Vloga centralne banke v gospodarstvih v razvoju?

Centralna banka v gospodarstvu igra tako tradicionalno kot netradicionalno vlogo. Njegova tradicionalna funkcija je, da deluje kot guverner kreditnega aparata za zagotavljanje stabilnosti cen. Ureja obseg kredita in denarja, črpanje več denarja, ko trgu primanjkuje likvidnosti, in sesanje denarja, ko je kreditov presežek.

Glavne tradicionalne funkcije izpolnjuje monopol izdaje bankovcev, vladnega bankirja, bančno banko, posojilodajalca v skrajni sili, nadzornika kredita in vzdrževanje stabilnega menjalnega tečaja.

Vendar pa je njegova netradicionalna funkcija prispevati h gospodarskemu razvoju držav. Če povzamemo, tukaj so različne vloge centralne banke. Toda preden začnete, je tukaj vrhunsko usposabljanje, ki bo vam omogoča, da veste vse skrivnosti za uspeh v podcastu.

?? Ustanovitev in širitev finančnih institucij

Eden od namenov centralne banke je izboljšati denarni in kreditni sistem države. Ustanoviti je treba več bank in finančnih institucij, da bi zagotovili večje kreditne zmogljivosti in preusmerili prostovoljne prihranke v produktivne kanale.

Finančne institucije se nahajajo v večjih mestih v državah v razvoju in nudijo posojila posestvom, plantažam, velikim industrijskim in trgovskim hišam.

Da bi to rešili, bi morala centralna banka razširiti bančništvo podružnic na podeželje, da bi kmetom, malim podjetnikom in trgovcem omogočila dostop do posojil. V državah v razvoju, poslovne banke samo kratkoročna posojila.

Kreditnih možnosti na podeželju večinoma ni. Edini vir je vaški dninar, ki zaračunava pretirane obresti.

Članek za branje: Islamski finančni sistem v soočenju z globalizacijo

Moč vaškega posojilodajalca na podeželskih območjih se lahko zrahlja, če centralna banka sprejme nove institucionalne ureditve, ki kmetom zagotavljajo kratkoročna, srednjeročna in dolgoročna posojila po nižjih obrestnih merah. Težavo lahko pomaga rešiti mreža zadružnih kreditnih družb z vrhovnimi bankami, ki jih financira centralna banka.

Podobno lahko pomaga pri ustanavljanju vodilnih bank in prek njih regionalnih podeželskih bank za zagotavljanje posojil obrobnim kmetom, kmetijskim delavcem brez zemlje in drugim šibkejšim slojem.

Z ogromnimi viri, ki jih ima na voljo, lahko centralna banka pomaga tudi pri ustanavljanju industrijskih bank in financiranju podjetij za financiranje velikih in malih industrij.

?? Ustrezno ujemanje med povpraševanjem in ponudbo denarja

Centralna banka ima pomembno vlogo pri zagotavljanju ustrezne prilagoditve med povpraševanjem in ponudbo denarja. Neravnovesje med obema se odraža v ravni cen. Pomanjkanje denarne ponudbe bo zaviralo rast, presežek pa bo povzročil inflacijo.

Z razvojem gospodarstva se bo povpraševanje po denarju verjetno povečalo zaradi postopne monetizacije nemonetiziranega sektorja ter povečanja kmetijske in industrijske proizvodnje ter cen.

Članek za branje: Spletne banke: kako delujejo?

Povečalo se bo tudi povpraševanje po denarju za transakcije in špekulativne motive. Povečanje ponudbe denarja bo torej moralo biti več kot sorazmerno s povečanjem povpraševanja po denarju, da bi se izognili inflaciji. Verjetno pa bo povečanje denarne ponudbe uporabljeno v špekulativne namene, kar bo zaviralo rast in povzročalo inflacijo.

Centralna banka z ustrezno denarno politiko nadzoruje porabo denarja in kreditov. Tako bi morala centralna banka v gospodarstvu v razvoju nadzorovati ponudbo denarja na tak način, da se raven cen ne more dvigniti brez negativnega vpliva na naložbe in proizvodnjo.

?? Ustrezna obrestna politika

V državi v razvoju je struktura obrestnih mer na zelo visoki ravni. Velike razlike so tudi med dolgoročnimi in kratkoročnimi obrestnimi merami ter med obrestnimi merami v različnih sektorjih gospodarstva. Obstoj visokih obrestnih mer ovira rast naložb, tako zasebnih kot javnih, v gospodarstvu v razvoju.

