អ្វីដែលត្រូវដឹងអំពី quantum Finance?

Quantitative Finance ឬ Quantum Finance គឺជាមុខវិជ្ជាថ្មីមួយដែលមានដើមកំណើតនៅក្នុងដៃរបស់រូបវិទូ និងវេជ្ជបណ្ឌិតវិទ្យាសាស្ត្របរិមាណផ្សេងទៀតដែលត្រូវបានបណ្តុះបណ្តាលនៅដើមទសវត្សរ៍ឆ្នាំ 70។ គំរូ គំនិត និងគណិតវិទ្យាត្រូវបានបកប្រែពីមុខវិជ្ជាផ្សេងៗ ដែលសំខាន់គឺរូបវិទ្យា។

ក្នុងរយៈពេលដ៏ខ្លី វាបានពង្រីកដោយរួមបញ្ចូលនូវមុខវិជ្ជាជាច្រើនដែលនីមួយៗភ្ជាប់ខ្លួនទៅនឹងហិរញ្ញវត្ថុបរិមាណ ហើយដូច្នេះវាបានរុញវាទៅតាមទិសដៅរៀងៗខ្លួន ដែលបណ្តាលឱ្យវាអភិវឌ្ឍទៅជាល្បឿនដ៏គួរឱ្យភ័យខ្លាច។

នៅក្នុងដំណើរស្វែងរករបស់អ្នកដើម្បីទទួលបានចំណេះដឹងអំពីហិរញ្ញវត្ថុបរិមាណ ប្រសិនបើអ្នកកំពុងឆ្ងល់ថាតើត្រូវចាប់ផ្តើមពីណា ហើយតើវាសម្រាប់អ្វី នោះអ្នកត្រូវតែអានអត្ថបទដ៏ទូលំទូលាយនេះ។ ប៉ុន្តែជាដំបូង ស្វែងយល់បន្ថែមអំពី ហិរញ្ញវត្ថុអាកប្បកិរិយា.

ចូរទៅ

🥀 តើ quantum Finance ជាអ្វី?

ហិរញ្ញវត្ថុ Quantum គឺ​ជា​ការ​ប្រើ​ប្រាស់​គំរូ​គណិតវិទ្យា​ដ៏​ធំ​បំផុត និង​សំណុំ​ទិន្នន័យ​ដើម្បី​វិភាគ ទីផ្សារហិរញ្ញវត្ថុs និងមូលបត្រ។ និយាយឱ្យចំទៅ Quantitative Finance ផ្តល់នូវចំណេះដឹងដែលត្រូវការដើម្បីវិភាគទីផ្សារហិរញ្ញវត្ថុ និងមូលបត្រ។

ការវិភាគនេះត្រូវបានធ្វើជាមូលដ្ឋានដោយប្រើគំរូគណិតវិទ្យា និងសំណុំទិន្នន័យដ៏ធំ។ ដូច្នេះ អ្នកឯកទេសក្នុងវិស័យនេះត្រូវបានគេហៅថា អ្នកវិភាគបរិមាណ ឬបរិមាណ។

ឧទាហរណ៍ទូទៅរួមមាន (1) ការកំណត់តម្លៃនៃមូលបត្រដេរីវេ ដូចជាជម្រើស និង (2) ការគ្រប់គ្រងហានិភ័យ ជាពិសេសវាទាក់ទងនឹងកម្មវិធីគ្រប់គ្រងផលប័ត្រ។ អ្នកជំនាញដែលធ្វើការក្នុងវិស័យនេះជាញឹកញាប់ ត្រូវបានគេហៅថា "បរិមាណ" ។

លើសពីនេះទៀត Quant មានឯកទេសក្នុងការរចនា ការអភិវឌ្ឍន៍ និងការអនុវត្តក្បួនដោះស្រាយសម្រាប់ការដោះស្រាយបញ្ហាហិរញ្ញវត្ថុដ៏ស្មុគស្មាញ។

