Ang mga bahagi ng Islamic Financial System

Bagama't pinamamahalaan ng tiyak na mga prinsipyo sa relihiyon, Ang sistema ng pananalapi ng Islam ay may iba't ibang bahagi na ginagawa itong isang kumpletong sistema sa sarili nitong karapatan. Mga bangkong Islamiko, mga etikal na pondo sa pamumuhunan, takaful insurance at maging ang Islamic interbank market ay pawang mga aktor at instrumento na bumubuo sa pananalapi ng Islam.

Ito ay itinayo bilang isang kahalili sa maginoo na pananalapi, itinuturing na tspeculative at disconnected rop pang-ekonomiyang katotohanan. Ang layunin nito ay upang ipagkasundo ang mga kita sa pananalapi at mga etikal na pamumuhunan, habang iginagalang ang mga tuntunin ng batas ng Islam (Sharia).

Sa artikulong ito, susuriin natin ang iba't ibang bahagi ng Islamic financial ecosystem. Susuriin namin ang papel at mga detalye ng bawat isa sa mga aktor na ito.

Tara na!!

🌿 Ang Islamic Development Bank

Ang Islamic Development Bank (IDB) ay isang internasyonal na institusyong pampinansyal na nasa sentro ng Islamic financial system. Ito ay itinatag noong 21 Rajab 1394 (Agosto 12, 1974) sa Jeddah sa Kaharian ng Saudi Arabia.

Opisyal nitong sinimulan ang mga aktibidad nito noong Chaoual 15, 1395 (Oktubre 20, 1975). Ang BID group ay binubuo ng limang entity, katulad ng:

• ang IDB mismo,
• ang Islamic Institute for Research and Training (IIRF),
• Islamic Corporation for Private Sector Development (SIDSP),
• ang Islamic Insurance Company for Investments and Export Credits (SIAICE),
• International Islamic Trade Finance Corporation (SIIFC).

Ang taon ng pananalapi ng IDB ay tumutugma sa Hijri lunar year, ngunit mula Enero 1, 2016. Ito ay binago upang tumugma sa Hijri solar year simula sa ika-11 ng Capricorn (Enero 1) at magtatapos sa ika-10 ng Capricorn (Disyembre 31 bawat taon ).

Ang wika ang opisyal na IDB ay Arabic. Ngunit ang Ingles at Pranses ay nagsisilbi ring wikang gumagana. Ang yunit ng account nito ay ang Islamic dinar na katumbas ng isang espesyal na karapatan sa pagguhit ng International Monetary Fund.

Punong tanggapan at mga sentrong pangrehiyon

Ang IDB ay headquartered sa Jeddah, Kingdom of Saudi Arabia, at mayroong labing-isang sentrong pangrehiyon sa Abuja (Nigeria), Almaty (Kazakhstan), Ankara (Turkey), Cairo (Egypt), Dakar (Senegal), Dhaka (Bangladesh ), Dubai ( United Arab Emirates), Jakarta (Indonesia), Kampala (Uganda), Paramaribo (Suriname) at Rabat (Morocco).

misyon

Ang misyon ng IDB ay itaguyod ang komprehensibong pag-unlad ng tao. Itinutuon nito ang mga pagsisikap nito sa mga priyoridad na lugar tulad ng pagbabawas ng kahirapan, pagpapabuti ng kalusugan, pagtataguyod ng edukasyon, pagpapabuti ng pamamahala at kaunlaran ng mga populasyon.

Miyembro

Ang IDB ay mahalaga 57 miyembrong bansa sa buong mundo. Anumang bansang nagnanais na maging miyembro ay dapat na kaanib sa Organization of Islamic Cooperation (OIC). Pagkatapos ay dapat nilang bayaran ang unang bahagi ng kanilang paglahok sa kabisera at tanggapin ang mga tuntunin at kundisyon na itinakda ng Lupon ng mga Gobernador.

