Allt um fjármálagerninga

Fjármálagerningar eru skilgreindir sem samningur milli einstaklinga/aðila sem hefur peningalegt gildi. Hægt er að búa til, semja um, gera upp eða breyta í samræmi við kröfur viðkomandi aðila. Einfaldlega sagt, hvaða eign sem geymir fjármagn og hægt er að eiga viðskipti með fjármálamarkaðnum er kallað fjármálagerningur. Nokkur dæmi um fjármálagerninga eru tékkarnir, hlutabréf, skuldabréf, framtíðar- og valréttarsamningar.

Fjármálagerningar eru eignir sem hægt að semja, eða þeir geta einnig talist sem fjármagnsbúnt sem hægt er að eiga viðskipti með.

Flestar tegundir fjármálagerninga tryggja skilvirkt flæði og tilfærslu fjármagns milli fjárfesta um allan heim. Þessar eignir geta verið reiðufé, samningsbundinn rétt að afhenda eða taka á móti reiðufé eða annars konar fjármálagerningi, eða sönnun fyrir eignarhaldi einingar.

Í þessari grein, lið af Finance de Demain hefur skuldbundið sig til að segja þér allt sem þú þarft að vita um fjármálagerninga. En fyrst, hér er siðareglur sem gerir þér kleift að byggja upp þitt Fyrsta viðskiptin á netinu.

Við skulum fara

🌿 Hvað er fjármálagerningur?

Fjármálagerningur vísar til hvers konar eigna sem fjárfestar geta verslað með, hvort sem það er áþreifanleg eining eins og eign eða skuldasamningur.

Fjármálagerningar geta einnig falið í sér safn fjármagns sem notað er í fjárfestingunni, frekar en eina eign. Hvaða tegundir eigna teljast fjármálagerningar? Það getur verið allt frá reiðufé til hlutabréfa.

Fjármálagerningar geta verið raunveruleg skjöl eða sýndarsamningar, sem tákna eignarhald á einhverju sem hefur peningalegt gildi. Það eru nokkrir mismunandi flokkar sem þarf að huga að.

• Fjármálagerningar sem byggjast á hlutabréfum: samningurinn táknar raunverulegt eignarhald á eigninni
• Skuldtryggðir fjármálagerningar: samningurinn táknar lán sem fjárfestirinn hefur veitt eiganda eignarinnar
• Gjaldeyrisfjármálagerningar: samningurinn snýr að gengi gjaldmiðils gjaldeyris

Dæmi um fjármálagerning

XYZ Limited er bankafyrirtæki sem gefur út fjármálagerninga eins og lán, skuldabréf, veð, hlutabréf og eignatryggð verðbréf til viðskiptavina sinna.

Þetta getur virkað sem fjáreign fyrir nefnd bankafyrirtæki en fyrir viðskiptavinina eru það aðeins fjárhagslegar skuldir sem þeir þurfa að greiða á réttum tíma.

Grein til að lesa: Hver er munurinn á staðmarkaði og framtíðarmarkaði?

Á hinn bóginn virkar fjárhæðin sem viðskiptavinir leggja inn í bankann sem fjáreign fyrir þá viðskiptavini sem leggja það sama inn en fjárskuld fyrir bankafyrirtæki.

🌿 Tegundir fjármálagerninga

Fjármálagerninga má aðallega flokka í tvennt: afleiðugerninga, reiðufjárgerninga eða gjaldeyrisgerninga.

1. Afleiður

Afleiður er hægt að skilgreina sem gerninga sem hægt er að leiða eiginleika og gildi frá undirliggjandi einingum eins og vextir, vísitölur eða eignir, meðal annars. Verðmæti þessara gerninga er hægt að fá út frá frammistöðu undirliggjandi þáttar.

Afleiður eru fjármálagerningar þar sem verðmæti þeirra er ákvarðað út frá undirliggjandi eignum, svo sem auðlindum, gjaldmiðlum, skuldabréfum, hlutabréfum og markaðsvísitölum.

Fimm algengustu dæmin um afleiður eru tilbúnir samningar, framtíðarsamningar, framtíðarsamningar, valkostir og skiptasamningar. Nánar er fjallað um þetta atriði hér að neðan.