🥀 ប្រវត្តិសាស្រ្តនៃហិរញ្ញវត្ថុ Quantum

វាគឺនៅក្នុងសតវត្សទី 20 ដែលមូលដ្ឋានគ្រឹះនៃ Quantum Finance ត្រូវបានដាក់ចេញពីនិក្ខេបបទថ្នាក់បណ្ឌិត " ទ្រឹស្តីទស្សន៍ទាយ » ពីគណិតវិទូបារាំង Louis នៃបរិញ្ញាបត្រ. Bachelier ដំបូងបានអនុវត្តគោលគំនិតនៃចលនា Brownian ទៅនឹងអាកប្បកិរិយានៃតម្លៃទ្រព្យសកម្ម។

ក្រោយមក គណិតវិទូជប៉ុន គីយ៉ូស៊ី អ៊ីតូ បានសរសេរក្រដាសមួយនៅលើសមីការឌីផេរ៉ង់ស្យែល stochastic និងបានបង្កើតទ្រឹស្តីនៃការគណនា stochastic ដែលមានឈ្មោះរបស់គាត់ផងដែរ (Îto calculus) ហើយត្រូវបានគេប្រើយ៉ាងទូលំទូលាយក្នុងការកំណត់តម្លៃជម្រើស។

ទោះជាយ៉ាងណាក៏ដោយ របកគំហើញដ៏សំខាន់បានកើតឡើងនៅក្នុងទសវត្សរ៍ឆ្នាំ 1970 នៅពេលដែល "ស្តីពីការកំណត់តម្លៃនៃបំណុលសាជីវកម្ម" ដោយ លោក Robert Merton ៖ រចនាសម្ព័ន្ធហានិភ័យនៃអត្រាការប្រាក់” និងឯកសារស្រាវជ្រាវ “ការកំណត់តម្លៃជម្រើស និងបំណុលសាជីវកម្ម” ពី Fischer Black និង Myron Scholes ត្រូវ​បាន​គេ​ចេញ​ផ្សាយ​ដែល​មាន​លក្ខណៈ​ពិសេស​ពី​ការ​ហៅ​ទូរសព្ទ និង​ដាក់​គំរូ​តម្លៃ​ជម្រើស ហើយ​បន្ទាប់​ពី​នោះ​មិន​មាន​ការ​ត្រឡប់​មក​វិញ​ទេ។

Le ម៉ូដែល Black-Sholes-Merton ត្រូវបានគេស្គាល់ថាជា "គំរូBSM” ត្រូវបានប្រើប្រាស់យ៉ាងទូលំទូលាយ និងទទួលខុសត្រូវចំពោះការកើនឡើងនៃទីផ្សារជម្រើស។ សព្វថ្ងៃនេះ គំរូ stochastic ជាច្រើនទៀតត្រូវបានរចនាឡើងដើម្បីពង្រីកគំរូ BSM ដោយកំណត់គោលនៃការវិភាគបរិមាណកាន់តែខ្ពស់ និងផ្តល់អត្ថប្រយោជន៍ដល់សេដ្ឋកិច្ចពិភពលោក។

🥀 ប្រភេទ Quant

Quants បង្កើត និងអនុវត្តគំរូហិរញ្ញវត្ថុសម្រាប់ការកំណត់តម្លៃនិស្សន្ទវត្ថុ ការព្យាករណ៍ទីផ្សារ និងការកាត់បន្ថយហានិភ័យ។ ទោះជាយ៉ាងណាក៏ដោយ មានការប្រែប្រួលជាច្រើននៅក្នុងតួនាទីនៃបរិមាណ ដែលមួយចំនួនត្រូវបានពន្យល់ដូចខាងក្រោម៖

