Vse o obratnem kapitalu

Obratna sredstva danes so težko za razumeti s strani nekaterih podjetij. Ker vemo, da je podjetje kot lokomotiva, potrebuje gorivo za napredek. Obratna sredstva so torej to bencin, ki ga podjetje potrebuje.

Prav on daje podjetju možnost, da ustvarja vrednost in se še naprej razvija. Imamo avtomobilske znamke, ki porabijo več kot druge, včasih se pokvarijo.

Enako je s podjetji. Če ne želite, da bi vam sredi ceste zmanjkalo bencina ali da bi se pokvarili, boste morali pregledati svoje Potreba po sredstvih.

V tem članku vam povemo vse o obratnih sredstvih (FR). Toda preden začnemo, tukaj je kako priti iz dolgov?

Pojdimo!!

🌿 Kaj je obratni kapital?

FR je pravilno merjenje finančnega zdravja kot tudi operativna učinkovitost podjetja. Predstavlja znesek kratkoročnih sredstev, ki jih ima podjetje za financiranje svojih kratkoročnih obveznosti in vsakodnevnega poslovanja.

Kratkoročna sredstva vključujejo denar, terjatve (denar, ki ga stranke dolgujejo podjetju) in zaloge (blago za prodajo).

Po drugi strani, kratkoročne obveznosti, znane tudi kot kratkoročne obveznosti, vključujejo obveznosti do dobaviteljev (denar, ki ga podjetje dolguje svojim dobaviteljem), plače in davke. Delovna sredstva se izračunajo kot odštevanje kratkoročne obveznosti kratkoročnih sredstev.

Un RF pozitiven pomeni, da ima podjetje dovolj sredstev za poravnavo svojih kratkoročnih obveznosti in financiranje dejavnosti. Vendar a FR negativen pomeni, da ima podjetje morda težave s pravočasnim plačevanjem računov. Ta indikator se pogosto uporablja, ko finančna analiza.

🌿 Kako učinkovito upravljati z obratnim kapitalom?

Obstaja več metod, ki jih lahko podjetja uporabijo za učinkovito upravljanje svojega obratnega kapitala. Tukaj je nekaj:

✔️ Optimizacija ravni zalog

Upravljanje ravni zalog je pomemben vidik upravljanja RF. Podjetje s presežnim inventarjem lahko poveže dragocene vire, ki bi jih lahko učinkoviteje uporabili drugje.

Nasprotno pa podjetje, katerega zaloge so premajhne morda težko izpolnjuje povpraševanje strank in zamudi prodajne priložnosti.

✔️ Dogovarjanje o plačilnih rokih dobaviteljev

Podjetja se lahko s svojimi dobavitelji pogajajo o ugodnih plačilnih pogojih, da izboljšajo stanje svojega obratnega kapitala.

Na primer, podjetje se bo morda lahko pogajalo o daljših plačilnih rokih v zameno za večja naročila ali količinske popuste.

✔️ Izboljšano zbiranje računov strank

Upravljanje terjatev je še en pomemben vidik upravljanja obratnega kapitala. Podjetje, ki je sposobno pravočasno izterjati svoje terjatve, bo imelo močnejši obratni kapital.

✔️Upravljanje plačilnih obveznosti

Podjetja lahko upravljajo svoj FR tudi tako, da skrbno upravljajo svoje obveznosti. To lahko vključuje pogajanja o ugodnih plačilnih pogojih z dobavitelji, izkoriščanje popustov pri zgodnjih plačilih in uporabo tehnik upravljanja denarnega toka, kot sta konsolidacija plačil in konsolidacija dobaviteljev.

✔️Optimizacija upravljanja z gotovino

Učinkovito upravljanje z denarjem je ključnega pomena za upravljanje obratnega kapitala. To lahko vključuje izvajanje strategij, kot je zmanjševanje nepotrebnih stroškov, optimizacija stanja gotovine in izvajanje postopka napovedovanja gotovine.

✔️ Uporaba finančnih instrumentov 

Podjetja lahko za upravljanje svojega RF uporabljajo tudi finančne instrumente, kot so kreditne linije ali kratkoročna posojila.

Ti instrumenti lahko zagotovijo začasen vir financiranja za izpolnjevanje kratkoročnih obveznosti in izboljšanje RF položaja podjetja.

✔️ Izvedite financiranje dobavne verige

Financiranje dobavne verige je način financiranja, ki vključuje uporabo tretje osebe za financiranje obveznosti podjetja. To lahko izboljša položaj FR podjetja s sprostitvijo denarja, ki bi bil sicer vezan na obveznosti do dobaviteljev.

🌿 Zakaj vzdrževati dobro raven obratnega kapitala?