Tilbúinn gjaldeyrissamningur (SAFE): ÖRYGGI á sér stað á lausasölumarkaði (OTC) og er samningur sem tryggir tiltekið gengi í umsaminn tíma.

Áfram : Framvirkur er samningur milli tveggja aðila sem felur í sér sérhannaðar afleiður þar sem skiptin eiga sér stað í lok samnings á ákveðnu verði.

Framtíð: Framtíðar- eða framtíðarmarkaður er afleiðuviðskipti sem gera ráð fyrir skipti á afleiðum á tilteknum framtíðardegi á fyrirfram ákveðnu gengi.

Valkostir: Valréttur er samningur tveggja aðila þar sem seljandi veitir kaupanda rétt til að kaupa eða selja fjölda afleiddra vara á fyrirfram ákveðnu verði í tiltekinn tíma.

Grein til að lesa: Hvað á að vita um hlutabréfavísitölur?

Vaxtaskipti: Vaxtaskiptasamningur er afleiðusamningur milli tveggja aðila sem felur í sér vaxtaskipti þar sem hvor aðili samþykkir að greiða aðra vexti af lánum sínum í mismunandi gjaldmiðlum. Þú getur lært um gjaldeyrisskiptasamninga hér.

2. Handbært fé

Ríkisgerningar eru fjármálagerningar sem hafa bein áhrif á verðmæti markaða. Þau eru skilgreind sem tæki sem auðvelt er að gera flutt og metin á markaðnum. Innan ríkisbréfa eru tvær tegundir: verðbréf og innlán og útlán.

Titill er fjármálagerningur sem hefur peningalegt gildi og verslað er með í kauphöll. Þegar það er keypt eða verslað táknar verðbréf eignarhald á hluta hlutafélags sem verslað er með.

innlán og útlán eru báðir taldir reiðufjárgerningar vegna þess að þeir tákna peningalegar eignir sem eru háðar einhvers konar samningsbundnum samningum milli aðila.

3. Gjaldeyrisskjöl

Gjaldeyrisgerningar eru fjármálagerningar sem eru fulltrúar á erlendum markaði og samanstanda aðallega af gjaldeyrissamningum og afleiðum. Hvað skiptasamninga varðar má skipta þeim í þrjá flokka.

Grein til að lesa: Bestu hlutabréfamarkaðir í heimi

Blettur: Gjaldeyrissamningur þar sem raunveruleg skipti á gjaldmiðli eru eigi síðar en öðrum viðskiptadegi eftir upphaflegan dag samningsins. Það er kallað „blettur“ vegna þess að breytingin er gerð „ á staðnum » (takmörkuð tímamörk).

Hreinir framherjar: Gjaldeyrissamningur þar sem raunveruleg gjaldmiðlaskipti fara fram „ til lengri tíma litið » og fyrir raunverulegan dagsetningu samþykktrar kröfu. Það er hagkvæmt ef um er að ræða gengissveiflur sem breytast oft.

Gjaldmiðlaskipti: Gjaldeyrisskiptasamningur vísar til athafnar að kaupa og selja samtímis gjaldmiðla með mismunandi tilgreindum gengisdagsetningum.

Eignaflokkar fjármálagerninga

Fyrir utan þær tegundir fjármálagerninga sem taldar eru upp hér að ofan er einnig hægt að flokka fjármálagerninga í tvo eignaflokka. Tveir eignaflokkar fjármálagerninga eru skuldbundnir fjármálagerningar og hlutabréfatengdir fjármálagerningar.

1. Skuldir fjármálagerningar

Skuldirtengdir fjármálagerningar eru flokkaðir sem kerfi sem eining getur notað til að auka magn fjármagns í fyrirtæki. Sem dæmi má nefna skuldabréf, skuldabréf, húsnæðislán, Bandarískir ríkisvíxlar, kreditkort og lánalínur (LOC).

Þau eru ómissandi þáttur í viðskiptaumhverfinu þar sem þau gera fyrirtækjum kleift að auka arðsemi sína með vexti fjármagns síns.

2. Fjármálagerningar sem byggjast á hlutabréfum

Fjármálagerningar sem byggjast á hlutabréfum eru flokkaðir sem kerfi sem þjóna sem löglegt eignarhald á einingu.