Članek za branje: Kako zaslužiti na Instagramu leta 2021?

Obrestna mera zato je bistvenega pomena za spodbujanje zasebnih naložb v kmetijstvo in industrijo. Tako kot v državah v razvoju imajo poslovneži malo prihrankov iz zadržanih dobičkov, za naložbene namene se morajo zadolževati pri bankah ali na kapitalskem trgu in bi si izposodili le, če je obrestna mera nizka.

Politika nizkih obrestnih mer je bistvena tudi za spodbujanje javnih naložb. Politika cen zanimiv nizka je politika poceni denarja. Poceni javno zadolževanje, ohranja nizke stroške servisiranja javnega dolga in tako prispeva k financiranju gospodarskega razvoja.

Da bi preprečila pretok sredstev v špekulativno zadolževanje in naložbe, bi morala centralna banka slediti diskriminatorni politiki obrestnih mer, zaračunavati visoke obrestne mere za nebistvena in nedonosna posojila ter nizke obrestne mere za donosna posojila. Vendar to ne pomeni, da so prihranki obrestno elastični v gospodarstvu v razvoju, npr.

Ker je raven dohodka v teh gospodarstvih nizka, visoka obrestna mera ne bi smela povečati nagnjenosti k varčevanju. V kontekstu gospodarske rasti je z rastjo gospodarstva neizogiben postopni dvig ravni cen. Vrednost denarja se zmanjša in nagnjenost k varčevanju se še dodatno zmanjša.

Članek za branje: 1 finančnih nasvetov za mladoporočenca

Monetarni pogoji se zaostrijo in obrestna mera se samodejno dvigne. To bi povzročilo une napihujte. V takšnih razmerah bi bilo vsako prizadevanje za obvladovanje inflacije z zviševanjem obrestne mere katastrofalno. Stabilna raven cen je torej bistvenega pomena za uspeh politike nizkih obrestnih mer, ki jo je mogoče vzdrževati s preudarno denarno politiko centralne banke.

?? Upravljanje dolgov

Upravljanje dolgov je ena od pomembnih funkcij centralne banke v državi v razvoju. Prizadevati si mora zagotoviti pravočasnost in izdajo državnih obveznic, stabilizirati njihove cene in čim bolj zmanjšati stroške servisiranja državnega dolga. Centralna banka je tista, ki se ukvarja s prodajo in nakupi državnih obveznic ter pravočasno spreminja strukturo in sestavo državnega dolga.

Za krepitev in stabilizacijo trga državnih obveznic je politika nizkih obrestnih mer nujna. Nizka obrestna mera namreč dviguje ceno državnih obveznic, zaradi česar so bolj privlačne za javnost in dajejo zagon državnim programom javnega zadolževanja.

Ohranjanje strukture nizkih obrestnih mer je potrebno tudi za zmanjšanje stroškov servisiranja državni dolg.

?? Kreditna kontrola

Centralna banka bi si morala prizadevati tudi za nadzor posojil, da bi vplivala na naložbene in proizvodne vzorce v gospodarstvu v razvoju. Njegov glavni cilj je obvladovanje inflacijskih pritiskov, ki se pojavljajo med razvojnim procesom. To zahteva uporabo tako kvantitativnih kot kvalitativnih metod kreditnega spremljanja.

operacije na odprtem trgu ne morejo nadzorovati inflacije v državah v razvoju, ker je trg bankovcev majhen in se razvija. Komercialne banke ohranjajo elastično razmerje denarnih depozitov, ker nadzor centralne banke nad njimi ni popoln. Prav tako neradi vlagajo v državne vrednostne papirje zaradi razmeroma nizkih obrestnih mer.

Članek za branje: Tukaj je 14 nasvetov za hitro obogatitev

Poleg tega namesto vlaganja v državne vrednostne papirje raje hranijo svoje rezerve v tekoči obliki, kot so zlato, valute in gotovina. Komercialne banke tudi niso vajene reeskontiranja ali zadolževanja pri centralni banki.

