Co warto wiedzieć o indeksach giełdowych?

Indeks giełdowy jest miarą wyników (zmian cen) na określonym rynku finansowym. Śledzi wzrosty i spadki wybranej grupy akcji lub innych aktywów. Obserwacja wyników indeksu giełdowego zapewnia szybki sposób sprawdzenia kondycji giełdy, pomaga firmom finansowym w tworzeniu funduszy indeksowych i giełdowych oraz pomaga ocenić wyniki inwestycji. Indeksy giełdowe istnieją dla wszystkich aspektów rynków finansowych.

Indeks giełdowy pokazuje, jak zdaniem inwestorów radzi sobie gospodarka. Gromadzi dane z różnych firm ze wszystkich branż. Razem dane te tworzą obraz, który pomaga inwestorom porównać obecne poziomy cen z cenami w przeszłości w celu obliczenia wyników rynkowych.

Niektóre indeksy koncentrują się na mniejszym podzbiorze rynku. Na przykład, indeks Nasdaq ściśle śledzi sektor technologiczny. Więc jeśli chcesz wiedzieć, jak radzą sobie firmy technologiczne, możesz sprawdzić indeks giełdowy Nasdaq.

Indeksy różnią się również wielkością, przy czym niektóre śledzą tylko garstkę akcji, a inne śledzą tysiące. Każdy indeks służy do innego celu, ponieważ różni inwestorzy są zainteresowani różnymi sektorami. Krótko mówiąc, w tym artykule Finance de Demain zidentyfikował pewien zasób wiedzy na temat indeksów giełdowych. Ale zanim zaczniesz, oto pełne szkolenie na temat handlu online.

Chodźmy

Do czego służą indeksy giełdowe?

Indeksy giełdowe mogą być przydatne do śledzenia z kilku kluczowych powodów:

• Śledzenie najczęściej obserwowanych indeksów giełdowych może ci daćr ogólne pojęcie o kondycji giełdy w całości.
• Śledzenie mniej znanych wskazówek może pomóc ci zobaczyć wyniki określonego segmentu rynku w porównaniu z całym rynkiem.
• Jeśli nie chcesz inwestować w pojedyncze akcje, ale po prostu chcesz dopasować ogólne wyniki rynkowe, opłacalnym sposobem uzyskiwania wysokich zwrotów w czasie jest inwestowanie w fundusze indeksowe, które śledzą najbardziej interesujące Cię indeksy giełdowe.

Indeksy giełdowe ułatwiają poznanie wyników rynku bez konieczności śledzenia wzlotów i upadków poszczególnych akcji. Otwierają również proste możliwości inwestycyjne, z których nawet początkujący inwestorzy mogą skorzystać, aby uczestniczyć w długoterminowym sukcesie giełdy.

Jak zbudowane są indeksy giełdowe?

Każdy indeks giełdowy wykorzystuje własny, zastrzeżony wzór, aby określić, które spółki lub inne inwestycje mają zostać uwzględnione.

Indeksy, które mierzą wyniki dużych segmentów rynku, mogą obejmować tylko spółki zajmujące wysokie pozycje pod względem kapitalizacji rynkowej lub łącznej wartości wszystkich ich akcji w obrocie. Alternatywnie mogą być wybierani przez komitet ekspertów lub po prostu reprezentować wszystkie akcje, które są przedmiotem obrotu na określonej giełdzie.

Gdy zarządzający indeksem określi, które spółki mają zostać uwzględnione, musi następnie określić, w jaki sposób te spółki są reprezentowane w indeksie, czynnik zwany wagą indeksu.

W zależności od wagi, wszystkie spółki wchodzące w skład indeksu mogą mieć taki sam wpływ na wyniki indeksu lub inny wpływ w zależności od kapitalizacji rynkowej lub wartości akcji.

Trzy najczęstsze modele ważenia indeksów to:

Ważenie według kapitalizacji rynkowej: w indeksie ważonym kapitalizacją rynkową indeks silniej reprezentuje akcje o wyższej kapitalizacji rynkowej. Dzięki takiej strukturze większe spółki mają większy wpływ na wyniki indeksu.

Artykuł do przeczytania: Czym jest karta projektu i jaka jest jej rola?

Równa waga: przy identycznie ważonym indeksie, indeks traktuje wszystkie komponenty w ten sam sposób. Oznacza to, że wyniki każdej spółki wpływają na indeks w ten sam sposób, niezależnie od tego, czy są to niewiarygodnie duże, czy niewiarygodnie małe spółki.

Waga kursu: indeks ważony ceną nadaje każdej spółce inną wagę w oparciu o jej aktualną cenę akcji. Spółki o wyższych cenach akcji mają większą wagę w tych indeksach, niezależnie od ich wielkości.

Główne indeksy giełdowe

We wszechświecie inwestycyjnym istnieją tysiące indeksów. Aby pomóc Ci się zorientować, oto najczęstsze wskazówki, z którymi możesz się spotkać:

Indeks S&P 500

Jeden z najbardziej znanych indeksów, S&P 500, śledzi wyniki 500 największych amerykańskich spółek, zgodnie z ustaleniami komitetu S&P Dow Jones Indices. S&P 500 to indeks ważony kapitalizacją rynkową.

