運転資金要件の詳細

Le 運転資本要件t は、現金の流入と流出の不一致から生じるニーズを賄うために企業が必要とする金額として定義できます。 これは、企業が以下のギャップを管理するために融資しなければならない金額に相当します。 支払いと回収。 と混同しないでください 運転資本。

具体的には、顧客の支払いを得る前にサプライヤーに支払わなければならない会社は、運転資金を調達する必要があります。 在庫数とリードタイムが多ければ多いほど、会社はより多くのリスクを負うことになります。 重要な運転資本要件.

必要な運転資本の範囲は、活動分野、販売条件、購入条件、在庫の回転時間、活動量などのいくつかのパラメータによって異なります。 この記事では、必要な運転資金について詳しく説明します。 さあ行こう！！

🌿 必要な運転資金は何ですか?

必要運転資本とは、企業がさまざまな顧客からの支払いを待つ間に現在の経費をすべて支払うのに必要な金額です。 これは、短期的な企業の財務上の自立性を表します。

この指標は、顧客の債務を同時に回収することなく、会社の費用を賄うために必要な金額を表します。

会社の運転資本要件を計算し、それが 0より大きい、 したがって、実施すべき分析は、30 日以内にサプライヤーに支払わなければならないということです。

今日のほとんどの企業では、必要な運転資本がゼロに近いため、キャッシュ フローのミスマッチに対処するための資金を見つける必要があります。

✔️具体的なケース

支払う前に資金を集める企業とは異なり、一般的に運転資金が必要な企業です。 0未満。

この場合、運転資本リソースについて説明します。 例として、顧客が商品の代金を現金で支払うため、一般的にこの場合の小売部門の企業があります。

運転資本要件の主な利点は、 会社の運営サイクルに資金を提供します。 これは、恒久資本と固定資産を使用した式から生じる運転資本の意味を補完します。

🌿 必要な運転資本を計算するにはどうすればよいですか?

必要な運転資本は通常、売上高の日数で計算されます。 ビジネスを設立または買収する場合、必要な運転資金を決定することは無視すべきではありません。 歪んでいたり、性能が悪かったりすると、 それが会社の消滅の主な理由かもしれません。

運転資金が必要なため、会社の経営者は次のことができます。 ビジネスの実行可能性を評価する 得られたさまざまな結果を分析するだけです。

計算は毎週、毎月、四半期、または毎年行うことができ、比較して検討する必要があります。 これを行うには、マネージャーは次の質問を自分自身に問いかける必要があります。

• 前年、前半期、前四半期、前月と比べて変化はありますか？
• この変化を説明できますか？
• 好都合でない場合、どうすれば金融の安定を回復できるでしょうか。
• それが好意的である場合、どのようにそれを維持または改善することができますか?

✔️ サービスプロバイダー会社

会社がサービスの提供に特化している場合、商品の在庫はありません。 それにもかかわらず、提供する利益とサービスを請求できるようにするために、現在の料金を毎回前払いする必要があります。

これらの現在の料金は通常、「」という用語で記録されます。 作業中です」。 現時点では、必要な運転資本は次のデータを考慮して計算されます。

• XNUMX 日の負荷。
• すべての一般費用が含まれています (報酬を含む);
• 顧客が注文したサービスまたはサービスが完了するまでに必要な時間。

この場合の運転資本要件を決定する式は次のとおりです。

• BFR = 進行中の作業 + 進行中の平均 売掛金 » – 進行中の平均 顧客預金 »
• BFR = ストック + 売掛金 (売掛金および雑債権) – 負債 (全ての 金融以外の負債).

🌿 運転資金要件に影響を与える変数

いくつかの変数が運転資本要件の計算に影響を与えます

✔️ 支払い期限 (サプライヤーとの交渉による) 

日数で計算: （買掛金・税込仕入）×360。 その結果、サプライヤーが会社に提示した支払い条件に対応するものを取得します。 通常、支払い期間は 30 ～ 60 日です。

✔️ 支払い時間 (注文時に会社が顧客に付与します) 

回転日数の計算 ：（売上債権/税込み売上高）×360。 得られる結果は、会社が顧客に販売するすべての製品の支払い時間に相当します。 この変数は、活動分野、顧客層などの多くの要因によって異なります。

サプライヤーから付与された支払い期間と同様に、支払い期間は 30 ～ 60 日です。

✔️ 在庫ローテーションの期間。

また、日数で計算します。 (平均在庫/製造または生産コスト) x 360。 得られる結果によって、製品がいつ購入され、いつ再販されるか、つまりこれらの製品が在庫にある日数が決まります。

🌿 運転資金要件の分析

十分に信頼できるように言うと、運転資本要件は企業の営業サイクルから得られ、企業の主要な活動から生じるニーズまたは特定の資金源を表します。 したがって、運転資本要件は、雇用と経営資源の差額となります。

✔️ ジョブがリソースを超えた場合はどうすればよいですか?

