Apa yang perlu diketahui tentang indeks pasaran saham?

Indeks saham ialah ukuran prestasi (perubahan harga) dalam pasaran kewangan tertentu. Ia menjejaki turun naik kumpulan saham yang dipilih atau aset lain. Memerhati prestasi indeks saham menyediakan cara cepat untuk melihat kesihatan pasaran saham, membimbing syarikat kewangan dalam mencipta dana indeks dan dana dagangan bursa, dan membantu anda menilai prestasi pelaburan anda. Indeks saham wujud untuk semua aspek pasaran kewangan.

Indeks pasaran saham menunjukkan sejauh mana pelabur berpendapat prestasi ekonomi. Ia mengumpul data daripada pelbagai syarikat merentas semua industri. Bersama-sama, data ini membentuk gambaran yang membantu pelabur membandingkan tahap harga semasa dengan harga masa lalu untuk mengira prestasi pasaran.

Sesetengah indeks menumpukan pada subset pasaran yang lebih kecil. Contohnya, indeks Nasdaq menjejaki sektor teknologi dengan teliti. Jadi, jika anda ingin mengetahui prestasi syarikat teknologi, anda mungkin ingin menyemaknya indeks saham Nasdaq.

Saiz indeks juga berbeza-beza, dengan sesetengah menjejaki hanya segelintir saham dan yang lain menjejaki beribu-ribu. Setiap indeks mempunyai tujuan yang unik kerana pelabur yang berbeza berminat dalam sektor yang berbeza. Pendek kata, dalam artikel ini Finance de Demain telah mengenal pasti sejumlah pengetahuan tentang indeks pasaran saham. Tetapi sebelum anda mula, berikut adalah latihan lengkap mengenai perdagangan dalam talian.

Mari kita pergi

Untuk apakah indeks saham digunakan?

Indeks saham boleh berguna untuk diikuti atas beberapa sebab utama:

• Menjejaki indeks saham yang paling banyak diikuti boleh memberi andar idea umum tentang kesihatan pasaran saham secara umum.
• Menjejaki petunjuk yang kurang dikenali boleh membantu anda melihat prestasi segmen pasaran tertentu berbanding pasaran secara keseluruhan.
• Jika anda tidak mahu melabur dalam saham individu tetapi hanya mahu padankan prestasi pasaran keseluruhan, maka cara kos efektif untuk mendapatkan pulangan yang kukuh dari semasa ke semasa adalah dengan melabur dalam dana indeks yang menjejaki indeks saham yang paling anda minati.

Indeks saham memudahkan untuk mengetahui prestasi pasaran tanpa perlu mengikuti turun naik setiap saham individu. Mereka juga membuka peluang pelaburan mudah yang boleh digunakan oleh pelabur baru untuk mengambil bahagian dalam kejayaan jangka panjang pasaran saham.

Bagaimanakah indeks saham dibina?

Setiap indeks pasaran saham menggunakan formula proprietarinya sendiri untuk menentukan syarikat atau pelaburan lain yang akan disertakan.

Indeks yang mengukur prestasi sebahagian besar pasaran mungkin hanya termasuk syarikat yang mempunyai kedudukan tinggi dari segi permodalan pasaran, atau jumlah nilai semua saham tertunggak mereka. Sebagai alternatif, mereka boleh dipilih oleh jawatankuasa pakar atau hanya mewakili semua saham yang berdagang di bursa tertentu.

Sebaik sahaja pengurus indeks telah menentukan syarikat mana yang hendak dimasukkan, mereka kemudiannya mesti menentukan cara syarikat tersebut diwakili dalam indeks, faktor yang dipanggil pemberat indeks.

Bergantung pada wajaran, semua syarikat yang termasuk dalam indeks boleh mempunyai kesan yang sama pada prestasi indeks atau kesan yang berbeza bergantung pada permodalan pasaran atau nilai saham.

Tiga model pemberat indeks yang paling biasa ialah:

Wajaran mengikut permodalan pasaran: dalam indeks berwajaran pasaran, indeks lebih kuat mewakili saham dengan permodalan pasaran yang lebih tinggi. Dengan struktur ini, syarikat yang lebih besar mempunyai kesan yang lebih besar terhadap prestasi indeks.

Artikel untuk dibaca: Apakah piagam projek dan apakah peranannya?

Sama dengan berat: dengan indeks berwajaran yang sama, indeks memperlakukan semua komponen yang sama. Ini bermakna bahawa prestasi setiap syarikat mempengaruhi indeks dengan cara yang sama, sama ada mereka adalah syarikat yang sangat besar atau sangat kecil.

Wajaran kursus: indeks wajaran harga memberikan setiap syarikat berat yang berbeza berdasarkan harga saham semasanya. Syarikat dengan harga saham yang lebih tinggi mempunyai lebih berat dalam indeks ini, tanpa mengira saiznya.

Indeks pasaran saham utama

Terdapat beribu-ribu indeks dalam alam pelaburan. Untuk membantu anda mendapatkan galas anda, berikut ialah petunjuk paling biasa yang mungkin anda temui:

Indeks S&P 500

Salah satu indeks yang paling terkenal, S&P 500 menjejaki prestasi 500 syarikat teratas AS, seperti yang ditentukan oleh jawatankuasa Indeks S&P Dow Jones. S&P 500 ialah indeks berwajaran permodalan pasaran.

