Komponentët e Sistemit Financiar Islam

Edhe pse qeveriset nga parimet specifike fetare, Sistemi financiar islam ka komponentë të ndryshëm që e bëjnë atë një sistem të plotë më vete. bankat islame, fondet e investimeve etike, sigurimet takaful dhe tregu ndërbankar islam janë të gjithë aktorë dhe instrumente që strukturojnë financat islame.

Kjo u ndërtua si një alternativë ndaj financave konvencionale, e konsideruar trop spekulativ dhe i shkëputur realitetet ekonomike. Objektivi i tij është të harmonizojë kthimet financiare dhe investimet etike, duke respektuar parimet e ligjit islam (Sheriat).

Në këtë artikull, ne do të shqyrtojmë komponentët e ndryshëm të ekosistemit financiar islam. Ne do të analizojmë rolin dhe specifikat e secilit prej këtyre aktorëve.

Shkojme !!

🌿 Banka Islamike për Zhvillim

Banka Islamike për Zhvillim (IDB) është një institucion financiar ndërkombëtar që është në qendër të sistemit financiar islam. Ajo u krijua më 21 Rajab 1394 (12 gusht 1974) në Jeddah në Mbretërinë e Arabisë Saudite.

Zyrtarisht filloi aktivitetin e saj më 15 tetor 1395 (20 tetor 1975). Grupi BID përbëhet nga pesë subjekte, përkatësisht:

• vetë IDB,
• Instituti Islamik për Kërkim dhe Trajnim (IIRF),
• Korporata Islame për Zhvillimin e Sektorit Privat (SIDSP),
• Kompania Islamike e Sigurimeve për Investimet dhe Kreditë e Eksportit (SIAICE),
• Korporata Ndërkombëtare Financiare e Tregtisë Islame (SIIFC).

Viti financiar i IDB-së korrespondonte me vitin hënor Hixhri, por nga 1 janari 2016. Ai u ndryshua për të korresponduar me vitin diellor Hixhri që fillonte më 11 Bricjapi (1 janar) dhe përfundonte më 10 Bricjapi (31 dhjetor çdo vit).

Gjuha IDB zyrtare është arabisht. Por si gjuhë pune shërbejnë edhe anglishtja dhe frëngjishtja. Njësia e saj e llogarisë është dinari islamik i cili është i barabartë me një të drejtë të veçantë tërheqjeje të Fondit Monetar Ndërkombëtar.

Zyrat qendrore dhe qendrat rajonale

IDB e ka selinë në Jeddah, Mbretëria e Arabisë Saudite dhe ka njëmbëdhjetë qendra rajonale në Abuja (Nigeri), Almaty (Kazakistan), Ankara (Turqi), Kajro (Egjipt), Dakar (Senegal), Dhaka (Bangladesh), Dubai ( Emiratet e Bashkuara Arabe), Xhakarta (Indonezi), Kampala (Uganda), Paramaribo (Suriname) dhe Rabat (Marok).

Ynë

Misioni i IDB-së është të promovojë zhvillimin gjithëpërfshirës njerëzor. Ai i përqendron përpjekjet e tij në fushat prioritare si ulja e varfërisë, përmirësimi i shëndetit, promovimi i arsimit, përmirësimi i qeverisjes dhe prosperiteti i popullatës.

Anëtar

IDB ka rëndësi 57 vende anëtare botëror. Çdo vend që aspiron të bëhet anëtar duhet të jetë anëtar i Organizatës së Bashkëpunimit Islamik (OIC). Më pas ata duhet të paguajnë këstin e parë të pjesëmarrjes së tyre në kryeqytet dhe të pranojnë termat dhe kushtet e vendosura nga Bordi i Guvernatorëve.

Kapital

Gjatë të 38-tave^th në mbledhjen vjetore, Bordi i Guvernatorëve autorizoi 5^th rritja e përgjithshme e kapitalit, e cila çoi në 100 miliardë dinarë shuma e kapitalit të autorizuar dhe 50 miliardë ajo e kapitalit që do të nënshkruhet.

Në bazë të së njëjtës rezolutë, Bordi i Guvernatorëve autorizoi ankesën e pjesës së duhur sipas 4^th rritje të përgjithshme. Në fund të vitit financiar 2018, kapitali i nënshkruar i IDB arriti në 50,2 miliardë lekë të dinarëve islamikë.

