Exigência de capital de giro em detalhes

Le exigência de capital de girot pode ser definido como a quantidade de dinheiro que a empresa necessita para cobrir as necessidades resultantes de descompassos entre entradas e saídas de caixa. Corresponde ao montante que uma empresa deve financiar para gerir a lacuna entre desembolsos e arrecadações. Não deve ser confundido com Capital de giro.

Concretamente, a empresa que deve pagar seus fornecedores antes de obter o pagamento de seus clientes tem necessidade de financiamento de capital de giro. Quanto maiores os estoques e os lead times, mais a empresa corre o risco de ter um exigência significativa de capital de giro.

A extensão da necessidade de fundo de maneio depende de vários parâmetros: o sector de actividade, as condições de venda, as condições de compra, os tempos de rotação de stocks e o volume de actividade. Neste artigo apresentamos detalhadamente a necessidade de capital de giro. Vamos lá!!

🌿 Qual é a necessidade de capital de giro?

A necessidade de capital de giro é o valor necessário para que a empresa possa pagar todas as suas despesas correntes enquanto aguarda o recebimento do pagamento devido de seus diversos clientes. Descreve a autonomia financeira da empresa no curto prazo.

Esse indicador representa o valor necessário para financiar as despesas da empresa sem que ela precise cobrar as dívidas de seus clientes ao mesmo tempo.

Se você calcular a necessidade de capital de giro de uma empresa e perceber que é maior que 0, então a análise que deveria ser feita é que ela deve pagar seus fornecedores em 30 dias.

A maioria das empresas hoje tem uma necessidade de capital de giro próxima de zero, o que significa que precisam encontrar fundos para lidar com as incompatibilidades de fluxo de caixa.

✔️ Casos específicos

Ao contrário das empresas que arrecadam fundos antes de desembolsá-los, são empresas que geralmente têm necessidade de capital de giro menos de 0.

Neste caso, falaremos de recursos de capital de giro. Temos como exemplo, empresas do setor de varejo que geralmente estão nesse caso, pois seus clientes pagam a mercadoria à vista.

A principal vantagem da necessidade de capital de giro é financiar o ciclo operacional da empresa. Complementa o significado de capital de giro que emerge da fórmula de capital permanente e imobilizado.

🌿 Como calcular os requisitos de capital de giro?

A necessidade de capital de giro é geralmente calculada em número de dias de giro. Ao criar ou comprar um negócio, determinar as necessidades de capital de giro é uma etapa que não deve ser negligenciada. Se estiver distorcido ou mal executado, pode ser o principal motivo do desaparecimento da empresa.

Graças à necessidade de capital de giro, o gestor de uma empresa pode avalie a viabilidade do seu negócio apenas analisando os diferentes resultados obtidos.

Os cálculos podem ser semanais, mensais, trimestrais ou anuais, devem ser comparados e estudados. Para fazer isso, o gestor deve se perguntar o seguinte:

• Há alguma alteração em relação ao ano anterior, ao semestre anterior, ao trimestre anterior ou ao mês anterior?
• É possível explicar essa mudança?
• Se não for favorável, como restaurar a estabilidade financeira?
• Se for favorável, como pode ser mantido, ou mesmo melhorado?

✔️ Empresa prestadora de serviços

Se uma empresa é especializada na prestação de serviços, ela não possui estoque de mercadorias. Apesar disso, deve cada vez adiantar as cobranças vigentes para poder faturar os benefícios e serviços que oferece.

Estes encargos correntes são geralmente registados sob o termo “ trabalho em progresso ". Neste momento, a necessidade de capital de giro é calculada levando em consideração os seguintes dados:

• As cargas de um dia de trabalho;
• Todas as despesas gerais incluídas (incluindo remunerações);
• O tempo necessário para concluir o serviço ou serviço solicitado pelo cliente.

A fórmula para determinar a necessidade de capital de giro nesse caso é a seguinte:

• BFR = Trabalho em progresso + Em andamento média” contas a receber » - Em andamento média” depósitos de clientes »
• BFR = Ações + Recebíveis (contas a receber e contas a receber diversas) - Dívidas (tudo dívidas não financeiras).

🌿 Variáveis ​​que influenciam as necessidades de capital de giro

Diversas variáveis ​​influenciam no cálculo da necessidade de capital de giro

✔️ Prazo de pagamento (que foi negociado com fornecedores) 

Cálculo em dias: (dívidas a fornecedores/compras incluindo impostos) x 360. O resultado é que obtemos então corresponde às condições de pagamento que os fornecedores oferecem à empresa. Geralmente, temos um prazo de pagamento de 30 a 60 dias.

✔️ Prazo de pagamento (que a empresa concede aos clientes no momento do pedido) 

Cálculo em dias de faturamento : (contas a receber/faturamento incluindo impostos) x 360. O resultado obtido equivale ao prazo de pagamento de todos os produtos que sua empresa vende aos seus clientes. Esta variável depende de muitos fatores como o seu setor de atividade, a sua clientela, etc.

Assim como o prazo de pagamento concedido a você por seus fornecedores, o prazo de pagamento é entre 30 e 60 dias.

✔️ A duração da rotação de estoque.

Calcule também em dias: (custo médio de estoque/fabricação ou produção) x 360. O resultado que você obterá determinará quando os produtos serão adquiridos e quando esses produtos serão revendidos, ou seja, o número de dias em que esses produtos estarão em estoque.