Kabisera

Sa kanyang 38^th taunang pagpupulong, pinahintulutan ng Lupon ng mga Gobernador ang 5^th pangkalahatang pagtaas ng kapital, na humantong sa 100 bilyong dinar Islamic institusyon ang halaga ng awtorisadong kapital at 50 bilyon na ng kapital na i-subscribe.

Alinsunod sa parehong resolusyon, pinahintulutan ng Lupon ng mga Gobernador ang apela sa bahaging dapat bayaran sa ilalim ng 4^th pangkalahatang pagtaas. Sa pagtatapos ng 2018 financial year, ang subscribed capital ng IDB umabot sa 50,2 bilyon ng Islamic dinar.

🌿 Ang Accounting at Auditing Organization para sa Islamic Financial Institutions (AAOIFI)

Ang pangalawang bahagi ng Islamic financial system ay ang AAOIFI. AAOIFI ay isang independiyenteng non-profit na organisasyon na itinatag noong 1991 ng ilang Islamic central banks.

Ang pagsilang ng organisasyong ito ay isang tugon sa pangangailangan para sa paghahambing ng mga pahayag sa pananalapi ng mga Islamic bank. Ang misyon nito ay bumuo ng mga alituntunin at pamantayan ng Islam sa accounting, auditing at corporate governance.

Ang papel ngAAOIFI

Sa partikular, ang AAOIFI ay naglalayon na:

• developper isang modelo ng accounting, pag-audit, pamamahala at etikal na pag-iisip na sumusunod sa Sharia;
• mag-broadcast ang mga modelong ito sa pamamagitan ng mga seminar, publikasyon, ulat, pananaliksik, atbp.;
• creer mga pamantayan sa accounting at pag-audit sa loob ng mga institusyong pinansyal ng Islam, upang pagtugmain at bigyang-kahulugan ang mga ito.

Sa kabuuan, ang pangwakas na misyon ng AAOIFI ay ang standardisasyon at pagkakatugma ng mga kasanayan sa pananalapi ng Islam. Ang mga pamantayang nilikha nito ay tinatawag na Mga Pamantayan sa Financial Accounting (FAS).

Pamantayan ng Islamic accounting

Upang makagawa ng mga pamantayan sa accounting na partikular sa mga BI, ang mga miyembro ng AAOIFI ay may pagpipilian sa pagitan ng dalawang magkasalungat na paraan:

Una, maaari silang gumawa ng isang malinis na sweep ng Western accounting standards (IFRS standards). Sa paggawa nito, umaasa sila sa mga pundasyon at layunin ng Islam upang bumuo ng naaangkop na mga pamantayan sa accounting. Tapos kaya nila pag-aralan ang mga pamantayan internasyonal na mga pamantayan sa accounting na may kaugnayan sa Islamic framework. Pagtibayin ang mga angkop para sa pananalapi ng Islam.

Bumubuo lamang sila ng mga pamantayan sa accounting kung ang mga internasyonal na pamantayan ng accounting ay nanatiling tahimik sa pagtrato sa accounting ng ilang partikular na punto o pinagtibay ang mga punto ng pananaw na salungat sa mga pangunahing prinsipyo ng IF.

🌿 Ang Islamic Financial Services Board (IFSB)

Ang ikatlong mahalagang bahagi ng Islamic financial system ay Islamic Financial Services Lupon (IFSB). Ito ay itinatag noong 2002 na may layuning matiyak ang kaunlaran at katatagan ng pananalapi ng Islam.

Kaya, ang misyon nito ay bumuo at mag-update ng mga internasyonal na regulasyon at pamantayan na naaayon sa sharia. Ito ay para isulong ang transparency sa mga serbisyong inaalok ng Islamic finance. Ang pangunahing layunin ng mga pamantayang inilathala ng IFSB ay ang pag-iwas at pamamahala sa mga panganib na nauugnay sa paggamit ng mga produkto mula sa pananalapi ng Islam.

🌿 Ang International Islamic Fiqh Academy (IIFA)

Ang ikaapat na bahagi ng Islamic financial system ay Ang International Islamic Fiqh Academy (IIFA). Ito ay isang konseho ng Sharia na pinagsasama-sama ang mga Muslim na hurado na miyembro ng Organisasyon ng Islamic Conference.