Za podjetja je pomembno, da redno pregledujejo raven svojega obratnega kapitala. Tukaj je nekaj razlogov:

✔️ Za podjetja s sezonskimi dejavnostmi

Podjetje, ki deluje v zelo sezonski panogi, bo morda moralo vzdrževati višjo stopnjo FR da zagotovi zadosten denarni tok za izpolnjevanje svojih obveznosti v nizki sezoni.

Podjetje z dolgim ​​ciklom delovanja bo morda moralo vzdrževati tudi a višjo stopnjo FR zagotoviti, da ima dovolj sredstev za kritje stroškov svojega delovanja, medtem ko čaka, da se njegovi izdelki prodajo in pretvorijo v denar.

✔️ Za podjetja z dolgim ​​ciklom

Podobno lahko proizvodno podjetje z dolgim ​​delovnim ciklom potrebuje višji RF kot storitveno podjetje s krajšim delovnim ciklom.

Poleg tega bo podjetje z visoko stopnjo tveganja morda potrebovalo več normativnega obratnega kapitala, da bo zagotovilo, da bo imelo dovolj sredstev, da preživi morebitne nevihte.

🌿Kako izračunati obratna sredstva?

Izračun obratnega kapitala je precej preprosta. Ko najdete FR, lahko interpretirate dobljeni rezultat:

✔️ Pozitiven obratni kapital 

Kvalificira presežek vira. To torej pomeni, da ima vaše podjetje dodatne vire, ki mu omogočajo financiranje različnih potreb, ki jih morda ima. Na tej točki morate primerjati svoj FR s potrebami po obratnem kapitalu, da zagotovite, da lahko vaša sredstva upravljajo in pokrivajo vaše potrebe.

✔️ Negativni obratni kapital

To pomeni, da vaš podjetje je v težavah in da nima potrebnih sredstev za pokritje vseh svojih potreb.

Na tej točki se bo morala poskušati financirati sama kratkoročni denarni tok. V tej situaciji vam predlagamo dokapitalizacijo, s katero boste povečali razpoložljiva sredstva v podjetju.

✔️Obratni kapital je nič

To dokazuje, da lahko vaše podjetje v celoti financira svoje naložbe. Toda glede njegovih prihodnjih potreb, tega ne bo zdržala.

Torej, ni a zelo dobra drža boriti se bo moral s procesi, ki mu omogočajo povečanje virov, kot je najem dolgoročnega posojila. S tem bo lahko pokril to potrebo in nadaljeval svoje dejavnosti v ugodni pogoji.

⛳️ Kaj je normativni obratni kapital?

Normativni obratni kapital je minimalna raven obratnega kapitala ki naj bi jih podjetje vzdrževalo, da bi zadovoljilo svoje finančne in operativne potrebe. Izračuna se na podlagi industrijskih standardov in posebnih okoliščin podjetja.

Na FRN podjetja lahko vpliva več dejavnikov, vključno z naravo njegovih dejavnosti, dolžino njegovega delovnega cikla in stopnjo tveganja, povezanega z njegovimi dejavnostmi. Ohranjanje ustrezne ravni normiranih obratnih sredstev je pomembno za finančno stabilnost in dolgoročno uspešnost podjetja.

Podjetje z nezadostnim obratnim kapitalom ima lahko težave pri izpolnjevanju svojih kratkoročnih obveznosti. In ne morejo izkoristiti priložnosti za rast in širitev.

Po drugi strani pa podjetje, katerega obratna sredstva so pretirano lahko zapravlja vire ki bi se lahko bolje uporabili za ustvarjanje dobička ali financiranje drugih naložb.

🔰 Metode za določanje normativnega obratnega kapitala

Izračuna se na podlagi industrijskih standardov in posebnih okoliščin podjetja. Za izračun normativnega obratnega kapitala je mogoče uporabiti več metod, vključno z naslednjimi:

Industrijske reference 

Ta metoda vključuje primerjavo obratnega kapitala podjetja z referenčnimi vrednostmi industrije, da se ugotovi, ali je na ustrezni ravni..

 Na primer, lahko podjetje v maloprodajni panogi primerja svoj obratni kapital s povprečjem panoge, da ugotovi, ali je nad ali pod normo.

Cikel delovanja 

Ta metoda je sestavljena iz izračuna cikla poslovanja podjetja in določitve zneska obratnega kapitala, potrebnega za financiranje tega cikla. Denarni cikel je čas, ki je potreben, da se surovine spremenijo v končne izdelke in nato v denar.

Koeficient obratnega kapitala 

Ta metoda je sestavljena iz izračuna količnika obratnega kapitala, ki je razmerje med kratkoročnimi sredstvi in ​​kratkoročnimi obveznostmi.