🌿 Organizata e Kontabilitetit dhe Auditimit për Institucionet Financiare Islame (AAOIFI)

Komponenti i dytë i sistemit financiar islam është AAOIFI. AAOIFI është një organizatë e pavarur jofitimprurëse e themeluar në vitin 1991 nga disa banka qendrore islamike.

Lindja e kësaj organizate ishte një përgjigje ndaj nevojës për krahasueshmëri të pasqyrave financiare të bankave islame. Misioni i saj është të zhvillojë rregullat dhe standardet islame në kontabilitet, auditim dhe qeverisje korporative.

Roli iAAOIFI

Në mënyrë të veçantë, AAOIFI synon:

• développer një model kontabiliteti, auditimi, qeverisjeje dhe të menduari etik në përputhje me Sheriatin;
• difuzori këto modele nëpërmjet seminareve, publikimeve, raporteve, kërkimeve etj.;
• Créer standardet e kontabilitetit dhe auditimit brenda institucioneve financiare islame, për t'i harmonizuar dhe interpretuar ato.

Me pak fjalë, misioni përfundimtar i AAOIFI është standardizimi dhe harmonizimi i praktikave financiare islame. Standardet që krijon quhen Standardet e Kontabilitetit Financiar (FAS).

Standardet islame të kontabilitetit

Për të prodhuar standarde të kontabilitetit specifike për BI-të, anëtarët e AAOIFI kanë zgjedhjen midis dy qasjeve diametralisht të kundërta:

Së pari, ata mund të bëjnë një pastrim të pastër të standardeve perëndimore të kontabilitetit (standardet SNRF). Duke vepruar kështu, ata mbështeten në themelet dhe objektivat islame për të zhvilluar standarde të përshtatshme kontabël. Atëherë ata munden analizojnë standardet standardet ndërkombëtare të kontabilitetit në lidhje me kornizën islame. Mirato ato që janë të përshtatshme për financat islame.

Ato zhvillojnë standarde kontabël vetëm nëse standardet ndërkombëtare të kontabilitetit ose kanë heshtur për trajtimin kontabël të disa pikave specifike ose kanë adoptuar këndvështrime në kundërshtim me parimet themelore të IF.

🌿 Bordi i Shërbimeve Financiare Islamike (IFSB)

Komponenti i tretë i rëndësishëm i sistemit financiar islam është Shërbimet Financiare Islame Bordi (IFSB). Është themeluar në vitin 2002 me qëllim të sigurimit të prosperitetit dhe stabilitetit të financave islame.

Kështu, misioni i saj është të zhvillojë dhe përditësojë rregulloret dhe standardet ndërkombëtare në përputhje me sheriatin. Kjo është për të promovuar transparencën në shërbimet e ofruara nga financat islame. Qëllimi kryesor i standardeve të publikuara nga IFSB është parandalimi dhe menaxhimi i rreziqeve që lidhen me përdorimin e produkteve nga financat islame.

🌿 Akademia Ndërkombëtare e Fikhut Islam (IIFA)

Komponenti i katërt i sistemit financiar islam është Akademia Ndërkombëtare e Fikhut Islamik (IIFA). Është një këshill i Sheriatit i cili bashkon juristët myslimanë që janë anëtarë të Organizatës së Konferencës Islamike.

Roli i tij është të studiojë dhe formulojë opinione ligjore (fetvatë) duke synuar të shërbejë si një qëndrim i përbashkët për ekonominë, financën dhe bankën.

IIFA bashkon juristë myslimanë veçanërisht me përvojë në fushën e transaksioneve dhe të përfshirë fuqishëm në çështjet bashkëkohore ekonomike ose financiare.

Shumë institucione financiare islame në përgjithësi i bëjnë thirrje IIFA-së përmes bordit të tyre të Sheriatit për të siguruar që rregullat e tyre të funksionimit të jenë në përputhje me ato të nxjerra nga IIFA.

🌿 Tregu Financiar Ndërkombëtar Islam (IIFM)

Tregu Financiar Ndërkombëtar Islam (IIFM) është një organizatë e themeluar në vitin 2002 dhe me qendër në Manama, Bahrein. Objektivi i tij është të standardizojë dhe harmonizojë praktikat në tregjet islame të kapitalit ndërkombëtarisht.

Në mënyrë të veçantë, IIFM kërkon të vendosë standarde të unifikuara në dokumentacionin ligjor dhe proceset e lëshimit për të lehtësuar transaksionet ndërkufitare të produkteve financiare islame. Organizata fokusohet në disa instrumente kyçe si sukuku (obligacionet islame) dhe operacionet e këmbimit valutor në përputhje me Sheriatin.

