Ano ang dapat malaman tungkol sa mga bono bilang isang paraan ng pagpopondo

Kapag kailangan mo ng pera, pumunta ka sa mga institusyong pinansyal para humingi ng pautang. Kapag ang mga negosyo o ahensya ng gobyerno ay nangangailangan ng maraming pera, nag-issue sila ng bonds.

Ang unang bagay na pumapasok sa isip kapag pinag-uusapan ang tungkol sa pamumuhunan ay ang stock market. Totoo na ang mundo ng equities ay kapana-panabik. Ang mga galaw ng merkado ay pinaghiwa-hiwalay sa mga pahayagan at sa telebisyon.

Ang mga bono, sa kabilang banda, hindi kasing sexy. Ang jargon na nakapalibot sa ganitong uri ng produktong pampinansyal ay maaaring mukhang malabo sa mga hindi pa nakakaalam. Bilang karagdagan, ang mga bono ay higit pa "malambot”, lalo na sa panahon ng bull market, kapag tila nag-aalok sila ng hindi gaanong halaga kumpara sa mga equities.

Sa artikulong ito, ipapakilala namin sa iyo kung ano ang isang bono at kung paano mo ito masusulit. Ngunit bago tayo magsimula, narito Na-monetize ang kanyang karanasan sa social network?

Tara na!!

🚀 Ano ang bond?

Ang bono ay isang seguridad sa utang na inisyu ng mga organisasyon (isang kumpanya, isang lokal na awtoridad o isang estado).

Kapag ang isa sa mga institusyong ito (Estado, komunidad o kumpanya) ay nagnanais ng financing, ang mga halagang gusto nilang magkaroon ay maaaring mangailangan ng pagkakaroon ng maraming nagpapautang.

Sa pamamagitan ng pagbili ng isang bono, maaari kang maging isa sa mga nagpapautang na ito, sa madaling salita, sa pamamagitan ng pakikilahok sa pagbili ng bahagi ng utang.

Artikulo na babasahin: Mga teknolohiya at tool upang mapabuti ang pamamahala ng negosyo

Sa maturity, bilang karagdagan sa kapital na babayaran sa iyo, pana-panahong sumasang-ayon ang may utang na bayaran ka (bawat taon, bawat anim na buwan, bawat quarter o bawat buwan) batay sa rate ng interes na iyong itinakda.

🚀 Halimbawa ng pamumuhunan sa bono

Nais ng isang institusyon na makakuha ng pautang na 10 milyong euro. Nagpasya siyang gamitin isang bond loan na may fixed rate.

Isinasaalang-alang na ang kabuuan ay malaki, hinati niya ang pautang na ito sa 1 na bahagi ng £000 bawat isa. Iyon ay sinabi, ang anumang bono na inisyu ay nagkakahalaga ng 10 £. Pagkatapos, inilalagay nito ang rate ng interes sa 5% sa isang buhay ng utang na 10 taon.

Artikulo na babasahin: Pinakamainam na mga diskarte sa pamamahala ng oras

Kung gusto mo ang isa sa kanyang mga bono, pagkatapos ay mayroon kang opsyon na kumuha ng isa.

Kaya kung ang bayad ay tapos na bawat taon, makakatanggap ka ng £500 bawat taon sa loob ng 10 taon. Sa ikasampung taon, babayaran ka ng borrower ng £500 na idinagdag sa iyong paunang £10. Kung gayon magkakaroon ka ng kita ng £5000 sa kabuuan sa loob ng 10 taon (£500).

🚀 Mga uri ng mga bono

Mayroong ilang mga uri ng mga bono na maaaring iba-iba ayon sa habang-buhay o ayon sa mga tuntunin ng pagbabayad ng kupon:

Mga bono na may nakapirming rate

Sa kasong ito, ang halaga ng panahon, ng pagbabayad ng interes pati na rin ng kupon ay nakatakda sa oras ng pag-isyu ng bono na ito. Ang kabayaran sa obligasyon ay samakatuwid pare-pareho sa paglipas ng panahon pagbabayad ng kapanahunan.

Mga bono na may variable rate

Dito, ang halaga ng coupon ay magdedepende sa ebolusyon ng market rate (tulad ng interbank rate gaya ng Euribor) kung saan idinagdag ang fixed rate.

Dapat mong tandaan na ang paggalaw ng rate ng merkado ay nag-iiba batay sa isang regular na pagitan.