Koeficient obratnega kapitala 1,0 pomeni, da ima podjetje enak znesek kratkoročnih sredstev in obveznosti, medtem ko razmerje večje od 1,0 kaže, da ima podjetje več kratkoročnih sredstev kot obveznosti, in a razmerje manj kot 1,0 pomeni, da ima podjetje več obveznosti kot sredstev.

Cikel pretvorbe gotovine

Ta metoda vključuje izračun cikla pretvorbe gotovine. To je čas, ki ga podjetje potrebuje, da pretvori svoje surovine v denar. Cikel pretvorbe denarja se izračuna tako, da se število dni, potrebnih za prodajo zalog, odšteje od števila dni, potrebnih za plačilo obveznosti.

Pristop obratovalnega cikla

Pristop denarnega cikla izračuna normativni obratni kapital. To temelji na času, ki ga podjetje potrebuje za pretvorbo surovin v končne izdelke in nato v denar.

Ta metoda upošteva specifičen poslovni cikel podjetja in stopnjo tveganja, povezanega z njegovim poslovanjem.

Metoda fiksnega odstotka prodaje

Pristop fiksnega odstotka prodaje izračuna FRN kot odstotek pričakovane prodaje podjetja. Ta metoda temelji na ideji, da je za podporo vsake prodajne enote potreben določen znesek obratnega kapitala.

Povprečen pristop panoge

Pristop panožnega povprečja izračuna normativni obratni kapital na podlagi povprečnih ravni obratnega kapitala drugih podjetij v isti panogi. Ta metoda temelji na zamisli, da imajo podjetja v istem sektorju podobne potrebe po obratnem kapitalu.

Pomembno je omeniti, da ni enotnega pristopa za izračun FRN. Podjetja bi morala razmisliti o svojem posebnem položaju in izbrati metodo, ki najbolje ustreza njihovim potrebam.

🌿 Zakaj je normativni obratni kapital pomemben?

Vzdrževanje ustrezne ravni normiranih obratnih sredstev je ključnega pomena za finančno stabilnost in dolgoročno uspešnost podjetja.

Podjetje z nezadostnim obratnim kapitalom ima lahko težave pri izpolnjevanju svojih kratkoročnih obveznosti in ne more izkoristiti priložnosti za rast in širitev. To lahko vodi v finančne težave ali celo bankrot.

To lahko povzroči nižje donose naložb in zmanjšano vrednost za delničarje. Zato je pomembno vzdrževati ustrezno raven normiranih obratnih sredstev iz več razlogov:

Finančna stabilnost

Podjetje z nezadostnim obratnim kapitalom ima lahko težave pri izpolnjevanju svojih kratkoročnih obveznosti in tvega finančne težave. To lahko povzroči težave pri pridobivanju financiranja, težave s pravočasnim plačevanjem računov in potencialno celo bankrot.

Operativna učinkovitost

Obratna sredstva se uporabljajo za financiranje vsakodnevnega poslovanja podjetja. Podjetje z nezadostnim obratnim kapitalom morda težko izpolnjuje svoje operativne potrebe in ne more učinkovito poslovati.

Rast in širitev

Podjetje z zadostnim obratnim kapitalom bo imelo sredstva za izkoriščanje priložnosti za rast in širitev. To lahko vodi do povečanja dobička in vrednosti za delničarje.

Zaupanje vlagateljev

Vlagatelji in finančni analitiki pogosto uporabljajo obratni kapital za merjenje finančnega zdravja in stabilnosti podjetja. Podjetje z zdravo stopnjo FRN bo bolj verjetno pritegnilo naložbe in ustvarilo zaupanje vlagateljev.

Zato je pomembno, da podjetja skrbno upravljajo s svojim normiranim obratnim kapitalom. To jim bo omogočilo doseganje zdravega ravnovesja med zadostno likvidnostjo in učinkovito porabo virov. To lahko pomaga zagotoviti finančno stabilnost in dolgoročni uspeh podjetja.

🌿 pogosta vprašanja: Vse o obratnem kapitalu

✔️Kakšne so posledice nezadostnega obratnega kapitala?

Posledice nezadostnega FR lahko vključujejo finančne stiske, težave pri pridobivanju financiranja, težave s pravočasnim plačevanjem računov, ali celo bankrot. Lahko vodi tudi do operativne neučinkovitosti in težav pri izkoriščanju priložnosti za rast.

✔️Ali je potreben izračun obratnega kapitala?

Tako kot dober voznik po določenem času opravi tehnični pregled svojega vozila, dober gospodarstvenik mora oceniti finančno zdravje svojega podjetja, da se prepriča, da lahko izpolni svoje obveznosti v pričakovanih rokih. Za to je eno najboljših orodij določitev obratnega kapitala.

Končali smo. Upamo, da obratni kapital za vas ne skriva skrivnosti. Pustite nam svoje mnenje v komentarjih.