Për të zhvilluar këto standarde, IIFM mbështetet në bashkëpunimin midis lojtarëve kryesorë në industrinë e financave islame në shkallë globale. Bankat qendrore, emetuesit e sukukëve, bursat, firmat ligjore dhe madje edhe rregullatorët janë palë të interesuara në bordin e organizatës.

Nëpërmjet publikimit të udhëzuesve dhe kontratave standarde të përshtatura me specifikat e financave islame, IIFM synon të forcojë integrimin dhe harmonizimin e tregjeve financiare islame. Veprimi i tij është thelbësor për të promovuar flukset ndërkufitare të kapitalit dhe lidhjen e këtij ekosistemi në rritje.

🌿 La Qendra e Menaxhimit të Likuiditetit (LMC)

Le Qendra e Menaxhimit të Likuiditetit (LMC) është një institucion i krijuar në vitin 2002 nën drejtimin e Bankës Islamike për Zhvillim. Objektivi i tij është të lehtësojë menaxhimin e likuiditetit dhe shpërndarjen optimale të fondeve për bankat dhe institucionet financiare islame.

Konkretisht, LMC ofron zgjidhje të ndryshme për të mundësuar lojtarët e financave islamike të menaxhojnë më mirë tepricat dhe deficitet e tyre të likuiditetit. Ai u ofron atyre një shërbim të pastrimit të likuiditetit ndërmjet bankave islame, duke bërë të mundur bashkimin e nevojave.

Qendra ka vendosur gjithashtu një mekanizëm të përbashkët të menaxhimit të likuiditetit. Fondet vendosen në tregjet financiare islame, me fitime dhe humbje të përbashkëta ndërmjet institucioneve anëtare. Instrumentet afatshkurtra të investimeve ofrohen gjithashtu për të optimizuar përfitimin e likuiditetit të tepërt.

Në të njëjtën kohë, LMC ofron mekanizma rifinancimi afatshkurtër për institucionet financiare islame që përballen me vështirësi financiare. nevoja të papritura për para. Falë të gjithë këtyre mekanizmave, Qendra luan një rol në rritje në thjeshtimin dhe optimizimin e menaxhimit të likuiditetit brenda financave islame.

🌿 Agjencia Ndërkombëtare e Vlerësimit Islamik (IIRA)

Agjencia Ndërkombëtare e Vlerësimit Islamik (IIRA) është një agjenci vlerësimi vlerësim i specializuar financiarnë analizën e institucioneve financiare islame.

I krijuar në vitin 2005 dhe me qendër në Bahrein, misioni i IIRA është të sigurojë vlerësime të kreditit, si dhe analiza financiare të aktorëve të financave islamike. Ai fokusohet veçanërisht në vlerësimin e bankave islame, kompanive të sigurimit takaful, fondeve të investimeve islame dhe sukuk (obligacionet islame).

Agjencia analizon soliditetin financiar të këtyre institucioneve si dhe përputhshmërinë e tyre me parimet e Sheriatit (ligji islam). Vlerësimet e saj të kreditit variojnë nga AAA për lojtarët me rrezik më të ulët deri në D për ata që nuk paguajnë.

Vlerësimet dhe analizat e prodhuara nga IIRA përdoren nga lojtarë të ndryshëm në botën e financave islame. Rregullatorët e përdorin atë për të monitoruar rreziqet. Investitorët i marrin parasysh kur vlerësojnë mundësitë e investimit. Dhe agjencitë e tjera konvencionale të vlerësimit mbështeten në të për të kuptuar më mirë specifikat e produkteve financiare islame.

Vlera e shtuar e IIRA qëndron në të njohuri të thella veçoritë e financave islame. Metodologjia e saj e vlerësimit integron faktorë të veçantë si respektimi i parimit të ndarjes së fitimit dhe humbjes ose përjashtimi i aktiviteteve që nuk janë në përputhje me etikën myslimane.

Me rritjen e vazhdueshme të financave islame në mbarë botën, roli i agjencive të specializuara të vlerësimit si IIRA do të rritet në rëndësi. Ato bëjnë të mundur rritjen transparencë dhe besim në këtë sistem financiar alternativ.