Ang tungkulin nito ay pag-aralan at bumalangkas ng mga legal na opinyon (mga fatwa) na naglalayong magsilbi bilang isang karaniwang posisyon sa ekonomiya, pananalapi at pagbabangko.

Pinagsasama-sama ng IIFA ang mga Muslim na hurado na partikular na nakaranas sa larangan ng mga transaksyon at malakas na kasangkot sa mga kontemporaryong isyu sa ekonomiya o pananalapi.

Maraming Islamic financial institution ang karaniwang tumatawag sa IIFA sa pamamagitan ng kanilang Shariah board upang matiyak na ang kanilang mga patakaran sa pagpapatakbo ay naaayon sa mga inisyu ng IIFA.

🌿 Ang International Islamic Financial Market (IIFM)

Ang International Islamic Financial Market (IIFM) ay isang organisasyong itinatag noong 2002 at nakabase sa Manama, Bahrain. Ang layunin nito ay i-standardize at pagsamahin ang mga kasanayan sa Islamic capital market sa buong mundo.

Sa partikular, ang IIFM ay naglalayong magtatag ng pinag-isang mga pamantayan sa legal na dokumentasyon at mga proseso ng pagpapalabas upang mapadali ang mga transaksyong cross-border ng mga produktong pinansyal ng Islam. Nakatuon ang organisasyon sa ilang pangunahing instrumento tulad ng sukuk (Islamic bond) at mga operasyong foreign exchange na sumusunod sa Sharia.

Upang bumuo ng mga pamantayang ito, umaasa ang IIFM sa pakikipagtulungan sa pagitan ng mga pangunahing manlalaro sa industriya ng pananalapi ng Islam sa isang pandaigdigang saklaw. Ang mga sentral na bangko, mga tagapagbigay ng sukuk, mga palitan ng stock, mga legal na kumpanya at maging ang mga regulator ay mga stakeholder sa board ng organisasyon.

Sa pamamagitan ng paglalathala ng mga gabay at karaniwang mga kontrata na inangkop sa mga detalye ng pananalapi ng Islam, nilalayon ng IIFM na palakasin ang integrasyon at pagkakatugma ng mga pamilihang pinansyal ng Islam. Ang pagkilos nito ay mahalaga upang isulong ang mga daloy ng kapital na cross-border at ang pagkakakonekta ng lumalagong ecosystem na ito.

🌿 La Liquidity Management Center (LMC)

Le Liquidity Management Center (LMC) ay isang institusyong nilikha noong 2002 sa pamumuno ng Islamic Development Bank. Ang layunin nito ay upang mapadali ang pamamahala ng pagkatubig at pinakamainam na paglalaan ng mga pondo para sa mga Islamic na bangko at mga institusyong pinansyal.

Sa totoo lang, nag-aalok ang LMC ng iba't ibang mga solusyon upang bigyang-daan ang mga manlalaro ng pananalapi ng Islam na mas mahusay na pamahalaan ang kanilang mga surplus at depisit sa pagkatubig. Nagbibigay ito sa kanila ng serbisyo sa pag-clear ng pagkatubig sa pagitan ng mga Islamic bank, na ginagawang posible na mapunan ang mga pangangailangan.

Ang Center ay naglagay din ng isang karaniwang mekanismo ng pamamahala ng pagkatubig. Ang mga pondo ay inilalagay sa Islamic financial markets, na may mga kita at pagkalugi na ibinabahagi sa pagitan ng mga institusyong miyembro. Ang mga instrumento sa panandaliang pamumuhunan ay inaalok din upang ma-optimize ang kakayahang kumita ng labis na pagkatubig.