Mga bono na may zero na kupon

Sa buong buhay ng bono, ang ganitong uri ng bono ay hindi bumubuo ng isang kupon.

Mga Bono ng Isang Kupon

Ang halaga ng kupon sa kasong ito ay ganap na pinondohan at binabayaran nang direkta sa kapanahunan ng bono na ito.

Mga bono na maaari mong i-convert sa mga stock

Dito, ang mga bono na binili mo ay maaaring palitan ng mga bahagi sa kumpanyang nag-isyu batay sa mga tuntuning ibinigay noong inisyu ang bono.

🚀 Bokabularyo ng Bond

Sa mga tuntunin ng obligasyon, ang mga tiyak na termino ay ginagamit:

• Ang transmitter. Ito ang organisasyon o kumpanya na nagbebenta ng mga bono.
• halaga ng mukha. ito ang presyong babayaran para makakuha ng bono.
• rate ng interes ; ito ang rate na itinakda ng issuer.
• Deadline ; ito ang termino ng pautang.
• Ang kupon; ito ang interes na binabayaran ng nanghihiram. Ang terminong ito ay dumating sa kadahilanang ang mga sertipiko ng bono minsan ay nauugnay sa mga nababakas na mga kupon na dapat isuko ng mga mamumuhunan kapalit ng interes. Ngayon, ang mga sertipiko ay nakaimbak sa isang elektronikong rehistro.

🚀 Ang actuarial rate ng isang bono

Ginagawang posible ng rate na ito na ihambing ang kakayahang kumita ng mga bono. Bilang halimbawa, isang bono ng isa 5 taong termino at alin ang nag-aalok ng a 8% na kupon ay hindi lubos na mas kapaki-pakinabang kaysa sa isa pang 5 taon na palaging may kupon na 5%.

Artikulo na babasahin: Mga hamon at pagkakataon sa sektor ng marketing

kaya ang 8% bond maaaring magastos at nag-aalok ng kaunting actuarial return. Kung ang 8% na bono ay sumipi ng 115%, ito ay magkakaroon ng yield to maturity na 4.575% bawat taon.

Ito ay tumutugma sa isang pagganap sa loob ng 5 taon ng isang pamumuhunan na may paunang pamumuhunan na 115 euro, na nagbibigay sa iyo ng 8 euro bawat taon at ito sa loob ng 5 taon at ibinabalik sa iyo ang 100 euro sa pagtatapos.

Sa kabilang banda, kung ang 5% na bono ay sumipi ng 99%, ito ay magkakaroon ng yield to maturity na 502%. Samakatuwid, mas kawili-wiling mag-invest ng 99 euro upang makatanggap ng 5 euro bawat taon palawit 5 ans at makakuha ng 100 euro sa kapanahunan.

Salamat sa actuarial rate ng isang bono, maaari mong ikumpara ang yield value nito sa iba pang investment.

🔰 Mga benepisyo ng isang bono

Maraming tao ang nagtataka kung bakit dapat silang mamuhunan sa mga bono kaysa sa iba pang mga pagkakataon.

Artikulo na babasahin: Mga pamamaraan ng survey sa kasiyahan ng customer

Ipapakita namin sa iyo ang ilang mga pakinabang ng pamumuhunan sa mga bono.

• Sa mga bono, para sa karamihan, ang ganitong uri ng pamumuhunan hindi nag-aalok ng kawalan ng katiyakan (halaga, petsa ng pagbabayad ng kapital at intermediate na kita).
• Sa mga bono, mayroon kang pagpipilian kumita ng mas mataas na kita sa mga inaalok ng mga panandaliang pamumuhunan, at ito, na may mas mababang antas ng panganib kaysa sa ipinakita ng mga pamumuhunan sa equity. Ang kabayarang ito ay talagang kaakit-akit, ang rating ng nagbigay ay mababa.
• Ang mga bono ay nagbibigay ng iba't ibang mamumuhunan na naghahanap ng kita ng pagkakataon na mabilis kaakit-akit na pagbabalik.
• Ang mga pamumuhunan sa mga bono, pangunahin ang mga bono ng gobyerno ng OECD, ay posible sa katamtamang halaga at naa-access ng lahat.
• Bilang karagdagan sa katotohanan na regular ang kita, ang mga bono ay may posibilidad na makagawa ng mga kita sa kapital kapag ang mga rate ng merkado ay naging mas mababa kaysa sa mga hawak ng bono.
• Hindi tulad ng mga pamumuhunan, ang mga bono ay karaniwang napag-uusapan sa pangalawang merkado anumang oras depende sa magagamit na pagkatubig.