🌿 Qendra Ndërkombëtare Islamike për Pajtim dhe Arbitrazh (IICRA)

Qendra Ndërkombëtare Islamike për Pajtimin dhe Arbitrazhin (IICRA) është një organizatë ndërkombëtare me seli në Dubai. E krijuar në vitin 2005 nën kujdesin e Bankës Islamike për Zhvillim, ajo është e specializuar në ndërmjetësimin dhe arbitrazhin e mosmarrëveshjeve financiare islame.

Misioni i IICRA është të ofrojë shërbime për zgjidhjen e mosmarrëveshjeve në përputhje me parimet dhe vlerat e financave islame. Fushat e tij të ekspertizës mbulojnë ndërmjetësimin në mosmarrëveshjet bankare që përfshijnë institucionet financiare islame, arbitrazhin për mosmarrëveshjet në lidhje me transaksionet financiare islame, por edhe trajnimin e gjyqtarëve dhe ndërmjetësve në financat islame.

Organizata njihet gjithashtu për ekspertizën e saj në certifikimin e kontratave financiare islame në aspektin e pajtueshmërisë me Sheriatin. Ai gjithashtu zhvillon klauzola standarde për zgjidhjen e mosmarrëveshjeve, të integruara në kontratat financiare të bankave dhe institucioneve financiare islame.

Interesi i IICRA është të ofrojë zgjidhje të drejtësisë private (ndërmjetësim, arbitrazh) të përshtatura në mënyrë të përkryer me specifikat e financave islame. Shërbimet e saj bazohen në vlerat e drejtësisë, etikës dhe konformitetit fetar, të cilat janë në qendër të këtij sistemi financiar alternativ.

Falë ekspertizës së saj të thellë në zgjidhjen e mosmarrëveshjeve financiare islame, IICRA është bërë brenda pak vitesh një pikë referimi ndërkombëtar në këtë fushë. Me qendër në Dubai, ajo është e pozicionuar strategjikisht në zemër të një prej qendrave kryesore në botë për financat islame.

🌿Këshilli për Bankat dhe Institucionet Financiare Islame (CIBAFI)

Këshilli për Bankat Islame dhe Institucionet Financiare (CIBAFI) është një organizatë ndërkombëtare e themeluar në vitin 2001 dhe me qendër në Bahrein. Misioni i saj është të promovojë dhe zhvillojë industrinë e shërbimeve financiare islame në mbarë botën.

Më konkretisht, CIBAFI mbron interesat e bankave dhe institucioneve financiare islame. Ai gjithashtu kërkon të forcojë bashkëpunimin ndërmjet palëve të interesuara dhe të lehtësojë shkëmbimin e njohurive dhe praktikave të mira brenda këtij sektori.

Organizata gjithashtu merr pjesë në zhvillimin e politikave dhe rregulloreve publike në lidhje me financat islame. Ai promovon miratimin e standardeve strikte të qeverisjes dhe menaxhimit të rrezikut nga institucionet financiare islame.

Për të përmbushur misionin e saj, CIBAFI zbaton aksione të shumta : organizimi i konferencave ndërkombëtare, publikimi i studimeve dhe raporteve kërkimore, ofrimi i trajnimeve dhe certifikimeve për profesionistët e financave islame.

Me më shumë se 130 anëtarë nga 34 vende, CIBAFI është themeluar sot si organi kryesor përfaqësues dhe lobues për industrinë globale të shërbimeve financiare islame. Me qendër në Bahrein, është në zemër të një prej qendrave kryesore financiare islame.

Përfundim

Në fund të kësaj analize, vërejmë se financat islame kanë fituar gradualisht një ekosistem të plotë dhe të strukturuar, me aktorë të ndryshëm që ndërveprojnë për të shpërndarë burimet në përputhje me parimet e etikës myslimane.

Bankat komerciale, tregjet e kapitalit, sigurimet takaful, madje edhe fondet e investimeve etike përbëjnë pjesët kryesore të kësaj strukture financiare alternative.

Të mbështetur nga organet e standardizimit, rregullimit dhe pajtueshmërisë me Sheriatin, ato formojnë një sistem të integruar që funksionon sipas parimeve të ndarjes së fitimit dhe humbjes, ndalimit të financimit ribâ dhe vetëm etik.

Të nxitur nga kërkesa në rritje nga popullsia myslimane por edhe nga a tërheqja ndaj financave etike Në nivel global, financat islame pritet të vazhdojnë të rriten në vitet në vijim. Mund të vëmë bast se sistemi i tij do të vazhdojë të forcohet për të ofruar një alternativë të besueshme ndaj financave konvencionale.