Қор нарығының индекстері туралы не білу керек?

Қор индексі – бұл белгілі бір қаржы нарығындағы нәтиженің (бағаның өзгеруі) өлшемі. Ол таңдалған акциялар тобының немесе басқа активтердің құлдырауын бақылайды. Қор индексінің көрсеткіштерін бақылау қор нарығының жағдайын көрудің жылдам жолын қамтамасыз етеді, қаржы компанияларына индекстік қорлар мен биржалық қорларды құруда басшылық етеді және инвестицияларыңыздың тиімділігін бағалауға көмектеседі. Қор индекстері қаржы нарықтарының барлық аспектілері үшін бар.

Қор нарығының индексі инвесторлардың экономиканы қаншалықты жақсы деп санайтынын көрсетеді. Ол барлық салалардағы әртүрлі компаниялардан деректерді жинайды. Бұл деректер бірге инвесторларға нарықтық өнімділікті есептеу үшін ағымдағы баға деңгейлерін бұрынғы бағалармен салыстыруға көмектесетін суретті құрайды.

Кейбір индекстер нарықтың кішірек бөлігіне бағытталған. Мысалы, Nasdaq индексі технологиялық секторды мұқият қадағалайды. Сондықтан, егер сіз технологиялық компаниялардың қалай жұмыс істейтінін білгіңіз келсе, тексергіңіз келуі мүмкін Nasdaq қор индексі.

Индекстердің мөлшері де әртүрлі, кейбіреулері аз ғана акцияларды бақылайды, ал басқалары мыңдаған акцияларды бақылайды. Әрбір индекс бірегей мақсатқа қызмет етеді, өйткені әртүрлі инвесторлар әртүрлі секторларға қызығушылық танытады. Қысқасы, осы мақалада Finance de Demain қор нарығының индекстері бойынша белгілі бір білім көлемін анықтады. Бірақ сіз бастамас бұрын, мұнда онлайн сауда бойынша толық оқыту бар.

Кеттік

Акция индекстері не үшін қолданылады?

Қор индекстері бірнеше негізгі себептерге байланысты пайдалы болуы мүмкін:

• Ең көп жазылатын қор индекстерін қадағалау сізге бере аладыr қор нарығының денсаулығы туралы жалпы түсінік жалпы алғанда.
• Азырақ белгілі мәліметтерді қадағалау сізге көруге көмектеседі нарықтың белгілі бір сегментінің өнімділігі жалпы нарықпен салыстырғанда.
• Егер сіз жеке акцияларға инвестиция салғыңыз келмесе, бірақ жай ғана сәйкестендіруді қаласаңыз жалпы нарықтық өнімділік, содан кейін уақыт өте келе күшті кіріс алудың үнемді жолы сізді ең қызықтыратын қор индекстерін бақылайтын индекстік қорларға инвестициялау болып табылады.

Акция индекстері әрбір жеке акцияның көтерілуі мен төмендеуін қадағаламай, нарықтың өнімділігін білуді жеңілдетеді. Олар сондай-ақ қор нарығының ұзақ мерзімді табысына қатысу үшін тіпті жаңадан бастаған инвесторлар да пайдалана алатын қарапайым инвестициялық мүмкіндіктерді ашады.

Қор индекстері қалай құрылады?

Әрбір қор нарығының индексі қандай компанияларды немесе басқа инвестицияларды қосу керектігін анықтау үшін өзінің меншік формуласын пайдаланады.

Нарықтың үлкен бөлігінің өнімділігін өлшейтін индекстер нарықтық капиталдандыру немесе олардың барлық орналастырылған акцияларының жалпы құны бойынша жоғары дәрежелі компанияларды ғана қамтуы мүмкін. Сонымен қатар, оларды сарапшылар комитеті таңдай алады немесе белгілі бір биржада сатылатын барлық акцияларды ғана көрсете алады.