🔰 Ang mga panganib ng pagbili ng isang bono

Ang pamumuhunan sa mga bono ay hindi gaanong mapanganib kaysa sa pamumuhunan sa stock market.

Ngunit ang pagbili ng mga bono ay hindi walang mga depekto, gayunpaman ay nagsasangkot ito ng ilang mga panganib na dapat mong malaman:

• Ang pagtaas ng rate ng interes : kapag tumaas ang rate ng interes, ito ay direktang nagiging sanhi ng pagbagsak ng halaga ng mga bono. Laging hindi ipinapayong ibenta ang iyong mga bono kapag tumataas ang rate ng interes.
• Inflation : maaaring mangyari na ito ay lumampas sa yield ng bono kaya ang rate ay naayos. Sa sandaling iyon, talo ang sinumang humawak sa kanila.
• Insolvency ng issuer : maaaring mangyari na ang isang pribadong kumpanya na nag-isyu ng mga bono ay nasa sitwasyon kung saan hindi nito kayang igalang ang pagbabayad ng interes at mabayaran ang halagang dapat bayaran.
• Ang pagbagsak sa merkado ng bono : makikita ng mga may hawak ng mga bono ang kanilang pamumuhunan na mabilis na nawawalan ng halaga. Sa oras na iyon, mapipilitan silang ibenta ang mga ito nang lugi.

🔰 Mga solusyon sa pamumuhunan sa bono?

Mayroon kaming ilang mga paraan upang mamuhunan sa mga bono.

• Mamuhunan sa mga pondo ng bono ; sa ganitong uri ng pamumuhunan, ang kapital ay ginagarantiyahan at nagbibigay sila ng katatagan at seguridad.
• Mga pamumuhunan sa mga bono ng mga ETF ; Ang mga tracker o ETF ay mga paraan upang iposisyon ang iyong sarili sa merkado ng bono. Ito ay isang mahusay na paraan, dahil noong 2022 ang mga ETF ay umabot ng higit sa 38% ng merkado sa Europa.
• Direktang mamuhunan sa mga bono ; ito ay isa sa mga hindi gaanong naa-access na mga solusyon, na halos hindi maabot ng mga retail na mamumuhunan, dahil kailangan mong isaalang-alang ang presyo ng bono at ang katotohanan na kailangan mo ng isang napaka-sari-sari na portfolio.

🔰 Pagsasara

Ito ay isang katanungan para sa amin sa artikulong ito upang ipakita sa iyo kung ano ang isang obligasyon, napag-usapan namin ang tungkol sa iba't ibang mga obligasyon, ang mga terminong gagamitin para sa operasyon nito. Umaasa kami na makakagawa ka na ngayon ng desisyon kung mamumuhunan o hindi sa mga bono.

🔰 Mga Madalas Itanong

Ano ang katangian ng isang bono?

Maaari mong ilarawan ang isang bono ayon sa uri, denominasyon, halaga ng mukha, presyo, termino, paraan ng pagtubos at ani nito.

Ano ang pagkakaiba sa pagitan ng isang bono at isang stock?

Ang isang bono ay isang bahagi ng pautang na inilabas ng isang komunidad ng isang estado o isang pribadong kumpanya, sa kabilang banda ang isang bahagi ay isang bahagi ng kapital sa isang kumpanya.

Ano ang tunay na layunin ng isang bono?

Ang sinumang nag-isyu ng mga bono ay maaaring gamitin ang mga ito para sa layunin ng paghiram ng pera mula sa pamilihang pinansyal. Ang mga bibili ng mga bono ay binabayaran ng interes at tatanggap ng terminong ibinigay sa paglabas ng kanilang reimbursement.

Artikulo na babasahin: Paano magtagumpay sa digital prospecting?

Tapos na kami, inaasahan namin na ang pagbabasa ng artikulong ito ay nagbukas ng iyong mga mata sa lahat ng mga kulay abong lugar pagdating sa mga bono.

Kung gayon, mangyaring i-post ang iyong mga komento upang makita namin kung paano kami mapapabuti upang mas mapagsilbihan ka sa hinaharap.

Huwag kalimutang ibahagi sa iyong mga kaibigan at kakilala upang sila naman ay makinabang dito.