ورکنگ کیپیٹل کے بارے میں سب

آج ورکنگ کیپیٹل ہے۔ سمجھنا مشکل ہے کچھ کمپنیوں کی طرف سے. یہ جانتے ہوئے کہ کاروبار ایک انجن کی طرح ہوتا ہے، اسے آگے بڑھنے کے لیے ایندھن کی ضرورت ہوتی ہے۔ اس لیے ورکنگ کیپیٹل یہ ہے۔ پٹرول جس کی کمپنی کو ضرورت ہے۔.

یہ وہی ہے جو کمپنی کو قیمت پیدا کرنے اور ترقی جاری رکھنے کا امکان فراہم کرتا ہے۔ ہمارے پاس کار برانڈز ہیں جو دوسروں سے زیادہ استعمال کرتے ہیں، بعض اوقات وہ ٹوٹ جاتے ہیں۔

کاروباروں کے ساتھ بھی ایسا ہی ہے۔ اگر آپ اپنے آپ کو سڑک کے بیچوں بیچ گیس ختم ہونے یا ٹوٹتے ہوئے نہیں دیکھنا چاہتے ہیں، تو آپ کو اپنے فنڈز کی ضرورت ہے۔

اس آرٹیکل میں ہم آپ کو ورکنگ کیپیٹل (FR) کے بارے میں سب کچھ بتاتے ہیں۔ لیکن اس سے پہلے کہ ہم شروع کریں، یہاں ہے۔ قرض سے نکلنے کا طریقہ

چلو!!

🌿 ورکنگ کیپیٹل کیا ہے؟

ایف آر ہے مالی صحت کی درست پیمائش نیز کمپنی کی آپریشنل کارکردگی۔ یہ موجودہ اثاثوں کی مقدار کی نمائندگی کرتا ہے جو کمپنی کو اپنی قلیل مدتی ذمہ داریوں اور روزانہ کی کارروائیوں کی مالی اعانت کرنا ہوتی ہے۔

موجودہ اثاثہ جات اس میں نقد رقم، قابل وصول اکاؤنٹس (اس کے صارفین کے ذریعہ کاروبار پر واجب الادا رقم) اور انوینٹری (سامان برائے فروخت) شامل ہیں۔

دوسری طرف، قلیل مدتی ذمہ داریاں، جنہیں موجودہ واجبات بھی کہا جاتا ہے۔، قابل ادائیگی اکاؤنٹس (جو رقم کمپنی اپنے سپلائرز کو واجب الادا ہے)، اجرت اور تنخواہیں، اور ٹیکس شامل کریں۔ ورکنگ کیپیٹل کا حساب لگایا جاتا ہے۔ گھٹانا موجودہ اثاثوں کی موجودہ ذمہ داریاں

Un آر ایف مثبت اشارہ کرتا ہے کہ کمپنی کے پاس اپنی مختصر مدتی ذمہ داریوں کو پورا کرنے اور اس کی سرگرمیوں کی مالی اعانت کے لیے کافی اثاثے ہیں۔ تاہم a ایف آر منفی اس بات کی نشاندہی کرتا ہے کہ کاروبار کو وقت پر اپنے رسیدیں ادا کرنے میں دشواری ہو سکتی ہے۔ یہ اشارے بڑے پیمانے پر استعمال کیا جاتا ہے جب مالی تجزیہ

🌿 ورکنگ کیپیٹل کا مؤثر طریقے سے انتظام کیسے کریں؟

کاروبار اپنے ورکنگ کیپیٹل کو مؤثر طریقے سے منظم کرنے کے لیے کئی طریقے استعمال کر سکتے ہیں۔ یہاں چند ایک ہیں:

✔️ اسٹاک کی سطح کی اصلاح

انوینٹری کی سطحوں کو منظم کرنا RF مینجمنٹ کا ایک اہم پہلو ہے۔ اضافی انوینٹری کے ساتھ ایک کاروبار قیمتی وسائل کو باندھ سکتا ہے جو کہیں اور زیادہ مؤثر طریقے سے استعمال کیا جا سکتا ہے.

