Vad du ska veta om obligationer som finansieringsmedel

När du behöver pengar går du till finansinstitut för att be om ett lån. När företag eller myndigheter behöver mycket pengar, de ger ut obligationer.

Det första man tänker på när man pratar om att investera är aktiemarknaden. Det är sant att aktievärlden är spännande. Marknadsrörelser dissekeras i tidningar och på tv.

Obligationer, å andra sidan, är inte lika sexiga. Jargongen kring denna typ av finansiella produkter kan tyckas oklar för den oinvigde. Dessutom är obligationer mycket mer "bekväm”, speciellt under en tjurmarknad, när de verkar erbjuda en obetydlig avkastning jämfört med aktier.

I den här artikeln kommer vi att presentera dig för vad en obligation är och hur du kan dra nytta av den. Men innan vi börjar, här är Tjänade pengar på sin sociala nätverksupplevelse?

Nu går vi !!

🚀 Vad är en obligation?

En obligation är ett skuldpapper som utfärdats av organisationer (ett företag, en lokal myndighet eller en stat).

När en av dessa institutioner (stat, samhälle eller företag) vill ha finansiering kan de belopp som de skulle vilja ha kräva närvaro av flera borgenärer.

Genom att köpa en obligation kan du bli en av dessa borgenärer, med andra ord genom att delta i köpet av en del av skulden.

Artikel att läsa: Teknik och verktyg för att förbättra företagsledningen

Vid förfallodagen, utöver det kapital som kommer att återbetalas till dig, samtycker gäldenären periodvis till att betala dig (varje år, var sjätte månad, varje kvartal eller varje månad) baserat på en räntesats som du har bestämt i förskott.

🚀 Exempel på en obligationsinvestering

En institution vill få ett lån på 10 miljoner euro. Hon bestämmer sig för att använda ett obligationslån med fast ränta.

Med tanke på att summan är enorm delar hon upp lånet i 1 000 aktier på £10 000 vardera. Som sagt, varje emitterad obligation kommer att kosta 10 000 £. Sedan placerar den räntan på 5 % under en löptid på 10 år.

Artikel att läsa: Optimala strategier för tidshantering

Om du vill ha en av hans obligationer har du möjlighet att förvärva en.

Så om ersättningen sker varje år får du £500 varje år i 10 år. Under det tionde året kommer låntagaren att återbetala dig £500 som lagts till dina initiala £10 000. Du kommer därför att ha en inkomst på £5000 totalt under de 10 åren (£500).

🚀 Typer av obligationer

Det finns flera typer av obligationer som kan differentieras efter livslängd eller enligt betalningsvillkoren för kupongen:

Obligationer med fast ränta

I detta fall är beloppet för perioden, för betalningen av ränta och kupongen fastställt vid tidpunkten för utfärdandet av denna obligation. Ersättningen på förpliktelsen är därför konstant över tiden förfalloåterbetalning.

Obligationer med rörlig ränta

Här kommer kupongens belopp att bero på utvecklingen av marknadsräntan (såsom interbankräntan som Euribor) till vilken läggs en fast ränta.

Du bör komma ihåg att rörelsen i marknadsräntan varierar på basis av ett regelbundet intervall.

Obligationer med nollkupong

Under hela obligationens livstid genererar denna typ av obligation ingen kupong.

Enkelkupongobligationer

Kupongbeloppet i detta fall är helt finansierat och betalas direkt vid förfallodagen av denna obligation.

Obligationer du kan konvertera till aktier

Här kan obligationerna du köper bytas ut mot aktier i det emitterande bolaget utifrån de villkor som lämnades när obligationen emitterades.

🚀 Bondvokabulär

När det gäller förpliktelser används exakta termer:

• Sändaren. Detta är organisationen eller företaget som säljer obligationerna.
• nominellt värde. det är priset att betala för att förvärva en obligation.
• Ränta ; detta är den kurs som fastställts av emittenten.
• Deadline ; detta är löptiden för lånet.
• Kupongen; detta är den ränta som låntagaren betalar. Denna term kommer av anledningen att obligationscertifikat ibland avser avtagbara kuponger som investerare måste överlämna i utbyte mot ränta. Idag lagras certifikat i ett elektroniskt register.

🚀 Den aktuariella räntan för en obligation

Denna kurs gör det möjligt att jämföra lönsamheten för obligationer. Som ett exempel, en bindning av en 5 års sikt och som erbjuder en 8% kupong är inte helt fördelaktigare än en annan på 5 år alltid med en kupong på 5%.

Artikel att läsa: Utmaningar och möjligheter inom marknadsföringssektorn

så obligationen på 8 % kan vara dyrt och erbjuda en minimal försäkringsteknisk avkastning. Om 8%-obligationen noterar 115%, kommer den att ha en avkastning till förfall på 4.575% varje år.