Artykuł do przeczytania: Kontroluj koszty projektu, aby uzyskać większą rentowność

Dow Jones Industrial Average (DJIA)

DJIA ma stosunkowo wąski zakres, śledząc wyniki zaledwie 30 amerykańskich firm wybranych przez indeksy S&P Dow Jones. Akcje w ramach DJIA pochodzą z różnych sektorów, od opieki zdrowotnej po technologię, ale łączy je fakt, że wszystkie są spółkami typu blue chip.

Oznacza to, że mają udokumentowane dobre wyniki finansowe. DJIA jest jednym z niewielu indeksów giełdowych ważonych ceną.

Nasdaq 100

Nasdaq 100 śledzi wyniki 100 największych i najaktywniejszych spółek notowanych na giełdzie Nasdaq. Spółki Nasdaq mogą pochodzić z wielu różnych branż, ale generalnie koncentrują się na technologii i nie obejmują żadnych członków branży finansowej. Nasdaq 100 wykorzystuje ważenie kapitalizacji rynkowej.

Izłożony indeks NYSE

NYSE Composite Index to wszechstronny indeks, który śledzi wyniki wszystkich akcji notowanych na nowojorskiej giełdzie papierów wartościowych (NYSE). Jest ważona zmodyfikowaną kapitalizacją rynkową.

Indeks Russella 2000

Podczas gdy inne indeksy giełdowe koncentrują się na największych spółkach w danym segmencie, Russell 2000 mierzy wyniki 2 najmniejszych spółek notowanych na giełdzie w kraju. Russell 000 to indeks ważony kapitalizacją rynkową.

Całkowity indeks rynkowy Wilshire 5000

Wilshire 5000 Total Market śledzi wyniki całego amerykańskiego rynku akcji. Indeks jest ważony kapitalizacją rynkową.

Jak czytać indeks giełdowy?

Bieżąca wartość indeksu rzadko jest podstawowym punktem danych. Zamiast tego to zmiana wartości w pewnym okresie czasu (dzienna, tygodniowa, miesięczna, kwartalna, roczna) jest generalnie najbardziej użyteczna dla inwestorów.

Na przykład, użyjmy wspomnianego wyżej indeksu NASDAQ 100. Załóżmy, że w ciągu ostatnich trzech lat indeks NASDAQ rósł średnio o 12% rocznie. Średnia stopa zwrotu z indeksu NASDAQ w okresie 50 lat wyniosła 9%.

Oznacza to, że rynek radzi sobie lepiej, niż sugeruje jego historia. Może to być sygnałem dla inwestorów, że jesteśmy na hossy na rynku akcji.

Ale jak wyniki indeksu wpływają na twoje życie?

W krótkim okresie wyniki indeksu nie są istotnym czynnikiem dla twojego portfela. Ale dla inwestora długoterminowego wyniki indeksu są ważne. Jeśli inwestujesz w fundusze inwestycyjne lub inne aktywnie zarządzane portfele, bardzo ważne jest, aby zobaczyć, jak dobrze radzą sobie Twoje inwestycje w porównaniu z ich punktem odniesienia.

Możesz inwestować w fundusze/akcje, które osiągają lepsze wyniki niż S&P 500 i inne indeksy. Lub możesz mieć portfel, który pozostaje w tyle za wynikami rynkowymi. Może to oznaczać, że fundusze indeksowe mogą być lepszym narzędziem inwestycyjnym.

Ważenie indeksu

Każda akcja w indeksie ma przypisaną wagę. Akcje z wyższymi wagami mają większy wpływ na ruchy indeksu niż te z niższymi wagami. Indeksy generalnie przypisują wagi swoim akcjom na trzy różne sposoby:

Indeksy ważone ceną przywiązywać większą wagę do spółek o wyższych cenach akcji. Na przykład, w hipotetycznym indeksie trzech akcji wycenionych na 70, 20 i 10 USD akcje o wartości 70 USD stanowiłyby 70% całego indeksu, niezależnie od względnej wielkości firmy. Dow Jones Industrials jest najważniejszym przykładem indeksu ważonego cenami.

Indeksy ważone kapitalizacją rynkową przywiązywać większą wagę do spółek o wyższej kapitalizacji rynkowej. the S&P 500 i Nasdaq Composite są ważone kapitalizacją rynkową, a duże firmy, takie jak Apple i Microsoft ( NASDAQ: MSFT ) mają znacznie większe wagi niż mniejsze spółki tworzące indeksy.

Indeksy o jednakowej wadze przypisywać tę samą wagę wszystkim akcjom, niezależnie od ceny, kapitalizacji rynkowej lub jakiegokolwiek innego czynnika.

Artykuł do przeczytania: Wszystko o instrumentach finansowych

Istnieją inne indeksy giełdowe, które wykorzystują zastrzeżone metody ustalania wag. Na przykład, niektóre indeksy przypisują wagi na podstawie dywidend wypłacanych przez akcje.

Jednak w większości indeksy ważone kapitalizacją rynkową są najbardziej popularne, ponieważ często są najłatwiejsze do śledzenia przez fundusze indeksowe.

Zostaw nam komentarz. Ale zanim cię opuszczę, chciałbym przedstawić ci to szkolenie premium, które ci powie Jak założyć firmę w Internecie.