Индекс менеджері қандай компанияларды қосу керектігін анықтағаннан кейін, олар сол компаниялардың индексте қалай ұсынылғанын анықтауы керек, бұл фактор индексті салмақтау деп аталады.

Салмақтауға байланысты индекске енгізілген барлық компаниялар индекстің өнімділігіне бірдей әсер етуі мүмкін немесе нарықтық капиталдандыруға немесе акция құнына байланысты басқаша әсер етуі мүмкін.

Ең көп тараған үш индекстік салмақ моделі:

Нарықтық капиталдандыру бойынша салмақтау: нарықтық капиталмен өлшенген индексте индекс нарықтық капитализациясы жоғары акцияларды көбірек көрсетеді. Бұл құрылыммен ірі компаниялар индекс көрсеткіштеріне көбірек әсер етеді.

Оқылатын мақала: Жоба жарғысы дегеніміз не және оның рөлі қандай?

Салмаққа тең: бірдей өлшенген индексі бар индекс барлық құрамдастарды бірдей қарастырады. Бұл әрбір компанияның өнімділігі, олар керемет үлкен немесе керемет шағын компаниялар болса да, индекске бірдей әсер ететінін білдіреді.

Курстың салмағы: баға бойынша өлшенген индекс әрбір компанияға ағымдағы акция бағасына негізделген әртүрлі салмақ береді. Акциялардың бағасы жоғары компаниялардың көлеміне қарамастан, бұл индекстердегі салмағы жоғары.

Негізгі қор нарығының индекстері

Инвестициялық әлемде мыңдаған индекстер бар. Подшипниктеріңізді алуға көмектесу үшін мына жерде кездесетін ең көп кездесетін кеңестер берілген:

S&P 500 индексі

Ең танымал индекстердің бірі, S&P 500 S&P Dow Jones индекстерінің комитеті анықтаған АҚШ-тың 500 үздік компаниясының жұмысын бақылайды. S&P 500 – нарықтық капиталдандыру бойынша өлшенген индекс.

Оқылатын мақала: Үлкен кірістілік үшін жоба шығындарын бақылаңыз

Dow Jones Industrial Average (DJIA)

DJIA таңдаған американдық 30 компанияның жұмысын бақылайтын салыстырмалы түрде тар ауқымға ие. S&P Dow Jones индекстері. DJIA акциялары денсаулық сақтаудан технологияға дейін әртүрлі секторлардан келеді, бірақ олардың барлығы көк чип қорлары екендігімен біріктірілген.

Бұл олардың күшті қаржылық көрсеткіштердің тәжірибесі бар екенін білдіреді. DJIA - баға бойынша өлшенетін акциялардың бірнеше индекстерінің бірі.

Nasdaq 100

Nasdaq 100 Nasdaq қор биржасында тізімделген 100 ең ірі және ең белсенді сатылатын акциялардың жұмысын бақылайды. Nasdaq компаниялары әртүрлі салалардан болуы мүмкін, бірақ олар әдетте технологияға бағытталған және қаржы индустриясының ешбір мүшесін қамтымайды. Nasdaq 100 нарықтық капитализацияның салмағын пайдаланады.

INYSE композиттік индексі

NYSE Composite Index - бұл Нью-Йорк қор биржасында (NYSE) сатылатын барлық акциялардың өнімділігін бақылайтын жан-жақты индекс. Ол өзгертілген нарықтық капиталдандыру арқылы өлшенеді.

Рассел 2000 индексі

Басқа қор индекстері белгілі бір сегменттегі ең ірі компанияларға бағытталғанымен, Russell 2000 елдегі ең кішкентай көпшілікке сатылатын 2 компанияның жұмысын өлшейді. Russell 000 – нарықтық капиталдандырудың өлшенген индексі.

Wilshire 5000 жалпы нарық индексі

Wilshire 5000 Total Market бүкіл АҚШ қор нарығының жұмысын бақылайды. Индекс нарықтық капиталдандыру арқылы өлшенеді.