Artikel untuk dibaca: Kawal kos projek untuk keuntungan yang lebih besar

Purata Perindustrian Dow Jones (DJIA)

DJIA mempunyai skop yang agak sempit, menjejaki prestasi hanya 30 syarikat A.S. yang dipilih oleh indeks S&P Dow Jones. Saham dalam DJIA datang daripada pelbagai sektor, daripada penjagaan kesihatan kepada teknologi, tetapi disatukan oleh fakta bahawa semuanya adalah saham mewah.

Ini bermakna mereka mempunyai rekod prestasi kewangan yang kukuh. DJIA ialah salah satu daripada beberapa indeks saham wajaran harga.

Nasdaq 100

Nasdaq 100 menjejaki prestasi 100 saham terbesar dan paling aktif yang disenaraikan di bursa saham Nasdaq. Syarikat Nasdaq boleh terdiri daripada pelbagai industri yang berbeza, tetapi mereka secara amnya tertumpu kepada teknologi dan tidak termasuk mana-mana ahli industri kewangan. Nasdaq 100 menggunakan wajaran permodalan pasaran.

IIndeks komposit NYSE

Indeks Komposit NYSE ialah indeks komprehensif yang menjejaki prestasi semua saham yang didagangkan di Bursa Saham New York (NYSE). Ia ditimbang oleh permodalan pasaran yang diubah suai.

Indeks Russell 2000

Sementara indeks saham lain memfokuskan kepada syarikat terbesar dalam segmen tertentu, Russell 2000 mengukur prestasi 2 syarikat terkecil didagangkan secara terbuka di negara ini. Russell 000 ialah indeks berwajaran permodalan pasaran.

Indeks Jumlah Pasaran Wilshire 5000

Pasaran Jumlah Wilshire 5000 menjejaki prestasi keseluruhan pasaran saham AS. Indeks ditimbang oleh permodalan pasaran.

Bagaimana untuk membaca indeks saham?

Nilai semasa indeks jarang menjadi titik data utama. Sebaliknya, perubahan dalam nilai sepanjang tempoh masa (harian, mingguan, bulanan, suku tahunan, tahunan) yang biasanya paling berguna kepada pelabur.

Sebagai contoh, mari gunakan indeks NASDAQ 100 yang dinyatakan di atas. Katakan sepanjang tiga tahun yang lalu, indeks NASDAQ telah meningkat secara purata sebanyak 12% setahun. Purata pulangan indeks NASDAQ dalam tempoh 50 tahun ialah 9%.

Ini bermakna pasaran menunjukkan prestasi yang lebih baik daripada yang dicadangkan oleh sejarahnya. Ini boleh memberi isyarat kepada pelabur bahawa kita berada dalam pasaran menaik untuk saham.

Tetapi bagaimanakah prestasi indeks mempengaruhi kehidupan anda?

Dalam jangka pendek, prestasi indeks bukanlah faktor penting untuk portfolio anda. Tetapi sebagai pelabur jangka panjang, prestasi indeks adalah penting. Jika anda melabur dalam dana bersama atau portfolio lain yang diurus secara aktif, adalah penting untuk melihat prestasi pelaburan anda berbanding penanda arasnya.

Anda mungkin dilaburkan dalam dana/saham yang mengatasi prestasi S&P 500 dan indeks lain. Atau anda mungkin mempunyai portfolio yang ketinggalan prestasi pasaran. Ini mungkin bermakna bahawa dana indeks boleh menjadi kenderaan pelaburan yang lebih baik untuk telur sarang anda.

Pemberat indeks

Setiap saham dalam indeks diberikan pemberat. Saham dengan wajaran yang lebih tinggi mempunyai lebih banyak pengaruh pada pergerakan indeks berbanding dengan wajaran yang lebih rendah. Indeks biasanya menetapkan wajaran kepada stok mereka dalam tiga cara berbeza:

Indeks wajaran harga memberi lebih berat kepada syarikat dengan harga saham yang lebih tinggi. Contohnya, dalam indeks hipotesis tiga saham berharga $70, $20 dan $10, saham $70 akan mewakili 70% daripada jumlah indeks, tanpa mengira saiz relatif syarikat. Dow Jones Industrials ialah contoh paling penting bagi indeks wajaran harga.

Indeks berwajaran pasaran memberi lebih berat kepada syarikat yang mempunyai permodalan pasaran yang lebih tinggi. yang S&P 500 dan Nasdaq Composite kedua-duanya berwajaran pasaran dan syarikat besar seperti Apple dan Microsoft ( NASDAQ: MSFT ) mempunyai wajaran yang jauh lebih besar daripada syarikat-syarikat kecil yang membentuk indeks.

Indeks berwajaran sama tetapkan berat yang sama kepada setiap saham, tanpa mengira harga, permodalan pasaran atau sebarang faktor lain.

Artikel untuk dibaca: Semua tentang instrumen kewangan

Terdapat indeks saham lain yang menggunakan kaedah proprietari untuk menetapkan wajaran. Contohnya, sesetengah indeks menetapkan wajaran berdasarkan dividen yang dibayar oleh saham.

Walau bagaimanapun, kebanyakannya, indeks berwajaran pasaran adalah yang paling popular, kerana ia selalunya paling mudah untuk dana indeks untuk dijejaki.

Tinggalkan kami komen. Tetapi sebelum meninggalkan anda, saya ingin memperkenalkan anda kepada latihan premium ini yang akan memberitahu anda Bagaimana Untuk Mencipta Perniagaan Anda Di Internet.