορές υπόκεινται σε αστάθεια. Οι τιμές των μετοχών μπορεί να παρουσιάζουν διακυμάνσεις λόγω ποικίλων παραγόντων, όπως οι οικονομικές συνθήκες, τα πολιτικά γεγονότα, τα επιτόκια, ακόμη και οι διαθέσεις της αγοράς. Οι επενδυτές ενδέχεται να υποστούν απώλειες εάν η αγορά στην οποία επενδύουν υποστεί σημαντική πτώση.
Οικονομικός κίνδυνος: Ορισμένες εταιρείες μπορεί να αντιμετωπίσουν οικονομικές δυσκολίες και οι επενδυτές μπορεί να υποστούν ζημιές εάν μια εταιρεία στην οποία έχουν επενδύσει πτωχεύσει. Είναι απαραίτητο να κατανοήσετε την οικονομική ευρωστία των εταιρειών πριν επενδύσετε.
Κίνδυνος κλάδου: Η απόδοση των μετοχών μπορεί να επηρεαστεί από συγκεκριμένους παράγοντες του κλάδου. Για παράδειγμα, οι εταιρείες τεχνολογίας μπορεί να επηρεαστούν από τις ραγδαίες τεχνολογικές εξελίξεις, ενώ οι εταιρείες ενέργειας μπορεί να είναι ευαίσθητες στις διακυμάνσεις των τιμών των εμπορευμάτων.
Ειδικός κίνδυνος για την εταιρεία: Κάθε επιχείρηση έχει τους δικούς της συγκεκριμένους κινδύνους, όπως θέματα διαχείρισης, δικαστικές διαφορές, σκάνδαλα κ.λπ. Είναι σημαντικό να κατανοήσετε αυτούς τους συγκεκριμένους κινδύνους πριν επενδύσετε σε μια εταιρεία.
Κίνδυνος αλλαγής: Εάν επενδύετε σε ξένες μετοχές ή αμοιβαία κεφάλαια, οι αλλαγές στις συναλλαγματικές ισοτιμίες ενδέχεται να επηρεάσουν την αξία των επενδύσεών σας όταν μετατρέπονται στο τοπικό σας νόμισμα.
Κίνδυνος ρευστότητας: Ορισμένα περιουσιακά στοιχεία ενδέχεται να στερούνται ρευστότητας, πράγμα που σημαίνει ότι μπορεί να είναι δύσκολο να πουληθούν γρήγορα χωρίς να επηρεαστεί η τιμή τους. Αυτό μπορεί να είναι πρόβλημα, ειδικά για επενδυτές που χρειάζονται βραχυπρόθεσμη ρευστότητα.
Πότε μπορείτε να κάνετε ανάληψη των κερδών σας από ένα PEA;
Για να συνεχίσετε να επωφεληθείτε από το φορολογικό πλεονέκτημα PEA, πρέπει να το κρατήσετε ανοιχτό για τουλάχιστον 5 χρόνια από την πρώτη πληρωμή. Μετά από αυτήν την προθεσμία, μπορείτε να αποσύρετε τα κέρδη σας όποτε θέλετε. Θα απαλλάσσονται από τον φόρο εισοδήματος (εξαιρουμένων των εισφορών κοινωνικής ασφάλισης).
Κλείσιμο της ΠΕΑ πριν από 5 χρόνια: Όταν αποφασίσετε να κλείσετε το Πρόγραμμα Αποταμίευσης Μετοχών (PEA) πριν από την πέμπτη επέτειο από το άνοιγμα του, τα κέρδη που παράγονται υπόκεινται σε φόρο εισοδήματος, εκτός από τις εισφορές κοινωνικής ασφάλισης. Αυτή η κατάσταση μπορεί να οδηγήσει σε υψηλότερη φορολογία σε σύγκριση με ένα PEA που έκλεισε μετά από 5 χρόνια.
