Az iszlám pénzügyi rendszer összetevői

Bár az irányítja sajátos vallási elvek, Az iszlám pénzügyi rendszernek számos összetevője van, amelyek önálló rendszerré teszik. Iszlám bankok, etikus befektetési alapok, takaful biztosítás és még az iszlám bankközi piac is mind olyan szereplők és eszközök, amelyek az iszlám pénzügyeket strukturálják.

Ez a hagyományos finanszírozás alternatívájaként épült, tspekulatív és szétkapcsolt rop gazdasági realitásokat. Célja a pénzügyi megtérülés és az etikus befektetések összeegyeztetése, tiszteletben tartva az iszlám törvény (Sharia) előírásait.

Ebben a cikkben áttekintjük az iszlám pénzügyi ökoszisztéma különböző összetevőit. Elemezzük az egyes szereplők szerepét és sajátosságait.

Gyerünk !!

🌿 Az Iszlám Fejlesztési Bank

Az Iszlám Fejlesztési Bank (IDB) egy nemzetközi pénzintézet, amely az iszlám pénzügyi rendszer középpontjában áll. 21. évi Rajab 1394-én (12. augusztus 1974-én) alapították a Szaúd-Arábiai Királyságban, Dzsiddában.

Hivatalosan 15. évi Chaoual 1395-én (20. október 1975-án) kezdte meg tevékenységét. A BID csoport öt entitásból áll, nevezetesen:

• maga az IDB,
• az Iszlám Kutatási és Képzési Intézet (IIRF),
• Islamic Corporation for Private Sector Development (SIDSP),
• az Iszlám Befektetési és Exporthitelek Biztosító Társasága (SIAICE),
• Nemzetközi Iszlám Kereskedelmi Pénzügyi Társaság (SIIFC).

Az IDB pénzügyi éve a Hidzsri holdévnek felelt meg, de 1. január 2016-jétől. Ez a Hidzsri napévnek felel meg, amely Bak 11-én (január 1.) kezdődik és Bak 10-én (minden év december 31-én) végződik.

Nyelv hivatalos IDB arab. De az angol és a francia is munkanyelvként szolgál. Elszámolási egysége az iszlám dinár, amely egyenértékű a Nemzetközi Valutaalap speciális lehívási jogával.

Központi iroda és regionális központok

Az IDB központja Dzsiddában, a Szaúd-Arábiai Királyságban található, és tizenegy regionális központja van Abujában (Nigéria), Almatiban (Kazahsztán), Ankarában (Törökország), Kairóban (Egyiptom), Dakarban (Szenegál), Dakában (Bangladesh), Dubajban ( Egyesült Arab Emírségek), Jakarta (Indonézia), Kampala (Uganda), Paramaribo (Suriname) és Rabat (Marokkó).

Küldetés

Az IDB küldetése az átfogó emberi fejlődés elősegítése. Erőfeszítéseit olyan kiemelt területekre összpontosítja, mint a szegénység csökkentése, az egészségügy javítása, az oktatás előmozdítása, a kormányzás javítása és a lakosság jóléte.

Tag

Az IDB számít 57 tagország világszerte. Minden tagságra vágyó országnak csatlakoznia kell az Iszlám Együttműködési Szervezethez (OIC). Ezt követően be kell fizetniük tőkerészesedésük első részletét, és el kell fogadniuk a Kormányzótanács által meghatározott feltételeket.

Tőke

38-a alatt^th éves ülésén a Kormányzótanács felhatalmazta az 5^th általános tőkeemelés, ami oda vezetett 100 milliárd dinár Az iszlám intézmények a jegyzett tőke összegét és 50 milliárdnyi jegyzett tőkét.

Ugyanezen határozat alapján a Kormányzótanács engedélyezte a 4. alapján esedékes rész fellebbezését.^th általános növekedés. A 2018-as pénzügyi év zárásakor az IDB jegyzett tőkéje 50,2 milliárdot tett ki az iszlám dinárból.

🌿 Az iszlám pénzügyi intézmények számviteli és könyvvizsgáló szervezete (AAOIFI)

Az iszlám pénzügyi rendszer második összetevője az AAOIFI. AAOIFI egy független non-profit szervezet, amelyet 1991-ben alapított több iszlám központi bank.