• បរិមាណការិយាល័យខាងមុខ៖ ធ្វើការយ៉ាងជិតស្និទ្ធជាមួយពាណិជ្ជករ និងអ្នកលក់នៅជាន់ជួញដូរ។ អនុវត្តគំរូកំណត់តម្លៃដែលប្រើដោយពាណិជ្ជករដើម្បីរកមើលឱកាសថ្មីៗ និងផ្តល់ដំបូន្មានលើយុទ្ធសាស្រ្តហានិភ័យ។
• អ្នកស្រាវជ្រាវ Quant ៖ ជា​សំខាន់​បរិមាណ​នៃ​ Back Officeពួកគេស្រាវជ្រាវ និងរចនាក្បួនដោះស្រាយប្រេកង់ខ្ពស់ គំរូតម្លៃ និងយុទ្ធសាស្ត្រសម្រាប់ពាណិជ្ជករ និងក្រុមហ៊ុនឈ្មួញជើងសា។
• អ្នកអភិវឌ្ឍន៍ Quant៖ ពួកគេជាអ្នកបង្កើតកម្មវិធីមូលដ្ឋាននៅក្នុងក្រុមហ៊ុនហិរញ្ញវត្ថុ។ ពួកគេបកប្រែតម្រូវការអាជីវកម្មដែលផ្តល់ដោយអ្នកស្រាវជ្រាវទៅជាកម្មវិធីកូដ។
• បរិមាណគ្រប់គ្រងហានិភ័យ៖ ពួកគេបង្កើតគំរូដើម្បីគ្រប់គ្រងប្រតិបត្តិការឥណទាន និងបទប្បញ្ញត្តិ និងវាយតម្លៃហានិភ័យឥណទាន ហានិភ័យទីផ្សារ ហានិភ័យ ALM (ការគ្រប់គ្រងទ្រព្យសកម្ម និងការទទួលខុសត្រូវ) ជាដើម។ ពួកគេគឺជាបរិមាណនៃ ការិយាល័យកណ្តាល និងអនុវត្តការវិភាគហានិភ័យទីផ្សារ និងទ្រព្យសកម្ម និងការធ្វើតេស្តភាពតានតឹង។

🥀 Quantum Finance ទល់នឹង វិស្វកម្មហិរញ្ញវត្ថុ

ហិរញ្ញវត្ថុ Quantum ផ្តោតលើគំរូគណិតវិទ្យាដែលប្រើសម្រាប់តម្លៃមូលបត្រ និងវាស់វែងហានិភ័យ។ វិស្វកម្មហិរញ្ញវត្ថុ កាន់តែខ្លាំងឡើងដើម្បីផ្តោតលើកម្មវិធី និងឧបករណ៍បង្កើតដែលនឹងអនុវត្តលទ្ធផលនៃគំរូ។

វិស្វកម្មហិរញ្ញវត្ថុរួមបញ្ចូលគ្នានូវទ្រឹស្ដីគណិតវិទ្យានៃហិរញ្ញវត្ថុ quantum ជាមួយនឹងការក្លែងធ្វើកុំព្យូទ័រដើម្បីធ្វើតម្លៃ ពាណិជ្ជកម្ម ការការពារ និងការសម្រេចចិត្តវិនិយោគផ្សេងទៀត។

🥀 ហេតុអ្វីហិរញ្ញវត្ថុ Quantum មានសារៈសំខាន់?

Quantum Finance គឺជាស្នូលដែលអ្នករៀនអ្វីគ្រប់យ៉ាងដែលអ្នកត្រូវដឹង ដើម្បីក្លាយជាអ្នកវិភាគបរិមាណ ឬបរិមាណ។ ទោះបីជាហិរញ្ញវត្ថុ quantum មានសារៈសំខាន់សម្រាប់បរិមាណប្រាថ្នាចង់សិក្សាក៏ដោយ វាគឺជាការពិតដែលថាមនុស្សជាច្រើនដែលមានជំនាញក្នុងការជួញដូរគឺមកពីគ្រប់មជ្ឈដ្ឋាន។