اس کے برعکس، ایک کمپنی جس کی اسٹاک بہت کم ہیں گاہک کی طلب کو پورا کرنے کے لیے جدوجہد کر سکتا ہے اور فروخت کے مواقع کھو سکتا ہے۔

✔️ سپلائر کی ادائیگی کی آخری تاریخ کے بارے میں بات چیت

کاروبار اپنی ورکنگ کیپیٹل کی صورتحال کو بہتر بنانے کے لیے اپنے سپلائرز کے ساتھ ادائیگی کی سازگار شرائط پر گفت و شنید کر سکتے ہیں۔

مثال کے طور پر، ایک کمپنی بڑے آرڈرز یا والیوم ڈسکاؤنٹ کے بدلے ادائیگی کی طویل شرائط پر گفت و شنید کر سکتی ہے۔

✔️ کسٹمر اکاؤنٹس کا بہتر مجموعہ

اکاؤنٹس قابل وصول انتظام ورکنگ کیپیٹل مینجمنٹ کا ایک اور اہم پہلو ہے۔ ایک ایسا کاروبار جو اپنے اکاؤنٹس کو بروقت وصول کرنے کے قابل ہو، اس کے پاس زیادہ مضبوط ورکنگ کیپیٹل ہوگا۔

✔️ قابل ادائیگی اکاؤنٹس کا انتظام

کاروبار اپنے قابل ادائیگی اکاؤنٹس کا احتیاط سے انتظام کر کے اپنے FR کا انتظام بھی کر سکتے ہیں۔ اس میں سپلائرز کے ساتھ سازگار ادائیگی کی شرائط پر گفت و شنید، ابتدائی ادائیگی کی چھوٹ کا فائدہ اٹھانا، اور کیش فلو مینجمنٹ کی تکنیکوں کا استعمال کرنا شامل ہو سکتا ہے جیسے کہ ادائیگی کے استحکام اور سپلائرز کا استحکام۔

✔️کیش مینجمنٹ کی اصلاح

کیش کا موثر انتظام ہے۔ کام کرنے والے سرمائے کے انتظام کے لیے اہم۔ اس میں غیر ضروری اخراجات کو کم کرنے، نقد بیلنس کو بہتر بنانے، اور نقد کی پیشن گوئی کے عمل کو نافذ کرنے جیسی حکمت عملیوں کو نافذ کرنا شامل ہو سکتا ہے۔

✔️ مالیاتی آلات کا استعمال 

کمپنیاں اپنے RF کو منظم کرنے کے لیے مالیاتی آلات جیسے کریڈٹ لائنز یا قلیل مدتی قرضوں کا بھی استعمال کر سکتی ہیں۔

یہ آلات قلیل مدتی ذمہ داریوں کو پورا کرنے اور کمپنی کی RF پوزیشن کو بہتر بنانے کے لیے فنڈنگ ​​کا ایک عارضی ذریعہ فراہم کر سکتے ہیں۔

✔️ سپلائی چین فنانس کو نافذ کریں۔

سپلائی چین فنانسنگ ایک فنانسنگ طریقہ ہے جس میں کمپنی کے قابل ادائیگی اکاؤنٹس کی مالی اعانت کے لیے فریق ثالث کا استعمال شامل ہے۔ اس سے کمپنی کی FR پوزیشن کو بہتر بنایا جا سکتا ہے کہ نقد رقم خالی ہو جائے جو بصورت دیگر قابل ادائیگی کھاتوں میں باندھ دی جائے گی۔

🌿 ورکنگ کیپیٹل کی اچھی سطح کیوں برقرار رکھی جائے؟

کاروباری اداروں کے لیے یہ ضروری ہے کہ وہ اپنے کام کرنے والے سرمائے کی سطح کا باقاعدگی سے جائزہ لیں۔ یہاں کچھ وجوہات ہیں:

✔️ موسمی سرگرمیوں والے کاروبار کے لیے

ایک کاروبار جو انتہائی موسمی صنعت میں کام کرتا ہے اسے برقرار رکھنے کی ضرورت پڑ سکتی ہے۔ ایف آر کی اعلی سطح اس بات کو یقینی بنانے کے لیے کہ اس کے پاس کم سیزن کے دوران اپنی ذمہ داریوں کو پورا کرنے کے لیے کافی نقد بہاؤ موجود ہے۔

ایک طویل آپریٹنگ سائیکل کے ساتھ کاروبار کو برقرار رکھنے کی بھی ضرورت ہو سکتی ہے۔ ایف آر کی اعلی سطح اس بات کو یقینی بنانے کے لیے کہ اس کے پاس اپنی مصنوعات کی فروخت اور نقد رقم میں تبدیل ہونے کا انتظار کرتے ہوئے اپنے آپریشنز کے اخراجات کو پورا کرنے کے لیے کافی فنڈز موجود ہیں۔

