Cosa sapere sulle obbligazioni come mezzo di finanziamento

Quando hai bisogno di soldi, ti rivolgi alle istituzioni finanziarie per chiedere un prestito. Quando le aziende o le agenzie governative hanno bisogno di molti soldi, emettono obbligazioni.

La prima cosa che viene in mente quando si parla di investimento è il mercato azionario. È vero che il mondo delle azioni è entusiasmante. I movimenti del mercato vengono analizzati sui giornali e in televisione.

Le obbligazioni, invece, non sono così sexy. Il gergo che circonda questo tipo di prodotto finanziario può sembrare oscuro per chi non lo sapesse. Inoltre, le obbligazioni sono molto di più”nonni”, soprattutto durante un mercato rialzista, quando sembrano offrire un rendimento insignificante rispetto alle azioni.

In questo articolo, ti presenteremo cos'è un legame e come puoi trarne vantaggio. Ma prima di iniziare, ecco Ha monetizzato la sua esperienza sui social network?

Andiamo !!

🚀 Cos'è un legame?

Un'obbligazione è un titolo di debito emesso da organizzazioni (una società, un'autorità locale o uno stato).

Quando uno di questi enti (Stato, comunità o azienda) vuole un finanziamento, le somme che vorrebbe avere possono richiedere la presenza di più creditori.

Acquistando un'obbligazione, puoi diventare uno di questi creditori, in altre parole, partecipando all'acquisto di parte del debito.

Articolo da leggere: Tecnologie e strumenti per migliorare la gestione aziendale

Alla scadenza, oltre al capitale che ti verrà restituito, il debitore si impegna periodicamente a pagarti (ogni anno, ogni semestre, ogni trimestre o ogni mese) in base a un tasso di interesse che hai prefissato.

🚀 Esempio di investimento obbligazionario

Un ente desidera ottenere un prestito di 10 milioni di euro. Decide di usare un prestito obbligazionario a tasso fisso.

Considerando che la somma è enorme, divide questo prestito in 1 azioni da 000 sterline ciascuna. Detto questo, qualsiasi obbligazione emessa costerà 10 £. Quindi, pone il tasso di interesse al 5% su una durata del prestito di 10 anni.

Articolo da leggere: Strategie ottimali di gestione del tempo

Se vuoi una delle sue obbligazioni, allora hai la possibilità di acquistarne una.

Quindi, se la remunerazione viene effettuata ogni anno, riceverai £ 500 ogni anno per 10 anni. Nel decimo anno, il mutuatario ti rimborserà £ 500 aggiunti ai tuoi £ 10 iniziali. Avrai quindi un reddito di £ 5000 in totale nei 10 anni (£ 500).

🚀 Tipi di obbligazioni

Esistono diverse tipologie di obbligazioni che possono essere differenziate in base alla durata di vita o in base alle modalità di pagamento della cedola:

Obbligazioni a tasso fisso

In tal caso, l'importo del periodo, del pagamento degli interessi nonché quello della cedola viene fissato al momento dell'emissione di tale obbligazione. La remunerazione sull'obbligazione è quindi costante nel tempo rimborso a scadenza.

Obbligazioni a tasso variabile

Qui, l'importo della cedola dipenderà dall'evoluzione del tasso di mercato (come il tasso interbancario come l'Euribor) a cui si aggiunge un tasso fisso.

Occorre tenere presente che il movimento del tasso di mercato varia sulla base di un intervallo regolare.

Obbligazioni a cedola zero

Per tutta la durata dell'obbligazione, questo tipo di obbligazione non genera una cedola.

Obbligazioni a cedola singola

L'importo della cedola in questo caso è interamente finanziato e viene pagato direttamente alla scadenza di questa obbligazione.

Obbligazioni che puoi convertire in azioni

Qui, le obbligazioni acquistate possono essere scambiate con azioni della società emittente in base ai termini forniti al momento dell'emissione dell'obbligazione.

🚀 Vocabolario Legame

In termini di obbligo si utilizzano termini precisi:

• Il trasmettitore. Questa è l'organizzazione o la società che vende le obbligazioni.
• valore nominale. è il prezzo da pagare per acquisire un'obbligazione.
• Tasso d'interesse ; questo è il tasso fissato dall'emittente.
• Scadenza ; questa è la durata del prestito.
• Il buono; questo è l'interesse pagato dal mutuatario. Questo termine deriva dal fatto che i certificati obbligazionari a volte si riferiscono a cedole staccabili che gli investitori devono cedere in cambio di interessi. Oggi i certificati sono conservati in un registro elettronico.

🚀 Il tasso attuariale di un'obbligazione

Questo tasso consente di confrontare la redditività delle obbligazioni. Ad esempio, un legame di uno Termine di 5 anni e che offre a Buono sconto dell'8%. non è del tutto più vantaggioso di un altro di 5 anni sempre con una cedola del 5%.

Articolo da leggere: Sfide e opportunità nel settore del marketing

Pertanto, l'obbligo dell'8%. può essere costoso e offrire un rendimento attuariale minimo. Se l'obbligazione all'8% quota il 115%, avrà un rendimento alla scadenza del 4.575% ogni anno.