Μετά από 5 χρόνια: Μόλις το PEA υπερβεί την πενταετή περίοδο, τα κέρδη που αποκτήθηκαν επωφελούνται από απαλλαγή από τον φόρο εισοδήματος. Ωστόσο, εξακολουθούν να ισχύουν οι εισφορές κοινωνικής ασφάλισης. Είναι σημαντικό να σημειωθεί ότι οποιαδήποτε ανάληψη πριν από την όγδοη επέτειο από το άνοιγμα του PEA έχει ως αποτέλεσμα το κλείσιμο του λογαριασμού.
Από 5 έως 8 ετών: Εάν επιλέξετε να κάνετε αναλήψεις μεταξύ του πέμπτου και του όγδοου έτους, τα κέρδη απαλλάσσονται από τον φόρο εισοδήματος, αλλά οι εισφορές κοινωνικής ασφάλισης παραμένουν σε ισχύ. Μετά από οκτώ χρόνια, τα κέρδη και οι αναλήψεις απαλλάσσονται πλήρως από τον φόρο εισοδήματος και τις εισφορές κοινωνικής ασφάλισης.
Μερικές ή ολικές αναλήψεις: Έχετε την ελευθερία να αποσύρετε μέρος ή το σύνολο του κεφαλαίου και των κερδών σας ανά πάσα στιγμή. Οι μερικές αναλήψεις δεν διακυβεύουν απαραίτητα τα φορολογικά οφέλη του ΠΕΑ, εφόσον ο λογαριασμός δεν είναι κλειστός.
Ειδικοί όροι για τα απαλλασσόμενα κέρδη: Προκειμένου να επωφεληθείτε από τη φοροαπαλλαγή επί των αποδοχών μετά από 5 χρόνια, είναι επιτακτική ανάγκη να παραμείνει η ΠΕΑ ανοιχτή και ενεργή. Το κλείσιμο της ΠΕΑ πριν από την πέμπτη επέτειο έχει ως αποτέλεσμα τη φορολογία των κερδών.
Μεταβίβαση ΠΕΑ: Είναι δυνατό να μεταφέρετε το PEA σας από μια τράπεζα σε άλλη διατηρώντας τα φορολογικά πλεονεκτήματα, υπό την προϋπόθεση ότι τηρείτε ορισμένους κανόνες και διαδικασίες. Ένας επαγγελματίας χρηματοοικονομικός μπορεί να παρέχει συμβουλές ειδικά για την κατάστασή σας για να μεγιστοποιήσετε τα κέρδη σας ενώ συμμορφώνεστε με τους ισχύοντες φορολογικούς κανόνες.
Μπορεί η ΠΕΑ να διαβιβαστεί στους κληρονόμους του;
Το PEA επωφελείται από ένα σύστημα συμφέρουσα διαδοχή. Σε περίπτωση θανάτου του κατόχου του, το ΠΕΑ διαβιβάζεται αυτόματα στον επιζώντα σύζυγο. Διατηρεί το φορολογικό του προβάδισμα και μπορεί να συνεχίσει να επωφελείται από αυτό. Εάν ο κάτοχος ήταν μονήρης, η ΠΕΑ είναι κλειστή και tεπιστράφηκε σε ορισμένους κληρονόμους. Αλλά δεν υπάρχει φόρος κληρονομιάς, χάρη στην απαλλαγή από τον φόρο εισοδήματος. Μόνο το οφείλονται κοινωνικές εισφορές.
Επένδυση στο χρηματιστήριο ως μουσουλμάνος
Η επένδυση στο χρηματιστήριο αποτελείται από αγορά περιουσιακών στοιχείων όπως μετοχές, ομόλογα ή άλλα χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία στόχος της δημιουργίας μακροπρόθεσμων κερδών. Κατέχοντας μετοχές μιας εταιρείας, γίνεστε μέτοχος και δικαιούστε ένα μέρος των κερδών με τη μορφή μερισμάτων. Είστε επίσης τραπεζικοί για την αύξηση σε την αξία της μετοχής κατά τη μεταπώληση. Είναι τόσο απλό.
Τα μεγάλα χρηματιστήρια όπως ο το NASDAQ ή το CAC 40 σας επιτρέπουν να επενδύσετε σε εκατοντάδες εταιρείες εισηγμένες στο χρηματιστήριο. Είναι δυνατή η αγορά μετοχών απευθείας ή μέσω αμοιβαίων κεφαλαίων.