Þeir aðstoða fyrirtæki við að vaxa fjármagn sitt yfir lengri tíma miðað við skuldir, en njóta góðs af því að eigandinn ber ekki ábyrgð á endurgreiðslu hvers konar skulda.

Fyrirtæki sem á fjármálagerning sem byggir á hlutabréfum getur valið að fjárfesta meira í gerningnum eða selja hann hvenær sem það telur nauðsynlegt.

🌿 Hvernig á að velja rétta fjármálagerninga?

Eins og þú sérð eru margar tegundir og dæmi um fjármálagerninga. Hvernig geturðu valið bestu lausnina fyrir fjárfestingarþarfir þínar? Hér eru nokkrar ábendingar til að muna að liðið á Finance de Demain auðkennd.

1. Settu þér raunhæf fjárhagsleg markmið

Fjármálagerningar geta komið þér á rétta leið til að ná fjárfestingarmarkmiðum þínum, en þú þarft að skilgreina þau fyrst.

Þetta gætu verið skammtímamarkmið eins og að afla fjármagns til að fjármagna nýtt fyrirtæki, eða langtímamarkmið eins og að fjármagna snemma starfslok.

Sum tæki eru skammtímamiðuð en önnur eru langtímafjárfestingarsjóðir.

2. Greindu áhættusniðið þitt

Við höfum öll mismunandi áhættusnið og blandum sálfræðilegum þáttum eins og áhættuþoli saman við þarfamiðaðar áhættukröfur.

Ef þú ert með mikla áhættusækni gætu fjármálagerningar sem taka þátt í hlutabréfamarkaði verið betri kostur en ríkisskuldabréf með lægri útborgun.

Auðvitað verður líka að taka tillit til getu þinnar til að taka áhættu. Eigendur lítilla fyrirtækja geta haft takmarkað fjármagn til vara, en þá getur langtímastýrður verðbréfasjóður verið besti kosturinn.

3. Skilja kosti hvers fjármálagernings

Það eru kostir og gallar við allar tegundir fjármálagerninga. Þú ættir að bera saman þætti eins og markmið, áhættustig, stjórnun og tímaramma áður en þú tekur ákvörðun.

Auðvitað ætti upphafsfjárfestingarstig þitt að taka þátt í jöfnunni; aldrei fjárfestu það sem þú hefur ekki efni á að tapa.

Það er mikilvægt að skilja hvernig tækið virkar, svo gerðu rannsóknir þínar á verðbréfasjóðum eða gjaldeyrisviðskiptum áður en þú fjárfestir. Þeir sem eru nýir að fjárfesta gætu viljað halda sig við óflókna fjármálagerninga eins og verðbréfasjóði.

Að lokum skaltu leita aðstoðar sérfræðinga peningastjóra þegar þú ert í vafa. Helst ættir þú að hafa a fjölbreytt eignasafn sem inniheldur nokkrar tegundir fjármálagerninga í áhættuvarnarskyni. Sérfræðingur mun vera vel í stakk búinn til að aðstoða þig.

🌿Hagur fjármálagerninga

Fjármálagerningurinn hefur nokkra mismunandi kosti:

• Lausafjármunir eins og handbært fé og ígildi handbærs fjár nýtast fyrirtækjum mjög vel þar sem auðvelt er að nota þau fyrir skjótar greiðslur eða til að mæta fjárhagslegum viðbúnaði.
• Hagsmunaaðilar finnst oft öruggara í stofnun sem hefur ráðið meira fjármagni í reiðufé sitt.
• Fjármálagerningar veita mikinn stuðning við fjármögnun áþreifanlegra eigna. Þetta er mögulegt með því að færa fjármuni úr áþreifanlegum eignum í hækkun yfir í áþreifanlegar eignir í halla.
• Cfjármálagerninga dreifa áhættu í samræmi við áhættutökugetu þeirra mótaðila sem tóku þátt í framkvæmd fjárfestingar í óefnislegum eignum.
• Fyrirtæki sem kjósa að fjárfesta í rauneignum skapa hærri tekjur vegna þess að þau fá fjölbreytt eignasafn, verjast verðbólgu og þau geta einnig varist óvissu sem stafar af pólitískum ástæðum.