✔️ لمبی سائیکل والی کمپنیوں کے لیے

اسی طرح، ایک طویل آپریٹنگ سائیکل والی مینوفیکچرنگ کمپنی کو مختصر آپریٹنگ سائیکل والی سروس کمپنی سے زیادہ RF کی ضرورت ہو سکتی ہے۔

مزید برآں، ایک اعلیٰ سطح کے خطرے والی کمپنی کو زیادہ معیاری ورکنگ کیپیٹل کی ضرورت ہو سکتی ہے تاکہ یہ یقینی بنایا جا سکے کہ اس کے پاس ممکنہ طوفانوں کے موسم کے لیے کافی وسائل ہیں۔

🌿 ورکنگ کیپیٹل کا حساب کیسے لگائیں؟

ورکنگ کیپیٹل کا حساب لگانا کافی آسان ہے. ایک بار جب آپ کو FR مل جاتا ہے، تو آپ حاصل کردہ نتیجہ کی تشریح کر سکتے ہیں:

✔️ مثبت ورکنگ کیپیٹل 

وسائل کے سرپلس کو اہل بناتا ہے۔ لہذا اس کا مطلب یہ ہے کہ آپ کی کمپنی کے پاس اضافی وسائل ہیں جو اسے مختلف ضروریات کی مالی اعانت فراہم کرنے کی اجازت دیتا ہے جس کا اسے تجربہ ہو سکتا ہے۔ اس مقام پر، آپ کو اپنے FR کا اپنے ورکنگ کیپیٹل کی ضروریات سے موازنہ کرنے کی ضرورت ہے تاکہ یہ یقینی بنایا جا سکے کہ آپ کے فنڈز آپ کی ضروریات کو پورا کر سکتے ہیں۔

✔️ منفی ورکنگ کیپیٹل

اس کا مطلب ہے کہ آپ کا کاروبار مشکل میں ہے اور یہ کہ اس کے پاس اپنی تمام ضروریات کو پورا کرنے کے لیے ضروری فنڈز نہیں ہیں۔

اس وقت، اسے خود کو مالی اعانت فراہم کرنے کی کوشش کرنی ہوگی۔ مختصر مدت کے نقد بہاؤ. اس صورت حال میں، ہم تجویز کرتے ہیں کہ آپ سرمایہ میں اضافہ کریں، جس سے کمپنی میں آپ کے دستیاب وسائل میں اضافہ ہوگا۔

✔️ورکنگ کیپیٹل صفر ہے۔

اس سے ظاہر ہوتا ہے کہ آپ کی کمپنی اپنی سرمایہ کاری کو مکمل طور پر فنانس کر سکتی ہے۔ لیکن اس کی مستقبل کی ضروریات کے بارے میں، وہ اسے برداشت نہیں کر سکے گی۔

تو، یہ ایک نہیں ہے بہت اچھی کرنسی اسے اپنے وسائل کو بڑھانے کی اجازت دینے والے عمل سے لڑنا پڑے گا، جیسے طویل مدتی قرض لینا۔ ایسا کرنے سے، وہ اس ضرورت کو پورا کر سکے گا اور اس میں اپنی سرگرمیاں جاری رکھے گا۔ سازگار حالات.

⛳️ معیاری ورکنگ کیپیٹل کیا ہے؟

معیاری ورکنگ کیپیٹل ہے۔ کام کرنے والے سرمائے کی کم از کم سطح جس کی توقع کی جاتی ہے کہ کمپنی اپنی مالی اور آپریشنل ضروریات کو پورا کرنے کے لیے برقرار رکھے گی۔ اس کا حساب صنعت کے معیارات اور کمپنی کے مخصوص حالات کی بنیاد پر کیا جاتا ہے۔

کئی عوامل کمپنی کے FRN کو متاثر کر سکتے ہیں، بشمول اس کی سرگرمیوں کی نوعیت، اس کے آپریٹنگ سائیکل کی لمبائی اور اس کی سرگرمیوں سے وابستہ خطرے کی سطح۔ معیاری ورکنگ کیپیٹل کی مناسب سطح کو برقرار رکھنا اس کے لیے اہم ہے۔ مالی استحکام اور کاروبار کی طویل مدتی کامیابی۔