Οι κανόνες της ισλαμικής χρηματοδότησης
Η επένδυση στο χρηματιστήριο ως μουσουλμάνος σημαίνει σεβασμό της Σαρία. Στην πραγματικότητα, η ισλαμική χρηματοδότηση βασίζεται σε τις αρχές της Σαρία. Οι μουσουλμάνοι επενδυτές πρέπει να σέβονται αυτούς τους κανόνες όταν επιλέγουν τις επενδύσεις τους. Ορισμένες κοινές πρακτικές στη συμβατική χρηματοδότηση απαγορεύονται:
✔</s> Η Ρίμπα
Η riba είναι μια από τις θεμελιώδεις απαγορεύσεις στα ισλαμικά οικονομικά. Σύμφωνα με τα ιερά κείμενα του Κορανίου, κάθε μορφή τόκου ή τοκογλυφίας απαγορεύεται αυστηρά για τους Μουσουλμάνους. Ο όρος riba δηλώνει κάθε εισόδημα, κέρδος ή ενοίκιο που αποκτάται από ένα δάνειο χρημάτων, σε αντάλλαγμα για το χρόνο που έχει παρέλθει. Συγκεκριμένα, αυτό περιλαμβάνει τόκοι που κερδίζονται σε λογαριασμό ταμιευτηρίου, τόκους που καταβάλλονται σε τραπεζικό δάνειο, αλλά και ανατοκισμένους τόκους που αυξάνονται με την πάροδο του χρόνου.
Τα κλασικά ομόλογα, τα οποία κερδίζουν κουπόνια σταθερού επιτοκίου, απαγορεύονται επομένως για έναν ασκούμενο μουσουλμάνο. Μόνο ισλαμικά ομόλογα (σουκούκ) που συμμορφώνονται με τη Σαρία επιτρέπονται, καθώς δεν πληρώνουν παράνομους τόκους. Ομοίως, απαγορεύεται η επένδυση σε συμβατικά χρηματοπιστωτικά ιδρύματα που δάνεια με τόκο. Τράπεζες, ασφαλιστικές εταιρείες και πιστωτικά γραφεία πρέπει να αποφεύγονται.
✔</s> Το γκαράρ
Εάν θέλετε να επενδύσετε στο χρηματιστήριο, θα πρέπει να αποφύγετε το gharar. Το gharar ορίζει υπερβολική αβεβαιότητα και κίνδυνος στις χρηματοοικονομικές συναλλαγές. Στην ισλαμική χρηματοδότηση, το gharar απαγορεύεται επειδή εισάγει την αδικία και την κερδοσκοπία. Πιο συγκεκριμένα, το gharar καλύπτει διαφορετικές έννοιες:
- Ασυμμετρία πληροφοριών μεταξύ των συμβαλλομένων μερών
- Η ασάφεια των όρων της σύμβασης
- Αβεβαιότητα για την ίδια την ύπαρξη του αντικειμένου της σύμβασης
- Επικίνδυνη και παράλογη εικασία
Για να συμμορφωθούν με την απαγόρευση του gharar, πρέπει να συνάψουν ισλαμικές οικονομικές συμβάσεις να είναι απόλυτα διαφανής, κατανοητό από όλα τα μέρη και σχετίζονται με πραγματικά και αναγνωρισμένα περιουσιακά στοιχεία. Ως εκ τούτου, όσον αφορά τις επενδύσεις στο χρηματιστήριο, ενθαρρύνει την έννοια του gharar επενδύσει υπεύθυνα αποφεύγοντας την υπερβολική ανάληψη κινδύνων. Ενθαρρύνει επίσης τους ανθρώπους να προτιμούν την πραγματική οικονομία από την οικονομική κερδοσκοπία.