Fjármálagerningar þar sem eigið fé virkar sem varanleg uppspretta fjármuna fyrir stofnun. Þegar um hlutafé er að ræða er útgreiðsla arðs til hluthafa eingöngu valkvæð.

🌿 Ókostir fjármálagerninga

Ýmsar takmarkanir og ókostir fjármálagerningsins eru sem hér segir:

• Lausafjármunir eins og innstæður á sparireikningum og öðrum bankainnstæðum eru takmörkuð hvað varðar arðsemi fjárfestingar eða arðsemi fjárfestingar. Þessi tala er há vegna þess að engar takmarkanir eru á úttekt innlána á sparireikninga og aðrar bankainnstæður.
• Lausafjármunir eins og reiðufé, peningamarkaðsreikninga o.fl. gæti bannað stofnunum að gera afturköllun í marga mánuði eða stundum ár líka eða hvað sem er tilgreint í samningnum.
• Ef stofnun vill taka peningana út fyrir lok þess kjörtímabils sem getið er um í samningnum gæti það verið refsað eða fengið lægri ávöxtun. Hár viðskiptakostnaður er einnig áhyggjuefni fyrir stofnanir sem fást við eða vilja fást við fjármálagerninga.

Stofnun ætti ekki að treysta of mikið á skuldir eins og höfuðstól og vexti þar sem gert er ráð fyrir að þær verði greiddar í samræmi við það.

Fjármálagerningar, eins og skuldabréf, gefa mun minni ávöxtun en hlutabréf. Fyrirtæki geta jafnvel vanskil á skuldabréfum.

Sumir fjármálagerninganna eins og eigið fé eru lífstíðarbyrði á fyrirtækinu. Eigið fé virkar sem varanleg byrði í stofnun. Ekki er hægt að endurgreiða eigið fé jafnvel þótt stofnunin hafi nægilegt fjármagn.

Hins vegar, samkvæmt nýjustu breytingum, geta fyrirtæki valið að kaupa til baka eigin hlutabréf í riftunarskyni en það er háð ákveðnum skilyrðum.

🌿 Hvað ættum við að muna?

• Afleiður eins og fram og framtíð getur leitt til mikilla ávinninga fyrir lítil fyrirtæki, en bara ef þau eru notuð rétt. Ef þetta er notað á óviðeigandi hátt getur það leitt til mikils taps og gjaldþrots stofnunar.
• Samtök verða að vera mjög varkár þegar tekist er á um skiptasamninga, þar sem þeim fylgir meiri áhætta.
• A góð hljóðfærastjórnun Fjármál geta hjálpað fyrirtækjum að draga úr efniskostnaði og hámarka sölu og hagnað.
• Þeir eru almennt notaðir af fólki sem hefur ekki efni á eða hefur ekki aðgang að lánafyrirgreiðslu og kerfisbundnum sparnaði.
• sem óformlegir fjármálagerningar bjóða upp á mjög sveigjanlega þjónustu eftir þörfum einstaklings. Hægt er að hefja hana og klára hana nokkrum mínútum eftir umsókn þar sem það eina sem þarf er einföld kvittun eða munnlegur samningur.

🌿 Niðurstaða

Að lokum má segja að fjármálagerningar séu ekkert annað en skjal sem virkar sem fjáreign fyrir eina stofnun og sem skuld fyrir aðra stofnun.

Þetta getur verið í formi skuldabréfa, reiðufjár og ígildis sjóða, bankainnstæðna, hlutabréfa, forgangshlutabréfa o.s.frv. Hver tegund fjármálagerninga hefur sína kosti og galla.

Nota verður fjármálagerninga á viðeigandi hátt til að fá sem mestan ávinning. Þetta getur skipt miklu máli fyrir fyrirtæki sem leitast við að lágmarka kostnað og hámarka tekjur sínar.

Þannig verða stofnanir að tryggja að þau noti fjármálagerninga rétt til að fá sem mest út úr þeim og útiloka hættu á bakslagi.

Ef þú ert fjármálaráðgjafi geturðu skilið eftir reynslu þína í athugasemdunum. En áður en þú ferð, hér er heill þjálfun um viðskipti á netinu.