Kasabay nito, nag-aalok ang LMC ng mga panandaliang mekanismo ng refinancing sa mga institusyong pinansyal ng Islam na nahaharap sa mga problema sa pananalapi. biglaang pangangailangan ng pera. Salamat sa lahat ng mga mekanismong ito, ang Center ay gumaganap ng isang pagtaas ng papel sa streamlining at pag-optimize ng pamamahala ng pagkatubig sa loob ng Islamic finance.

🌿 Ang International Islamic Rating Agency (IIRA)

Ang International Islamic Rating Agency (IIRA) ay isang ahensya ng rating espesyal na pinansiyal na ratingsa pagsusuri ng mga institusyong pinansyal ng Islam.

Nilikha noong 2005 at nakabase sa Bahrain, ang misyon ng IIRA ay magbigay ng mga rating ng kredito pati na rin ang mga pagsusuri sa pananalapi ng mga manlalaro sa pananalapi ng Islam. Ang partikular na pokus nito ay ang pagtatasa ng mga Islamic bank, takaful insurance company, Islamic investment funds at sukuk (Islamic bonds).

Sinusuri ng ahensya ang katatagan ng pananalapi ng mga institusyong ito pati na rin ang kanilang pagsunod sa mga tuntunin ng Sharia (batas ng Islam). Ang mga credit rating nito ay mula sa AAA para sa pinakamababang panganib na mga manlalaro hanggang D para sa mga nasa default.

Ang mga rating at pagsusuri na ginawa ng IIRA ay ginagamit ng iba't ibang manlalaro sa mundo ng Islamic finance. Ginagamit ito ng mga regulator upang subaybayan ang mga panganib. Isinasaalang-alang sila ng mga namumuhunan kapag sinusuri ang mga pagkakataon sa pamumuhunan. At umaasa dito ang iba pang mga kumbensyonal na ahensya ng rating upang mas maunawaan ang mga detalye ng mga produktong pinansyal ng Islam.

Ang dagdag na halaga ng IIRA ay nasa nito malalim na kaalaman mga partikularidad ng pananalapi ng Islam. Ang pamamaraan ng rating nito ay nagsasama ng mga partikular na salik tulad ng paggalang sa prinsipyo ng pagbabahagi ng kita at pagkalugi o ang pagbubukod ng mga aktibidad na hindi naaayon sa etika ng Muslim.

Sa patuloy na paglago ng Islamic finance sa buong mundo, ang papel ng mga specialist rating agencies tulad ng IIRA ay nakatakdang lumaki sa kahalagahan. Ginagawa nilang posible na madagdagan transparency at tiwala sa alternatibong sistemang pinansyal na ito.

🌿 Ang International Islamic Center for Reconciliation and Arbitration (IICRA)

Ang International Islamic Center for Reconciliation and Arbitration (IICRA) ay isang internasyonal na organisasyon na nakabase sa Dubai. Nilikha noong 2005 sa ilalim ng aegis ng Islamic Development Bank, dalubhasa ito sa pamamagitan at arbitrasyon ng mga hindi pagkakaunawaan sa pananalapi ng Islam.

Ang misyon ng IICRA ay magbigay ng mga serbisyo sa paglutas ng hindi pagkakaunawaan na naaayon sa mga prinsipyo at halaga ng pananalapi ng Islam. Ang kanyang mga lugar ng kadalubhasaan ay sumasaklaw sa pamamagitan sa mga pagtatalo sa pagbabangko na kinasasangkutan ng mga institusyong pinansyal ng Islam, arbitrasyon para sa mga hindi pagkakaunawaan na may kaugnayan sa mga transaksyon sa pananalapi ng Islam, ngunit gayundin ang pagsasanay ng mga hukom at tagapamagitan sa pananalapi ng Islam.

Ang organisasyon ay kinikilala din para sa kanyang kadalubhasaan sa pagpapatunay ng mga kontrata sa pananalapi ng Islam sa mga tuntunin ng pagsunod sa Sharia. Bumubuo din ito ng mga karaniwang sugnay sa pagresolba ng hindi pagkakaunawaan, na isinama sa mga kontrata sa pananalapi ng mga bangko at mga institusyong pinansyal ng Islam.