✔</s> Παράνομες επενδύσεις
Θα πρέπει επίσης να σκεφτείτε τα υλικά περιουσιακά στοιχεία εάν θέλετε να επενδύσετε στο χρηματιστήριο. Η ισλαμική χρηματοδότηση απαγορεύει επίσημα τις επενδύσεις σε ορισμένους τομείς δραστηριότητας κρίνεται παράνομη και ανήθικη. Οι Γραφικές πηγές σαφώς απαγορεύουν τομείς που σχετίζονται με το αλκοόλ, τον τζόγο, την πορνογραφία ή ακόμα και με κερδοσκοπικά οικονομικά επαγγέλματα.
Συγκεκριμένα, είναι απαγορεύεται για έναν μουσουλμάνο να επενδύσει σε εταιρείες που συνδέονται με την παραγωγή ή τη διανομή αλκοολούχων ποτών. Οι κατασκευαστές μπύρας, κρασιού και οινοπνευματωδών ποτών πρέπει να αποφεύγονται. Τα καζίνο και άλλες εγκαταστάσεις τυχερών παιχνιδιών και στοιχημάτων θα πρέπει επίσης να αποφεύγονται. Ομοίως, οι βιομηχανίες ψυχαγωγίας ενηλίκων, όπως η παραγωγή πορνογραφικών ταινιών, θεωρούνται χαραμ. Το ίδιο ισχύει και για τη βιομηχανία όπλων, ειδικά για τα αμφιλεγόμενα όπλα.
✔</s> Η εικασία
Η εικασία το ασυγκράτητο απαγορεύεται στα ισλαμικά οικονομικά γιατί θεωρείται απαγορευμένο τυχερό παιχνίδι (μαϊσίρ). Πράγματι, η διενέργεια χρηματοοικονομικών συναλλαγών αποκλειστικά με στόχο το κέρδος από τις πολύ βραχυπρόθεσμες διακυμάνσεις των τιμών θεωρείται επικίνδυνο και ανήθικο στοίχημα. Αυτός ο τύπος καθαρής εικασίας είναι αφομοιωθεί με τον τζόγο, και δεν συμμετέχει στην πραγματική οικονομία. Τα θρησκευτικά κείμενα καταδικάζουν αυτές τις πρακτικές αποκλειστικής και δυσανάλογης επιδίωξης κέρδους.
Πρεσβεύουν α υγιής και ηθική επένδυση, όπου ο επενδυτής μοιράζεται πραγματικά τους κινδύνους και συμμετέχει στη δημιουργία αξίας. Επομένως, για να είναι νόμιμη, μια επένδυση στο χρηματιστήριο πρέπει να είναι μια υπεύθυνη μακροπρόθεσμη επένδυση και όχι μια διαδοχή ριψοκίνδυνων στοιχημάτων που δεν σχετίζονται με τη δραστηριότητα της εταιρείας.
Ποια προτιμώμενα περιουσιακά στοιχεία;
Δεν επιτρέπονται όλες οι επιχειρήσεις και οι τομείς για τον μουσουλμάνο επενδυτή. Επομένως, οι επενδύσεις στο χρηματιστήριο ρυθμίζονται. Για να επενδύσετε στο χρηματιστήριο με σεβασμό στις αρχές της ισλαμικής χρηματοδότησης, ορισμένα περιουσιακά στοιχεία πρέπει να ευνοούνται από τους μουσουλμάνους.
Πρωτα απο ολα, επιλέξτε μετοχές έχουν χαμηλό χρέος και δημιουργούν μειοψηφικό μερίδιο του εισοδήματός τους μέσω τόκων. Φιλτράρετε επίσης απαγορευμένους τομείς (οινόπνευμα, καπνός κ.λπ.). Μπορείτε επίσης να στραφείτε στα σουκούκ, το ισλαμικό ισοδύναμο των ομολόγων, που υποστηρίζονται από υλικά περιουσιακά στοιχεία και πραγματικές ταμειακές ροές και όχι από καθαρά οικονομικά συμφέροντα.