Tudi politika bančnih obrestnih mer ni tako učinkovita pri obvladovanju kreditov v najmanj razvitih državah zaradi:

• a) odsotnost kuponov za popust;
• b) ozka velikost trga obveznic;
• c) velik nemonetiziran sektor, kjer potekajo menjalne transakcije;
• d) obstoj velikega neorganiziranega denarnega trga;
• e) obstoj domačih bank, ki ne diskontirajo blagajniških zapisov centralnih bank;
• f) navada komercialnih bank, da hranijo velike denarne rezerve.

Uporaba variabilne stopnje rezerv kot metode kreditnega nadzora je učinkovitejša od operacij odprtega trga in politike bančnih obrestnih mer v najmanj razvitih državah. Ker je trg vrednostnih papirjev zelo majhen, operacije odprtega trga ne uspejo.

Toda zvišanje ali znižanje obrestne mere s strani centralne banke zmanjša ali poveča likvidnost, ki je na voljo pri komercialnih bankah, ne da bi to prizadelo cene vrednostnih papirjev.

Spet imajo poslovne banke velike rezerve gotovine, ki jih ni mogoče zmanjšati s povišanjem bančne obrestne mere ali s prodajo vrednostnih papirjev s strani centralne banke. Toda povečanje količnika likvidnostne rezerve zmanjšuje likvidnost pri bankah. Vendar ima uporaba spremenljive stopnje rezerv v najmanj razvitih državah določene omejitve.

najprej, nebančni finančni posredniki nimajo depozitov pri centralni banki in zato nanje ne vpliva. Drugič, banke, ki ne vzdržujejo presežne likvidnosti, niso prizadete kot tiste, ki to počnejo.

Članek za branje: Vloga finančnega svetovalca za vaše podjetje

Kvalitativni ukrepi kreditne kontrole pa so učinkovitejši od kvantitativnih pri vplivanju na dodeljevanje kreditov in s tem na strukturo naložb. V državah v razvoju obstaja močna težnja po vlaganju v zlato, nakit, delnice, nepremičnine itd., namesto v alternativne proizvodne kanale, ki so na voljo v kmetijstvu, rudarstvu, nasadih in industriji.

Selektivne kreditne kontrole so primernejše za nadzor in omejevanje kreditnih zmogljivosti za te neproduktivne namene. Ti nadzori so koristni pri nadzoru špekulativnih dejavnosti na področju živilskih žit in surovin. Izkazalo se je, da so bolj uporabni pri nadzoru "sektorskih napihnjenosti" gospodarstva.

Zmanjšujejo povpraševanje po uvozu tako, da od uvoznikov zahtevajo, da vnaprej položijo znesek, ki je enak vrednosti tuje valute. To vpliva tudi na zmanjšanje rezerv bank, saj se njihove vloge med tem procesom prenesejo na centralne banke.

Ukrepi selektivnega kreditnega nadzora so lahko v obliki spreminjanja zahtev glede kritja za določene vrste zavarovanj, regulacije potrošniških kreditov in kreditnega racioniranja.

?? Reševanje plačilnobilančnega problema

Centralna banka bi si morala prizadevati tudi za preprečevanje in reševanje plačilnobilančnega problema v gospodarstvu v razvoju. Ta gospodarstva se soočajo z resnimi plačilnobilančnimi težavami pri doseganju ciljev razvojnih načrtov. Ustvarja se neravnovesje med uvozom in izvozom, ki se z razvojem še povečuje.

Članek za branje: najboljše finančne strategije, ki delujejo učinkovito

Centralna banka upravlja in nadzoruje valute države ter deluje tudi kot tehnični svetovalec vlade za devizno politiko. Na centralni banki je, da se izogne ​​nihanju tečaja in ohrani stabilnost.

To počne z menjalnim nadzorom in variacijami diskontne stopnje. Na primer, če bo vrednost nacionalne valute še naprej padala, lahko to poveča diskontno stopnjo in s tem spodbudi pritok deviz.

???? Povzetek …

Tako ima centralna banka pomembno vlogo pri doseganju gospodarske rasti države v razvoju z različnimi zgoraj obravnavanimi ukrepi. Spodbujala naj bi stabilno gospodarsko rast, pomagala doseči polno zaposlenost virov, premagala plačilnobilančna neravnovesja in stabilizirala devizne tečaje.

Pred odhodom je tu usposabljanje, ki vam to omogoča obvladajte trgovanje v samo 1 uri. Za nakup kliknite tukaj.