🌿 Análise de necessidades de capital de giro

Para sermos suficientemente credíveis, a necessidade de capital de giro provém do ciclo operacional da empresa, representa qualquer necessidade ou determinado recurso de financiamento nascido da atividade principal da empresa. A necessidade de capital de giro é, portanto, a diferença entre empregos e recursos operacionais.

✔️ O que fazer se os empregos excederem os recursos?

Quando os trabalhos são maiores que os recursos operacionais, a empresa deve financiar suas necessidades de curto prazo com seu capital de giro ou suas dívidas financeiras.

Os recursos operacionais permitirão, portanto, cobrir os postos de trabalho operacionais. A empresa não terá necessidade financeira. Mas também não terá qualquer financiamento excedentário.

✔️ O que fazer se os recursos forem maiores que os empregos?

Se os recursos forem maiores do que os usos de exploração. A empresa então não precisa de financiamento e o excedente gerado alimentará seu caixa líquido e para evitar o entesouramento de recursos, pode ser investido em patrimônio.

Capital de giro Permite que a empresa financie suas necessidades de capital de giro. É a diferença entre capitais permanentes (capital mais dívida de longo prazo) e investimentos da empresa.

Representa, portanto, o capital que deve permanecer continuamente na empresa para garantir o ciclo operacional da empresa. Quanto maior o valor do capital de giro, maior será a autonomia financeira da empresa.

🌿 O que fazer após determinar a necessidade de capital de giro?

Uma vez determinada a necessidade de capital de giro e você a analisou (seja positivo, zero ou negativo), deverá ter isso em conta na continuação da sua atividade e ainda mais se a sua necessidade de capital de giro for positiva. Nesse caso, você terá que financiá-lo.

Neste ponto, várias opções estão disponíveis para você. Portanto, cabe a você escolher aquele que se adapta aos seus objetivos.

• Le cheque especial ; você terá que optar por esta solução se suas necessidades financeiras forem de curto prazo.
• As contribuições em contas correntes ; são somas de dinheiro colocadas à disposição da empresa pelos diversos sócios. Terá de optar por esta opção como solução quando as suas necessidades financeiras forem de curto/médio prazo.
• Recursos excedentes de longo prazo versus necessidades financeiras de longo prazo se suas necessidades forem de longo prazo.

🌿 O que devemos observar para uma boa gestão do nosso WCR?

Para uma boa gestão da Necessidade de Capital de Giro (RCR), é fundamental monitorar cuidadosamente os níveis de estoque, a fim de evitar sobras ou faltas, que podem afetar o fluxo de caixa. Além disso, a gestão eficaz das contas a receber de clientes é crucial para reduzir atrasos nos pagamentos e manter um fluxo de caixa saudável.

Quando se trata de dívidas de fornecedores, é importante negociar condições de pagamento favoráveis, evitando atrasos excessivos. Finalmente, a otimização dos processos operacionais, como a gestão de inventário e a faturação, pode ajudar a reduzir o WCR e a melhorar a saúde financeira geral da empresa.

Para um bom gerenciamento de sua necessidade de capital de giro, é necessário manter um olhar preciso sobre os seguintes pontos:

• Suas contas devem estar em dia (saldo das contas dos clientes);
• Você precisará garantir que possui um bom gerenciamento de estoque;
• Gerencie bem a posição do cliente: limitando os prazos de pagamento (processar faturas rapidamente, acompanhar clientes rapidamente e cobrar);
• Gerenciar cuidadosamente a posição do fornecedor (negociar prazos de pagamento para torná-los mais longos);
• Escolha um bom método de financiamento para suas necessidades, como cheque especial e factoring.

🌿 Encerramento

Concluindo, a gestão eficaz das Necessidades de Capital de Giro (WCR) é essencial para garantir saúde financeira de uma empresa. Ao monitorar de perto os níveis de estoque, os prazos de pagamento e cobrança, bem como as condições de crédito dos fornecedores, uma empresa pode otimizar seu WCR e melhorar seu fluxo de caixa.

Uma atenção especial aos processos operacionais e às previsões de fluxo de caixa também pode contribuir para uma gestão mais precisa do WCR. Em última análise, a gestão BFR proativo pode ajudar uma empresa a manter a liquidez adequada para as operações diárias e impulsionar o crescimento sustentável.

🌿 Perguntas frequentes

O que é Requisito de Capital de Giro (WCR)?

A necessidade de capital de giro (WCR) representa a diferença entre os recursos de curto prazo de uma empresa (estoques, contas a receber de clientes) e suas obrigações de curto prazo (dívidas de fornecedores, passivos acumulados).

Por que a gestão do WCR é importante para uma empresa?

A gestão eficaz do WCR é essencial porque impacta diretamente o fluxo de caixa e a capacidade da empresa de financiar as suas operações diárias. Um WCR mal gerido pode levar a problemas de liquidez e dificuldades financeiras.

Como podemos otimizar o WCR?

A otimização do WCR envolve monitorar cuidadosamente os níveis de estoque, melhorar a gestão de contas a receber, negociar condições de pagamento favoráveis ​​com fornecedores e otimizar processos operacionais para reduzir os prazos de pagamento e cobrança.

Quais são os riscos associados a um WCR mal gerido?

Um WCR mal gerido pode levar a dificuldades de fluxo de caixa, atrasos nos pagamentos, escassez de liquidez e até problemas de solvência a longo prazo. Também pode afetar a capacidade de uma empresa de aproveitar oportunidades de crescimento.

Nós terminamos !! Por favor, deixe suas opiniões nos comentários. Mas antes de sair daqui como deve gerir o seu orçamento familiar em paz.