Τέλος, για μεγαλύτερη ευκολία, απευθυνθείτε στο διαπραγματεύσιμα κεφάλαια αναπαράγοντας τους ισλαμικούς χρηματιστηριακούς δείκτες. Το φιλτράρισμα των τιμών που δεν συμμορφώνονται με τη Σαρία έχει ήδη πραγματοποιηθεί. Με αυτές τις οδηγίες, θα επενδύσετε στο χρηματιστήριο με ελαφρύ μυαλό και σε πλήρη συμφωνία με τις θρησκευτικές σας αρχές. Επιτρέπεται η επένδυση σε ακίνητη περιουσία για την απόκτηση εισοδήματος από ενοίκια. Προσοχή όμως δάνεια με τόκο. Οι επενδύσεις σε ακίνητα είναι επομένως ένας καλός τρόπος να επενδύσεις στο χρηματιστήριο ως μουσουλμάνος.
Ισλαμικοί χρηματιστηριακοί δείκτες
Αυτοί οι δείκτες που βασίζονται σε ηθικά και ηθικά φίλτρα συναντούν αυξανόμενο ενδιαφέρον από επενδυτές, μουσουλμάνους αλλά και μη μουσουλμάνους, παρασυρμένους από αυτή την πιο ενάρετη χρηματοδότηση. Συγκεκριμένα, η μεθοδολογία φιλτραρίσματος για τη σύνθεση αυτών των δεικτών ποικίλλει, αλλά γενικά βασίζεται στον κλαδικό αποκλεισμό και στους χρηματοοικονομικούς δείκτες.
Ο τομεακός αποκλεισμός καθιστά δυνατή την άμεση απομάκρυνση εταιρειών που εμπλέκονται σε παράνομες δραστηριότητες (τζόγος, αλκοόλ, καπνός κ.λπ.) ή θεωρούνται επιβλαβείς για την κοινωνία (εξοπλισμός). Οι χρηματοοικονομικοί δείκτες μετρούν το επίπεδο του χρέους και το μερίδιο του εισοδήματος που προέρχεται από τους χρηματοοικονομικούς τόκους. Εξαιρούνται επίσης εταιρείες με υπερβολικό χρέος ή με έσοδα κυρίως από τόκους. Χάρη σε αυτό το διπλό φιλτράρισμα, οι ισλαμικοί δείκτες αναπαράγουν τις επιδόσεις των παγκόσμιων αγορών μιμούμενοι τη σύνθεσή τους, αλλά χωρίς στοιχεία ασύμβατα με την ισλαμική επενδυτική ηθική.
Επιλέγοντας έναν διαδικτυακό μεσίτη Halal
Για την εμπορία μετοχών σύμφωνα με τις αρχές της ισλαμικής χρηματοδότησης, συνιστάται σε έναν μουσουλμάνο να περάσει από έναν πιστοποιημένο διαδικτυακό μεσίτη "χαλάλ". Ένα τέτοιο καθεστώς πιστοποιεί ότι ο μεσίτης προσφέρει λογαριασμούς και υπηρεσίες που συμμορφώνονται με τις αρχές του νόμου της Σαρία: καμία συναλλαγή που περιλαμβάνει ribâ (τόκοι), εξαίρεση χαραμ (μη συμμορφούμενων) επιχειρήσεων…
Για παράδειγμα, ο διαδικτυακός μεσίτης Έλατα του ΝτουμπάιΗ t προσφέρει πιστοποιημένους ισλαμικούς επενδυτικούς λογαριασμούς με φιλτράρισμα χρηματοοικονομικών τίτλων σύμφωνα με ηθικά εξωοικονομικά κριτήρια. Η πιστοποίησή του συνεπάγεται επίσης μια ετήσια πολιτική δωρεών που συμμορφώνεται με το zakat και άλλες επαληθεύσεις. Το πλεονέκτημα ενός τέτοιου εξειδικευμένου μεσίτη είναι για την απλοποίηση της επένδυσης χρηματιστήριο ενός μουσουλμάνου ιδιώτη χάρη σε προεπιλογή τίτλων συμβατών με τη θρησκευτική του ηθική. Σημαντική άνεση για να συγκεντρωθείτε ήρεμα στη διαχείριση των θέσεων μετοχών σας!