វាត្រូវបានគេសង្កេតឃើញនៅក្នុង 2017-2018 ត្រឹមតែ 60% នៃអ្នកចូលរួមដែលចុះឈ្មោះក្នុងកម្មវិធីហ្វឹកហ្វឺនផ្នែកហិរញ្ញវត្ថុបរិមាណ មិនមានប្រវត្តិផ្នែកហិរញ្ញវត្ថុទេ។ ដូច្នេះ ប្រសិនបើអ្នកមានប្រវត្តិផ្នែកហិរញ្ញវត្ថុ នោះជាការល្អណាស់ ប៉ុន្តែប្រសិនបើអ្នកមិនមានទេ អ្នកអាចចុះឈ្មោះក្នុងកម្មវិធីសញ្ញាប័ត្រ ឬវិញ្ញាបនបត្របានយ៉ាងងាយស្រួល។

បន្ទាប់ពីក្លាយជាអ្នកវិភាគបរិមាណ ការសិក្សាស៊ីជម្រៅក្នុងហិរញ្ញវត្ថុបរិមាណអាចជួយអ្នកក្នុងផ្នែកសំខាន់ៗមួយចំនួនដូចជា ការគ្រប់គ្រងផលប័ត្រ និងទីផ្សាររូបិយប័ណ្ណ។

🥀 តើ​អ្នក​ត្រូវ​មាន​គុណវុឌ្ឍិ​អ្វី​ខ្លះ​ដើម្បី​ក្លាយ​ជា​អ្នក​វិភាគ​កង់ទិច?

នៅពេលអ្នកប្រាថ្នាចង់ក្លាយជាអ្នកវិភាគបរិមាណ អ្នកត្រូវជ្រើសរើសគុណវុឌ្ឍិត្រឹមត្រូវ៖

វគ្គសិក្សាសញ្ញាប័ត្រ

មានសំណុំនៃវគ្គសិក្សាកម្រិតមួយចំនួនដែលអ្នកអាចជ្រើសរើសពីដើម្បីបង្វែរសេចក្តីប្រាថ្នារបស់អ្នកក្នុងការក្លាយជាបរិមាណឱ្យក្លាយជាការពិត។ អ្នកអាចជ្រើសរើសវគ្គសិក្សាពីបញ្ជីដែលសាកសមនឹងអ្នកដោយផ្អែកលើចំណាប់អារម្មណ៍ និងផ្ទៃខាងក្រោយរបស់អ្នក។ អ្នកអាចធ្វើ ក អនុបណ្ឌិតផ្នែកវិស្វកម្មហិរញ្ញវត្ថុ.

ចាប់តាំងពីថ្នាក់អនុបណ្ឌិតផ្នែកវិស្វកម្មហិរញ្ញវត្ថុផ្តល់ឱ្យអ្នកនូវចំណេះដឹងស៊ីជម្រៅរាប់ចាប់ពីការវាយតម្លៃស្ថិតិរហូតដល់ការធ្វើគំរូសេដ្ឋកិច្ច នេះគឺជាវគ្គសិក្សាវិស្វកម្មដើម្បីជួយអ្នកក្នុងពិភពពិត។

នៅពេលដែលអ្នកទទួលបានជំនាញក្នុងការវិភាគបរិមាណ អ្នកអាចធ្វើការដោយមានទំនុកចិត្តជាមុខតំណែងមួយក្នុងការបំពេញកិច្ចការនេះ។

អ្នកអាចធ្វើ ក អនុបណ្ឌិតផ្នែកគណិតវិទ្យាហិរញ្ញវត្ថុ. សញ្ញាបត្រនេះផ្តល់ឱ្យអ្នកនូវការយល់ដឹងស៊ីជម្រៅអំពីវិធីសាស្រ្តនៃហិរញ្ញវត្ថុបរិមាណ។ ចាប់តាំងពីវាត្រូវបានតម្រង់ទិសឆ្ពោះទៅរកគណិតវិទ្យាហិរញ្ញវត្ថុ អ្នកនឹងត្រូវបានបំពាក់ដោយចំណេះដឹងចាំបាច់ទាំងអស់ទៅកាន់ដីនៅពេលក្រោយក្នុងផ្នែកនៃការវិភាគបរិមាណ។