A szervezet megszületése válasz volt az iszlám bankok pénzügyi kimutatásainak összehasonlíthatóságának igényére. Küldetése az iszlám szabályok és szabványok kidolgozása a számvitel, a könyvvizsgálat és a vállalatirányítás területén.

A szerepeAAOIFI

Az AAOIFI célja különösen:

• developper a saríának megfelelő számviteli, könyvvizsgálati, irányítási és etikus gondolkodási modell;
• diffúzor ezek a modellek szemináriumok, publikációk, jelentések, kutatások stb. révén;
• teremt számviteli és könyvvizsgálati standardokat az iszlám pénzintézeteken belül, azok harmonizálása és értelmezése érdekében.

Összefoglalva, az AAOIFI végső küldetése az iszlám pénzügyi gyakorlatok szabványosítása és harmonizálása. Az általa létrehozott szabványokat a Pénzügyi Számviteli Standardok (FAS).

Iszlám számviteli szabványok

A BI-kra vonatkozó számviteli standardok elkészítéséhez az AAOIFI tagjainak két, egymással merőben ellentétes megközelítés közül választhatnak:

Először is, tisztán söpörhetik le a nyugati számviteli standardokat (IFRS szabványokat). Ennek során az iszlám alapokra és célkitűzésekre támaszkodnak a megfelelő számviteli standardok kidolgozása érdekében. Akkor tudnak szabványokat elemezni nemzetközi számviteli standardok az iszlám kerettel kapcsolatban. Fogadja el azokat, amelyek alkalmasak az iszlám pénzügyekre.

Csak akkor dolgoznak ki számviteli standardokat, ha a nemzetközi számviteli standardok vagy hallgattak egyes konkrét pontok számviteli kezeléséről, vagy a BA alapelveivel ellentétes álláspontot fogadtak el.

🌿 Az Iszlám Pénzügyi Szolgáltatások Tanácsa (IFSB)

Az iszlám pénzügyi rendszer harmadik fontos eleme az Iszlám pénzügyi szolgáltatások Bizottság (IFSB). 2002-ben alapították azzal a céllal, hogy biztosítsák az iszlám pénzügyek jólétét és stabilitását.

Így küldetése a nemzetközi szabályozások és szabványok kidolgozása és frissítése, amelyek összhangban vannak a saría. Ennek célja az iszlám pénzügyek által kínált szolgáltatások átláthatóságának előmozdítása. Az IFSB által közzétett szabványok fő célja az iszlám finanszírozásból származó termékek felhasználásával kapcsolatos kockázatok megelőzése és kezelése.

🌿 A Nemzetközi Iszlám Fiqh Akadémia (IIFA)

Az iszlám pénzügyi rendszer negyedik összetevője az A Nemzetközi Iszlám Fiqh Akadémia (IIFA). Ez egy saría tanács, amely olyan muszlim jogászokat tömörít, akik az Iszlám Konferencia Szervezetének tagjai.

Feladata a jogi vélemények tanulmányozása és megfogalmazása (kövér volt) célja, hogy közös álláspontként szolgáljon a gazdaság, a pénzügy és a bankügy terén.

Az IIFA olyan muszlim jogászokat tömörít, akik különösen tapasztaltak a tranzakciók területén, és erősen érintettek a mai gazdasági vagy pénzügyi kérdésekben.

Sok iszlám pénzintézet általában felkéri az IIFA-t a saría testületén keresztül annak biztosítására, hogy működési szabályaik összhangban legyenek az IIFA által kiadott szabályokkal.

🌿 A Nemzetközi Iszlám Pénzügyi Piac (IIFM)

A Nemzetközi Iszlám Pénzügyi Piac (IIFM) egy 2002-ben alapított szervezet, amelynek székhelye Manamában, Bahreinben található. Célja az iszlám tőkepiaci gyakorlatok nemzetközi szabványosítása és harmonizálása.

Az IIFM konkrétan arra törekszik, hogy egységes szabványokat hozzon létre a jogi dokumentációban és a kibocsátási folyamatokban, hogy megkönnyítse az iszlám pénzügyi termékek határokon átnyúló tranzakcióit. A szervezet számos kulcsfontosságú eszközre összpontosít, mint például a sukuk (iszlám kötvények) és a saría-kompatibilis devizaműveletek.