Για να επενδύσετε απευθείας στο χρηματιστήριο, θα χρειαστεί να περάσετε από μια διαδικτυακή πλατφόρμα μεσιτείας. Μερικοί σέβονται περισσότερο τις ισλαμικές αρχές:
- Wahed Invest : κορυφαίος διαδικτυακός μεσίτης που προσφέρει προκατασκευασμένα χαρτοφυλάκια Halal ETF.
- Αποδόσεις : επένδυση χαλάλ σε μετοχές και ακίνητα χωρίς riba.
- IFDC : πλατφόρμα που πιστοποιεί τη συμμόρφωση με τη Σαρία των προσφερόμενων προϊόντων.
Βεβαιωθείτε ότι έχετε επιλέξει έναν μεσίτη που είναι αξιόπιστος, διαφανής και προσφέρει μόνο νόμιμες επενδύσεις.
Κρυπτονομίσματα
Η σχέση μεταξύ κρυπτονομίσματος και ισλαμικής χρηματοδότησης μπορεί επίσης να γίνει κατανοητή από την οπτική γωνία της ανταλλαγής. Το κρυπτονόμισμα λειτουργεί ως μέσο ανταλλαγής σε όλο τον κόσμο. Αυτό σημαίνει ότι μπορεί να λειτουργεί σε νομικά διαφορετικά και απρόβλεπτα περιβάλλοντα, καθιστώντας το συχνά πιο προσιτό από τις παραδοσιακές οικονομικές επιλογές.
Αν και είναι ευάλωτα στις αλλαγές της αγοράς, τα κρυπτονομίσματα όπως το Bitcoin και το Ethereum θεωρούνται νόμιμο μέσο ανταλλαγής. Είναι διαθέσιμα για χρήση σε συναλλαγές και εμπόριο.
Η ανάπτυξη κατευθυντήριων γραμμών για τα κρυπτονομίσματα που συμμορφώνονται με τη Σαρία παρέχει στους μουσουλμάνους την ευκαιρία για ηθικές επενδύσεις. Από οικονομική άποψη, οι ισλαμικές φιλανθρωπικές οργανώσεις θα μπορούσαν να επωφεληθούν πάρα πολύ από το Zakat και άλλες δωρεές μέσω επενδύσεων και συναλλαγών κρυπτονομισμάτων. Πολλές τράπεζες και χρηματοπιστωτικά ιδρύματα σε όλο τον κόσμο αναγνωρίζουν την κρυπτογράφηση ως ένα οικονομικά βιώσιμο μέσο ανταλλαγής. Κάτι που διευκολύνει τους επενδυτές να συνεχίσουν τις συναλλαγές, την αγορά και την πώληση κρυπτονομισμάτων.
Όσον αφορά το εάν οι συμβάσεις που σχετίζονται με την κρυπτογράφηση συμμορφώνονται με τη σαρία, καθώς οι συμβατικές σχέσεις στην κρυπτογράφηση βασίζονται σε έξυπνες συμβάσεις που χρησιμοποιούν τεχνολογία blockchain, αυτό σημαίνει ότι η διαδικασία μπορεί να γίνει όλο και πιο ασφαλής και αυτοματοποιημένη. Αυτό όχι μόνο μειώνει διοικητικές πολυπλοκότητες, σύγχυση και λάθη. Τα συμμετοχικά κρυπτονομίσματα και τα κρυπτονομίσματα που βασίζονται σε κοινή χρήση έχουν ένα έργο περισσότερο σύμφωνο με την ισλαμική ηθική.
Ζακάτ και επενδύσεις
Ζακάτ είναι η υποχρεωτική ελεημοσύνη στο Ισλάμ. Γενικά ανέρχεται σε 2.5% του εισοδήματος και των αποταμιεύσεων. Οι περισσότεροι μελετητές συμφωνούν ότι το zakat ισχύει και για επενδύσεις.