Detta motsvarar en prestation under en period på 5 år av en investering med en initial investering på 115 euro, vilket ger dig 8 euro per år och detta i 5 år och återbetalar dig 100 euro i slutet.

Å andra sidan, om 5%-obligationen noterar 99%, kommer den att ha en avkastning till förfall på 502%. Det är därför mer intressant att investera 99 euro för att få 5 euro varje år i 5 år och få 100 euro vid förfallodagen.

Tack vare den aktuariella räntan på en obligation kan du jämföra dess avkastningsvärde med andra investeringar.

🔰 Fördelarna med en obligation

Många undrar varför de ska investera i obligationer snarare än andra möjligheter.

Artikel att läsa: Metoder för undersökning av kundnöjdhet

Vi kommer att visa dig några fördelar med att investera i obligationer.

• I obligationer, för det mesta, denna typ av investeringar ger ingen osäkerhet (belopp, datum för kapitalåterbetalning och mellaninkomst).
• Med obligationer har du möjligheten tjäna högre inkomst till dem som erbjuds av kortfristiga placeringar, och detta med en lägre risknivå än vad aktieplaceringar ger. Denna ersättning är mycket attraktiv, emittentens rating är låg.
• Obligationer ger en mängd olika inkomstsökande investerare möjlighet att snabbt attraktiv avkastning.
• Investeringar i obligationer, främst OECD-statsobligationer, är möjliga med blygsamma belopp och är tillgängliga för alla.
• Utöver det faktum att inkomsten är regelbunden har obligationer möjlighet att ge kapitalvinster när marknadsräntorna blir lägre än de som hålls på obligationen.
• Till skillnad från investeringar är obligationer i allmänhet överlåtbara på en andrahandsmarknad när som helst beroende på tillgänglig likviditet.

🔰 Riskerna med att köpa en obligation

Att investera i obligationer är mindre riskabelt än att investera på aktiemarknaden.

Men att köpa obligationer är inte utan brister, det innebär ändå några risker som du bör vara medveten om:

• Uppgången i räntan : när räntan ökar gör detta direkt att värdet på obligationerna faller. Det är alltid inte tillrådligt att sälja dina obligationer när räntan stiger.
• Inflation : det kan hända att detta överstiger obligationsräntan så räntan är fast. I det ögonblicket förlorar den som håller dem.
• Emittentens insolvens : det kan hända att ett privat företag som har emitterat obligationer hamnar i en situation där det inte kan stå för betalningen av ränta och att kunna återbetala det förfallna beloppet.
• Nedgången på obligationsmarknaden : de som innehar obligationerna kommer att se sin investering snabbt förlora i värde. Då kommer de att tvingas sälja dem med förlust.

🔰 Investeringslösningar för obligationer?

Vi har flera sätt att investera i obligationer.

• Investera i obligationsfonder ; i denna typ av investeringar är kapitalet garanterat och de ger stabilitet och trygghet.
• Investeringar i obligationer av ETF:er ; trackers eller ETF:er är sätt att positionera dig på obligationsmarknaden. Detta är ett bra sätt, för 2022 stod ETF:er för mer än 38 % av marknaden i Europa.
• Investera direkt i obligationer ; det är en av de minst tillgängliga lösningarna, som praktiskt taget är utom räckhåll för privata investerare, eftersom du måste ta hänsyn till priset på obligationen och det faktum att du behöver en mycket diversifierad portfölj.

🔰 Stängning

Det var en fråga för oss i den här artikeln att presentera för dig vad en skyldighet är, vi pratade om olika skyldigheter, villkoren att använda för dess drift. Vi hoppas att du nu kan ta ett beslut om du vill investera i obligationer eller inte.

🔰 Vanliga frågor

Vad kännetecknar en obligation?

Du kan karakterisera en obligation efter dess typ, valör, nominellt värde, pris, löptid, inlösenmetod och avkastning.

Vad är skillnaden mellan en obligation och en aktie?

En obligation är en del av ett lån som emitteras av en gemenskap, en stat eller ett privat företag, å andra sidan är en andel en bråkdel av kapitalet i ett företag.

Vad är det verkliga syftet med en obligation?

Den som ger ut obligationer kan använda dem i syfte att låna pengar från finansmarknaden. De som köper obligationerna ersätts med ränta och får den löptid som ges vid utfärdandet av sin återbetalning.

Artikel att läsa: Hur lyckas man med digital prospektering?

Vi är klara, vi hoppas att läsa den här artikeln har öppnat dina ögon för alla gråzoner när det kommer till obligationer.

Om så är fallet, vänligen skriv dina kommentarer så att vi kan se hur vi kan förbättra oss för att ge dig bättre service i framtiden.

Glöm inte att dela med dina vänner och bekanta så att de i sin tur kan dra nytta av det.