Ciò corrisponde a una performance su un periodo di 5 anni di un investimento con un investimento iniziale di 115 euro, che ti dà 8 euro all'anno e questo per 5 anni e ti rimborsa 100 euro alla fine.

D'altra parte, se l'obbligazione al 5% quota il 99%, avrà un rendimento alla scadenza del 502%. È quindi più interessante investire 99 euro per ricevere 5 euro ogni anno per 5 anni e ricevi 100 euro alla scadenza.

Grazie al tasso attuariale di un'obbligazione, puoi confrontare il suo valore di rendimento con altri investimenti.

🔰 Benefici di un legame

Molte persone si chiedono perché dovrebbero investire in obbligazioni piuttosto che in altre opportunità.

Articolo da leggere: Metodi di rilevazione della soddisfazione del cliente

Vi mostreremo alcuni vantaggi dell'investimento in obbligazioni.

• In obbligazioni, per la maggior parte, questo tipo di investimento non offre incertezza (importo, data di rimborso del capitale e reddito intermedio).
• Con le obbligazioni, hai l'opzione guadagnare un reddito maggiore a quelli offerti dagli investimenti a breve termine, e questo, con un livello di rischio inferiore rispetto a quello presentato dagli investimenti azionari. Questa remunerazione è molto allettante, il rating dell'emittente è basso.
• Le obbligazioni offrono a una varietà di investitori in cerca di reddito l'opportunità di guadagnare rapidamente rendimenti interessanti.
• Gli investimenti in obbligazioni, principalmente titoli di stato OCSE, sono possibili con somme modeste e sono accessibili a tutti.
• Oltre al fatto che il reddito è regolare, le obbligazioni hanno la possibilità di produrre plusvalenze quando i tassi di mercato diventano inferiori a quelli dell'obbligazione detenuta.
• A differenza degli investimenti, le obbligazioni sono generalmente negoziabili su un mercato secondario in qualsiasi momento a seconda della liquidità disponibile.

🔰 I rischi dell'acquisto di un'obbligazione

Investire in obbligazioni è meno rischioso che investire in borsa.

Ma acquistare obbligazioni non è esente da difetti, tuttavia comporta alcuni rischi di cui dovresti essere consapevole:

• L'aumento del tasso di interesse : quando il tasso di interesse aumenta, ciò provoca direttamente la diminuzione del valore delle obbligazioni. Non è sempre consigliabile vendere le proprie obbligazioni quando il tasso di interesse è in aumento.
• Inflazione : può capitare che questo superi il rendimento del titolo quindi il tasso è fisso. In quel momento, chi li tiene perde.
• Insolvenza dell'emittente : può capitare che una società privata che ha emesso obbligazioni si trovi in ​​una situazione in cui non sia in grado di onorare il pagamento degli interessi e di poter rimborsare quanto dovuto.
• La caduta del mercato obbligazionario : chi detiene le obbligazioni vedrà rapidamente perdere valore il proprio investimento. A quel punto, saranno costretti a venderli in perdita.

🔰 Soluzioni di investimento obbligazionario?

Abbiamo diversi modi per investire in obbligazioni.

• Investi in fondi obbligazionari ; in questo tipo di investimento il capitale è garantito e danno stabilità e sicurezza.
• Investimenti in obbligazioni da parte di ETF ; tracker o ETF sono modi per posizionarsi sul mercato obbligazionario. Questo è un ottimo modo, perché nel 2022 gli ETF rappresentavano oltre il 38% del mercato in Europa.
• Investi direttamente in obbligazioni ; è una delle soluzioni meno accessibili, praticamente fuori portata per gli investitori al dettaglio, perché dovrai tenere conto del prezzo del titolo e del fatto che hai bisogno di un portafoglio molto diversificato.

🔰 Chiusura

Era una domanda per noi in questo articolo presentarvi cos'è un obbligo, abbiamo parlato di diversi obblighi, dei termini da utilizzare per il suo funzionamento. Ci auguriamo che ora possiate decidere se investire o meno in obbligazioni.

🔰 Domande frequenti

Qual è la caratteristica di un legame?

È possibile caratterizzare un'obbligazione in base al tipo, denominazione, valore nominale, prezzo, durata, metodo di rimborso e rendimento.

Qual è la differenza tra un'obbligazione e un'azione?

Un'obbligazione è una parte del prestito emesso da una comunità uno stato o una società privata, d'altra parte una quota è una frazione del capitale di una società.

Qual è il vero scopo di un legame?

Chi emette obbligazioni può utilizzarle allo scopo di prendere in prestito denaro dal mercato finanziario. Coloro che acquistano le obbligazioni sono remunerati dagli interessi e riceveranno il termine previsto all'atto dell'emissione del loro rimborso.

Articolo da leggere: Come avere successo nella prospezione digitale?

Abbiamo finito, speriamo che la lettura di questo articolo ti abbia aperto gli occhi su tutte le aree grigie quando si tratta di obbligazioni.

In tal caso, pubblica i tuoi commenti in modo che possiamo vedere come possiamo migliorare per servirti meglio in futuro.

Non dimenticare di condividere con i tuoi amici e conoscenti in modo che possano a loro volta beneficiarne.