Αυτός ο κανόνας καθαρισμού ισχύει επίσης για τα κέρδη που παράγονται από χρηματοοικονομικές επενδύσεις. Ορισμένοι ουλεμάδες προτείνουν ακόμη και την καταβολή ζακάτ για κάθε σημαντικό κέρδος κεφαλαίου που επιτυγχάνεται μετά την πώληση μιας μετοχής, χωρίς να περιμένουν την ετήσια προθεσμία. Η πληρωμή αυτού του θρησκευτικού φόρου σάς επιτρέπει να αγιοποιήσετε το οικονομικό σας κεφάλαιο, να το καθαρίσετε από τον ενίοτε εγωιστικό και κερδοσκοπικό χαρακτήρα του. Το Zakat ενσωματώνει μια πράξη μοιράσματος και αλληλεγγύης προς τους πιο αδύναμους.
Φετβά για επενδύσεις στο χρηματιστήριο
Η επένδυση στις χρηματοπιστωτικές αγορές και στο χρηματιστήριο εγείρει ερωτήματα για έναν μουσουλμάνο που επιθυμεί να ευθυγραμμίσει τις επενδύσεις του με τις αρχές της ισλαμικής χρηματοδότησης. Επίσης, πολλοί ουλεμάδες έχουν μιλήσει για το θέμα μέσω διαφόρων φετβά. Αν κάποιοι μελετητές είναι πολύ επιφυλακτικοί απέναντι στο χρηματιστήριο και το κερδοσκοπικές αποκλίσεις δυναμικό, η πλειοψηφία το βλέπει ως νόμιμη οικονομική δραστηριότητα υπό ορισμένες προϋποθέσεις. Έτσι, το Ευρωπαϊκό Συμβούλιο Φάτβα και Έρευνας θεωρεί ότι οι επενδύσεις σε μετοχές είναι γενικά halal.
Μεταξύ των κυριότερων συστάσεων που εκδίδονται σε αυτά τα φετβά, βρίσκουμε την ανάγκη επιλογής μιας ηθικής εταιρείας, το φιλτράρισμα παράνομων τομέων (οινόπνευμα, όπλα κ.λπ.), τον αποκλεισμό μηχανισμών που βασίζονται σε τοκογλυφικούς τόκους ή ακόμη και την υποχρέωση επιβολής zakat σε μερίσματα και κέρδη. Εάν τηρηθούν αυτές οι προφυλάξεις, οι επενδύσεις στο χρηματιστήριο μπορούν επομένως να επικυρωθούν και να ενθαρρυνθούν. Ορισμένοι το βλέπουν ακόμη και ως έναν τρόπο να τονώσει την πραγματική οικονομία και να εισαγάγει περισσότερη ηθική χάρη στην επιρροή των μουσουλμάνων επενδυτών. Συνιστάται επίσης η συμμετοχή σε γενικές συνελεύσεις και η ψήφος των μετόχων.
Συμπέρασμα
Συμπερασματικά, η επένδυση στο χρηματιστήριο με Πρόγραμμα Αποταμίευσης Μετοχών (ΠΕΑ) προσφέρει σαγηνευτική ευκαιρία πρόσβαση στις χρηματοπιστωτικές αγορές, επωφελούμενοι ταυτόχρονα από σημαντικά φορολογικά πλεονεκτήματα. Ωστόσο, αυτή η περιπέτεια απαιτεί μια στοχαστική προσέγγιση και μια ενδελεχή κατανόηση των μηχανισμών της ΠΕΑ.
Εξερευνήσαμε την ποικιλία των διαθέσιμων επιλογών, από μεμονωμένες μετοχές έως ETF, επισημαίνοντας επενδυτικές στρατηγικές και εγγενείς κινδύνους. Το κλειδί βρίσκεται στο καθορισμός επενδυτικών στόχων σαφής, διαφοροποίηση χαρτοφυλακίου για τον μετριασμό των κινδύνων και συνετή διαχείριση του PEA με την πάροδο του χρόνου.
Ας μην ξεχνάμε τη σημασία του υπομονή και πειθαρχία σε επενδύσεις. Διατηρώντας μια μακροπρόθεσμη προοπτική, παρακολουθώντας τακτικά το χαρτοφυλάκιό του και προσαρμόζοντας στρατηγικά τις θέσεις τους, ο επενδυτής μπορεί να μεγιστοποιήσει τις πιθανότητες επιτυχίας εκμεταλλευόμενος τα φορολογικά πλεονεκτήματα του PEA.
Σχολιάστε