E szabványok kidolgozása érdekében az IIFM az iszlám pénzügyi ágazat fő szereplői közötti együttműködésre támaszkodik globális szinten. Központi bankok, sukuk kibocsátók, tőzsdék, jogi cégek és még a szabályozók is érdekeltek a szervezet igazgatótanácsában.

Az IIFM az iszlám pénzügyek sajátosságaihoz igazodó útmutatók és standard szerződések közzétételével az iszlám pénzügyi piacok integrációjának és harmonizációjának erősítése. Fellépése alapvető fontosságú a határokon átnyúló tőkeáramlás és e növekvő ökoszisztéma összekapcsolhatóságának előmozdítása érdekében.

🌿 La Likviditáskezelő Központ (LMC)

Le Likviditáskezelő Központ (LMC) egy intézmény, amelyet 2002-ben hoztak létre az Iszlám Fejlesztési Bank vezetésével. Célja, hogy megkönnyítse a likviditáskezelést és a források optimális allokációját az iszlám bankok és pénzügyi intézmények számára.

Konkrétan, az LMC különféle megoldásokat kínál annak érdekében, hogy az iszlám pénzügyi szereplők jobban kezeljék likviditási többleteiket és hiányaikat. Likviditási elszámolási szolgáltatást nyújt számukra az iszlám bankok között, lehetővé téve az igények összevonását.

A Központ közös likviditáskezelési mechanizmust is bevezetett. Az alapokat az iszlám pénzügyi piacokon helyezik el, a nyereségen és veszteségen megosztva a tagintézmények. A többletlikviditás jövedelmezőségének optimalizálására rövid távú befektetési eszközöket is kínálnak.

Ugyanakkor az LMC rövid távú refinanszírozási mechanizmusokat kínál a pénzügyi nehézségekkel küzdő iszlám pénzintézeteknek. hirtelen készpénzigény. Mindezen mechanizmusoknak köszönhetően a Központ egyre nagyobb szerepet játszik az iszlám pénzügyek likviditáskezelésének racionalizálásában és optimalizálásában.

🌿 Nemzetközi Iszlám Minősítő Ügynökség (IIRA)

A Nemzetközi Iszlám Minősítő Ügynökség (IIRA) egy hitelminősítő intézet speciális pénzügyi minősítésaz iszlám pénzintézetek elemzésében.

A 2005-ben alapított, bahreini székhelyű IIRA küldetése, hogy hitelminősítéseket, valamint pénzügyi elemzéseket készítsen az iszlám pénzügyi szereplőkről. Különös figyelmet fordít az iszlám bankok, takaful biztosító társaságok, iszlám befektetési alapok és sukuk (iszlám kötvények) értékelésére.

Az ügynökség elemzi ezen intézmények pénzügyi szilárdságát, valamint azt, hogy megfelelnek-e a saría (iszlám jog) előírásainak. Hitelminősítései a legalacsonyabb kockázatú szereplők AAA-tól a nem teljesítők D-ig terjednek.

Az IIRA által készített értékeléseket és elemzéseket az iszlám pénzügyek világának különböző szereplői használják. A szabályozók a kockázatok nyomon követésére használják. A befektetők ezeket figyelembe veszik a befektetési lehetőségek értékelése során. Más hagyományos hitelminősítő intézetek pedig támaszkodnak rá, hogy jobban megértsék az iszlám pénzügyi termékek sajátosságait.

Az IIRA hozzáadott értéke abban rejlik mély tudás az iszlám pénzügy sajátosságai. Minősítési módszere olyan specifikus tényezőket foglal magában, mint például a nyereség és veszteség megosztásának elvének tiszteletben tartása vagy a muszlim etikával nem összeegyeztethető tevékenységek kizárása.

Az iszlám finanszírozás folyamatos növekedésével világszerte, az olyan speciális hitelminősítő intézetek szerepe, mint az IIRA, egyre fontosabbá válik. Lehetővé teszik a növelést átláthatóság és bizalom ebben az alternatív pénzügyi rendszerben.