仕事が経営資源よりも多い場合、会社は運転資金で短期的なニーズに資金を提供する必要があります またはその財政的負債。

したがって、運営リソースで運営業務をカバーすることが可能になります。 会社は資金を必要としなくなります。 しかし、余剰資金もありません。

✔️ リソースが仕事よりも大きい場合はどうすればよいですか?

リソースが搾取が使用するよりも大きい場合。 会社 その場合、資金調達は必要ありません 生成された余剰は純現金を養い、資金の買いだめを避けるために投資することができます。

運転資金 会社が必要な運転資金を調達できるようにします。 の違いです。 恒久的な首都 (株式と長期借入金) および 投資 会社の。

したがって、これは企業の運営サイクルを保証するために企業内に継続的に存在しなければならない資本を表します。 運転資本の価値が大きければ大きいほど、企業の財務上の自主性も高まります。

🌿 必要な運転資金を決定した後はどうすればよいですか?

必要な運転資本が決定され、それを分析したら (正かゼロか負か）、活動を継続する際にはこれを考慮する必要があり、運転資本要件がプラスの場合はさらに考慮する必要があります。 この場合、 あなたはそれに資金を提供する必要があります。

この時点で、いくつかのオプションを利用できます。 したがって、目的に合ったものを選択するのはあなた次第です。

• Le 当座貸越 ; 金銭的なニーズが短期的な場合は、このソリューションを選択する必要があります。
• での貢献 現在のアカウント ; それらは、さまざまなパートナーによって会社が利用できるようになった金額です。 財務上のニーズが短期的または中期的な場合、このオプションを解決策として利用する必要があります。
• 余剰長期資源 あなたのニーズが長期的である場合、長期的な財政的ニーズに対して。

🌿 WCR を適切に管理するには何を遵守する必要がありますか?

運転資本要件 (WCR) を適切に管理するには、キャッシュ フローに影響を与える可能性のある過剰または不足を避けるために、在庫レベルを注意深く監視することが不可欠です。 また、顧客債権の効率的な管理は、 減らすことが重要 支払いを遅らせ、健全なキャッシュフローを維持します。

サプライヤーの負債に関しては、過度の遅延を避けながら有利な支払い条件を交渉することが重要です。 最後に、在庫管理や請求書発行などの運用プロセスを最適化すると、WCR が削減され、会社全体の財務健全性が向上します。

運転資本要件を適切に管理するには、次の点を正確に確認する必要があります。

• アカウントは最新のものでなければなりません (顧客アカウントの残高)。
• 適切な在庫管理を行う必要があります。
• 顧客のポジションを適切に管理する: 支払い期限を制限する（請求書を迅速に処理し、顧客に迅速に対応し、回収する）。
• サプライヤーのポジションを慎重に管理する (支払い条件を交渉して長くする)。
• 銀行当座貸越やファクタリングなど、ニーズに合わせて適切な資金調達方法をお選びください。

🌿 クロージング

結論として、運転資本要件 (WCR) を効果的に管理することは、 経済的健全性 会社から。 在庫レベル、支払いと回収の時間、サプライヤーの信用状況を注意深く監視することで、企業は WCR を最適化し、キャッシュ フローを改善できます。

業務プロセスとキャッシュ フロー予測に細心の注意を払うことも、より正確な WCR 管理に貢献します。 結局のところ、経営陣は、 プロアクティブBFR 企業が日常業務に適切な流動性を維持し、持続可能な成長を促進するのに役立ちます。

🌿 よくある質問

運転資本要件 (WCR) とは何ですか?

運転資本要件 (WCR) は、企業の短期リソース (在庫、顧客債権) と短期義務 (サプライヤー債務、未払負債) の差を表します。

WCR 管理が企業にとって重要なのはなぜですか?

WCR はキャッシュ フローと企業の日常業務の資金調達能力に直接影響を与えるため、WCR の効果的な管理は不可欠です。 WCR の管理が不十分だと、流動性の問題や財務上の困難につながる可能性があります。

WCR を最適化するにはどうすればよいでしょうか?

WCR の最適化には、在庫レベルの慎重な監視、売掛金管理の改善、サプライヤーとの有利な支払い条件の交渉、支払いと回収時間を短縮するための運用プロセスの最適化が含まれます。

不適切に管理された WCR に関連するリスクは何ですか?

WCRの管理が不十分であると、キャッシュフローの困難、支払いの遅延、流動性の不足、さらには長期的な支払能力の問題につながる可能性があります。 また、企業が成長の機会を掴む能力にも影響を与える可能性があります。

終わりました ！！ コメント欄にご意見をお寄せください。 でもここを去る前に 家計をどのように管理するべきか 安らかに。