វគ្គសិក្សានេះមានគោលបំណងធ្វើឱ្យអ្នកមានជំនាញក្នុងការអនុវត្តជាក់ស្តែងនៃគណិតវិទ្យាហិរញ្ញវត្ថុជាបរិមាណ។ ដូចគ្នានេះផងដែរបន្ទាប់ពីបញ្ចប់វគ្គសិក្សានេះ អ្នកនឹងអាចធ្វើការសន្និដ្ឋានឡូជីខលដោយផ្អែកលើការវិភាគបរិមាណ។

អ្នកក៏អាចរៀនថ្នាក់អនុបណ្ឌិតផ្នែកទិន្នន័យ អនុបណ្ឌិតផ្នែកហិរញ្ញវត្ថុគណិតវិទ្យា និងកុំព្យូទ័រ ឬអនុបណ្ឌិតផ្នែកសេដ្ឋកិច្ចអនុវត្ត។

កម្មវិធីបញ្ជាក់

កម្មវិធីវិញ្ញាបនបត្រហិរញ្ញវត្ថុបរិមាណមួយចំនួនអាចជួយអ្នកឱ្យរីកចម្រើនវិជ្ជាជីវៈ និងជំនាញរបស់អ្នក។ មិនថាអ្នកកំពុងស្វែងរកអ្វីមួយដើម្បីជួយអ្នកចាប់ផ្តើមអាជីពរបស់អ្នក ឬដើម្បីពង្រឹងជំនាញវិជ្ជាជីវៈពាក់កណ្តាលអាជីពនោះទេ កម្មវិធីវិញ្ញាបនបត្របម្រើគោលបំណងរបស់អ្នក។ នេះគឺជាកម្មវិធីបញ្ជាក់មួយចំនួន៖

• កម្មវិធីវិញ្ញាបនប័ត្រវិជ្ជាជីវៈក្នុងការគ្រប់គ្រងហានិភ័យហិរញ្ញវត្ថុដែលបានអនុវត្ត
• វិញ្ញាបនបត្រក្នុងការសិក្សាបរិមាណសម្រាប់ហិរញ្ញវត្ថុ
• វិញ្ញាបនប័ត្រមូលដ្ឋានគ្រឹះបរិមាណ

🥀 អនាគតនៃហិរញ្ញវត្ថុបរិមាណថា

Quants និង Quantum Finance គឺនៅទីនេះដើម្បីស្នាក់នៅ! ជាមួយនឹងក្រុមហ៊ុនកាន់តែធំ ហើយចំនួនទិន្នន័យ និងប្រាក់ដ៏ច្រើនដែលពាក់ព័ន្ធ ការឈានទៅដល់ និងតម្រូវការសម្រាប់មូលនិធិបរិមាណកំពុងកើនឡើងដែលមិនធ្លាប់មានពីមុនមក។ ហិរញ្ញវត្ថុ Quantum មិនមែនគ្រាន់តែជាគណិតវិទ្យាស្មុគ្រស្មាញ និងគំរូ stochastic ទៀតទេ។

នៅពេលដែលហិរញ្ញវត្ថុកាន់តែមានបច្ចេកទេស វិទ្យាសាស្ត្រទិន្នន័យ ម៉ាស៊ីន និងការរៀនសូត្រស៊ីជម្រៅ និងបញ្ញាសិប្បនិមិត្តកំពុងកាន់កាប់យុទ្ធសាស្ត្រធ្វើការសម្រេចចិត្តប្រកបដោយព័ត៌មាននៃវិស័យនេះ។

ដូច្នេះ ហិរញ្ញវត្ថុ quantum កំពុងឈានដល់កម្ពស់ថ្មី តាមរយៈថាមពលនៃក្បួនដោះស្រាយកុំព្យូទ័រដែលដំណើរការខ្ពស់ ដែលអនុញ្ញាតឱ្យយើងវិភាគទិន្នន័យដ៏ធំ និងដំណើរការការក្លែងធ្វើគំរូក្នុង nanoseconds ។