Биржалық индексті қалай оқуға болады?

Индекстің ағымдағы мәні сирек бастапқы деректер нүктесі болып табылады. Оның орнына, әдетте инвесторлар үшін ең пайдалы болып табылатын белгілі бір уақыт кезеңіндегі (күн сайын, апта сайын, ай сайын, тоқсан сайын, жыл сайын) құнның өзгеруі.

Мысалы, жоғарыда аталған NASDAQ 100 индексін қолданайық. Соңғы үш жылда NASDAQ индексі жылына орта есеппен 12%-ға өсті делік. NASDAQ индексінің 50 жылдық кезеңдегі орташа табыстылығы 9% құрады.

Бұл нарық өзінің тарихы ұсынғаннан жақсырақ жұмыс істеп жатқанын білдіреді. Бұл инвесторларға акциялардың бұқа нарығында екенімізді білдіруі мүмкін.

Бірақ индекстің өнімділігі сіздің өміріңізге қалай әсер етеді?

Қысқа мерзімді перспективада индекс өнімділігі портфолио үшін маңызды фактор емес. Бірақ ұзақ мерзімді инвестор ретінде индекстің өнімділігі маңызды. Егер сіз инвестициялық қорларға немесе басқа белсенді басқарылатын портфельдерге инвестиция салсаңыз, сіздің инвестицияларыңыздың эталонға қатысты қаншалықты жақсы орындалатынын көру өте маңызды.

Сіз S&P 500 және басқа индекстерден асып түсетін қорларға/акцияларға инвестициялауыңыз мүмкін. Немесе сізде нарықтық өнімділіктен артта қалатын портфолио болуы мүмкін. Бұл индекстік қорлар ұя жұмыртқасы үшін жақсы инвестициялық құрал болуы мүмкін дегенді білдіруі мүмкін.

Индексті салмақтау

Индекстегі әрбір акцияға салмақтау тағайындалады. Салмағы жоғары акциялар индекстердің қозғалысына салмағы төмен акцияларға қарағанда көбірек әсер етеді. Индекстер әдетте өз акцияларына салмақты үш түрлі жолмен тағайындайды:

Баға бойынша өлшенген индекстер акцияларының бағасы жоғары компанияларға көбірек салмақ беріңіз. Мысалы, $70, $20 және $10 бағаланған үш акцияның гипотетикалық индексінде $70 акция компанияның салыстырмалы мөлшеріне қарамастан жалпы индекстің 70% құрайды. Dow Jones Industrials баға бойынша өлшенген индекстің ең маңызды мысалы болып табылады.

Нарық капиталы бойынша өлшенген индекстер нарықтық капитализациясы жоғары компанияларға көбірек салмақ беріңіз. the S&P 500 және Nasdaq Composite нарықтық капиталы бар және Apple және Microsoft сияқты ірі компаниялар ( NASDAQ: MSFT ) индекстерді құрайтын кішігірім компанияларға қарағанда әлдеқайда үлкен салмаққа ие.

Бірдей салмақты индекстер бағаға, нарықтық капиталдандыруға немесе кез келген басқа факторға қарамастан әрбір акцияға бірдей салмақты тағайындаңыз.

Оқылатын мақала: Барлығы қаржылық құралдар туралы

Салмақты белгілеу үшін меншікті әдістерді қолданатын басқа қор индекстері бар. Мысалы, кейбір индекстер акция төлейтін дивидендтерге негізделген салмақтарды тағайындайды.

Дегенмен, көп жағдайда нарықтық капиталмен өлшенген индекстер ең танымал болып табылады, өйткені олар көбінесе индекстік қорларды бақылауға оңай.

Бізге пікір қалдырыңыз. Бірақ сізден кетпес бұрын мен сізді осы премиум тренингпен таныстырғым келеді, ол сізге айтып береді Интернетте өз бизнесіңізді қалай құруға болады.