Ang interes ng IICRA ay mag-alok ng mga pribadong solusyon sa hustisya (pamamagitan, arbitrasyon) na perpektong inangkop sa mga detalye ng pananalapi ng Islam. Ang mga serbisyo nito ay batay sa mga halaga ng pagiging patas, etika at relihiyosong pagsunod na nasa puso ng alternatibong sistemang pinansyal na ito.

Salamat sa malalim na kadalubhasaan nito sa paglutas ng mga hindi pagkakaunawaan sa pananalapi ng Islam, ang IICRA ay naging isang internasyonal na sanggunian sa larangang ito sa loob lamang ng ilang taon. Batay sa Dubai, ito ay madiskarteng nakaposisyon sa gitna ng isa sa mga nangungunang hub sa mundo para sa pananalapi ng Islam.

🌿 Konseho para sa Islamic Banks at Financial Institutions (CIBAFI)

Ang Council for Islamic Banks and Financial Institutions (CIBAFI) ay isang internasyonal na organisasyon na itinatag noong 2001 at nakabase sa Bahrain. Ang misyon nito ay itaguyod at paunlarin ang industriya ng serbisyong pinansyal ng Islam sa buong mundo.

Higit na partikular, ipinagtatanggol ng CIBAFI ang mga interes ng mga Islamic na bangko at mga institusyong pinansyal. Nilalayon din nitong palakasin ang kooperasyon sa pagitan ng mga stakeholder at mapadali ang pagpapalitan ng kaalaman at mabubuting gawi sa loob ng sektor na ito.

Nakikilahok din ang organisasyon sa pagbuo ng mga pampublikong patakaran at regulasyon na may kaugnayan sa pananalapi ng Islam. Itinataguyod nito ang pagpapatibay ng mga mahigpit na pamantayan ng pamamahala at pamamahala sa peligro ng mga institusyong pinansyal ng Islam.

Upang matupad ang kanyang misyon, Ang CIBAFI ay nagpapatupad ng maraming aksyon : organisasyon ng mga internasyonal na kumperensya, paglalathala ng mga pag-aaral at ulat ng pananaliksik, nag-aalok ng pagsasanay at mga sertipikasyon sa mga propesyonal sa pananalapi ng Islam.

Sa mahigit 130 miyembro mula sa 34 na bansa, itinatag ngayon ng CIBAFI ang sarili bilang pangunahing kinatawan at lobbying body para sa pandaigdigang industriya ng serbisyong pinansyal ng Islam. Batay sa Bahrain, ito ay nasa puso ng isa sa mga pangunahing sentro ng pananalapi ng Islam.

Konklusyon

Sa pagtatapos ng pagsusuring ito, napapansin namin na ang pananalapi ng Islam ay unti-unting nakakuha ng isang kumpleto at nakabalangkas na ecosystem, na may iba't ibang mga aktor na nakikipag-ugnayan upang maglaan ng mga mapagkukunan alinsunod sa mga tuntunin ng etika ng Muslim.

Ang mga komersyal na bangko, capital market, takaful insurance at maging ang mga etikal na pondo sa pamumuhunan ay bumubuo sa mga pangunahing bahagi ng alternatibong istrukturang pinansyal na ito.

Sinusuportahan ng standardisasyon, regulasyon at mga katawan ng pagsunod sa Sharia, bumubuo sila ng pinagsama-samang sistemang nagpapatakbo ayon sa mga prinsipyo ng pagbabahagi ng tubo at pagkawala, ang pagbabawal sa ribâ at etikal na pagpopondo lamang.

Hinihimok ng lumalaking pangangailangan mula sa mga populasyon ng Muslim ngunit gayundin ng a pagkahumaling sa etikal na pananalapi Sa pandaigdigang antas, ang pananalapi ng Islam ay inaasahang patuloy na lalago sa mga darating na taon. Maaari tayong tumaya na ang sistema nito ay patuloy na palalakasin upang mag-alok ng mapagkakatiwalaang alternatibo sa kumbensyonal na pananalapi.