🌿 A Nemzetközi Iszlám Megbékélési és Választottbírósági Központ (IICRA)

A Nemzetközi Iszlám Megbékélési és Választottbírósági Központ (IICRA) egy dubai székhelyű nemzetközi szervezet. 2005-ben alapították az Iszlám Fejlesztési Bank égisze alatt, és az iszlám pénzügyi viták közvetítésére és választottbíróságára specializálódott.

Az IICRA küldetése, hogy vitarendezési szolgáltatásokat nyújtson az iszlám pénzügy alapelveivel és értékeivel összhangban. Szakterülete kiterjed az iszlám pénzintézeteket érintő banki vitákban folyó közvetítésre, az iszlám pénzügyi tranzakciókkal kapcsolatos viták esetén a választottbíróságra, de az iszlám pénzügyekkel kapcsolatos bírák és közvetítők képzésére is.

A szervezetet az iszlám pénzügyi szerződések saría betartásának igazolásában szerzett szakértelméért is elismerik. Ezenkívül szabványos vitarendezési záradékokat dolgoz ki, amelyeket a bankok és az iszlám pénzintézetek pénzügyi szerződéseibe integrálnak.

Az IICRA érdeke, hogy az iszlám pénzügy sajátosságaihoz tökéletesen illeszkedő magánbírósági megoldásokat kínáljon (közvetítés, választottbíráskodás). Szolgáltatásai a méltányosság, az etika és a vallási konformitás értékein alapulnak, amelyek ennek az alternatív pénzügyi rendszernek a középpontjában állnak.

Az iszlám pénzügyi viták megoldásában szerzett mélyreható szakértelmének köszönhetően az IICRA néhány év alatt nemzetközi mércévé vált ezen a területen. A dubai székhelyű szálloda stratégiai helyen található, a világ egyik vezető iszlám pénzügyi központjának szívében.

🌿 Iszlám bankok és pénzügyi intézmények tanácsa (CIBAFI)

Az Iszlám Bankok és Pénzügyi Intézmények Tanácsa (CIBAFI) egy 2001-ben alapított nemzetközi szervezet, amelynek székhelye Bahrein. Küldetése az iszlám pénzügyi szolgáltatási ágazat népszerűsítése és fejlesztése világszerte.

Pontosabban, a CIBAFI az iszlám bankok és pénzintézetek érdekeit védi. Célja továbbá az érdekelt felek közötti együttműködés megerősítése, valamint az ismeretek és a bevált gyakorlatok cseréjének elősegítése ezen az ágazaton belül.

A szervezet részt vesz az iszlám pénzügyekkel kapcsolatos közpolitikák és szabályozások kidolgozásában is. Elősegíti az iszlám pénzintézetek szigorú irányítási és kockázatkezelési normáinak elfogadását.

Hogy teljesítse küldetését, A CIBAFI számos intézkedést hajt végre : nemzetközi konferenciák szervezése, tanulmányok és kutatási jelentések publikálása, képzések és minősítések biztosítása iszlám pénzügyi szakemberek számára.

A 130 országból érkezett több mint 34 taggal a CIBAFI mára a globális iszlám pénzügyi szolgáltatási ágazat fő képviselője és lobbitevékenysége. Bahreinben található, és az egyik legnagyobb iszlám pénzügyi központ szívében található.

Következtetés

Az elemzés végén megjegyezzük, hogy az iszlám pénzügyek fokozatosan egy teljes és strukturált ökoszisztémát szereztek, amelyben különböző szereplők kölcsönhatásba lépnek az erőforrások elosztása érdekében. a muszlim etika előírásai.

Ennek az alternatív pénzügyi struktúrának a fő részei a kereskedelmi bankok, a tőkepiacok, a takaróbiztosítók, sőt az etikus befektetési alapok is.

Szabványügyi, szabályozási és saría-megfelelő testületek támogatásával integrált rendszert alkotnak, amely a nyereség-veszteség megosztás, a ribâ tilalma és az etikus finanszírozás elvei szerint működik.

A muszlim lakosság növekvő kereslete, valamint a vonzódás az etikus pénzügyekhez Globális szinten az iszlám finanszírozás várhatóan tovább fog növekedni az elkövetkező években. Fogadhatunk, hogy rendszere tovább erősödik, hogy hiteles alternatívát kínáljon a hagyományos finanszírozáshoz képest.