ناکافی ورکنگ کیپیٹل والا کاروبار اپنی قلیل مدتی ذمہ داریوں کو پورا کرنے کے لیے جدوجہد کر سکتا ہے۔ اور ترقی اور توسیع کے مواقع سے فائدہ نہ اٹھا سکے۔

دوسری طرف، ایک کمپنی جس کا ورکنگ کیپیٹل ہے۔ ضرورت سے زیادہ وسائل ضائع کر سکتے ہیں جو منافع کمانے یا دیگر سرمایہ کاری کے لیے بہتر طریقے سے استعمال کیا جا سکتا ہے۔

🔰 معیاری ورکنگ کیپیٹل کا تعین کرنے کے طریقے

اس کا حساب صنعت کے معیارات اور کمپنی کے مخصوص حالات کی بنیاد پر کیا جاتا ہے۔ عام ورکنگ کیپیٹل کا حساب لگانے کے لیے کئی طریقے استعمال کیے جا سکتے ہیں، جن میں درج ذیل شامل ہیں:

صنعتی حوالہ جات 

اس طریقہ کار میں کمپنی کے ورکنگ کیپیٹل کا صنعتی معیارات سے موازنہ کرنا شامل ہے تاکہ یہ معلوم کیا جا سکے کہ آیا یہ مناسب سطح پر ہے۔.

 مثال کے طور پر، خوردہ صنعت میں ایک کمپنی اپنے ورکنگ کیپیٹل کا صنعتی اوسط سے موازنہ کر سکتی ہے تاکہ یہ دیکھا جا سکے کہ آیا یہ معمول سے اوپر ہے یا نیچے۔

آپریٹنگ سائیکل 

اس طریقہ کار میں کمپنی کے آپریٹنگ سائیکل کا حساب لگانا اور اس سائیکل کو فنانس کرنے کے لیے درکار ورکنگ کیپیٹل کی مقدار کا تعین کرنا شامل ہے۔ کیش سائیکل وہ وقت ہے جو خام مال کو تیار مال میں اور پھر نقدی میں بدلنے میں لگتا ہے۔

ورکنگ کیپیٹل کا تناسب 

یہ طریقہ ورکنگ کیپیٹل ریشو کا حساب لگانے پر مشتمل ہے، جو کہ موجودہ اثاثوں اور موجودہ واجبات کے درمیان تناسب ہے۔

1,0 کا ورکنگ کیپیٹل ریشو اس بات کی نشاندہی کرتا ہے کہ کمپنی کے پاس موجودہ اثاثوں اور واجبات کی برابر رقم ہے، جبکہ تناسب 1,0 سے زیادہ اشارہ کرتا ہے کہ کمپنی کے پاس واجبات سے زیادہ موجودہ اثاثے ہیں، اور a تناسب 1,0 سے کم اشارہ کرتا ہے کہ کمپنی کے پاس اثاثوں سے زیادہ واجبات ہیں۔

کیش کنورژن سائیکل

اس طریقہ کار میں کیش کنورژن سائیکل کا حساب لگانا شامل ہے۔ یعنی ایک کمپنی کو اپنے خام مال کو نقد رقم میں تبدیل کرنے میں جو وقت لگتا ہے۔ کیش کنورژن سائیکل کا حساب ان دنوں کی تعداد کو گھٹا کر لگایا جاتا ہے جو انوینٹری بیچنے میں لگتے ہیں ان دنوں کی تعداد سے جو اسے قابل ادائیگی اکاؤنٹس کی ادائیگی میں لگتے ہیں۔

آپریٹنگ سائیکل نقطہ نظر

کیش سائیکل اپروچ معیاری ورکنگ کیپیٹل کا حساب لگاتا ہے۔ یہ اس وقت پر مبنی ہے جو کاروبار کو خام مال کو تیار شدہ سامان میں اور پھر نقد میں تبدیل کرنے میں لگتا ہے۔

یہ طریقہ کمپنی کے مخصوص آپریٹنگ سائیکل اور اس کے آپریشنز سے وابستہ خطرے کی سطح کو مدنظر رکھتا ہے۔

فروخت کے طریقہ کار کا مقررہ فیصد

فروخت کے نقطہ نظر کا مقررہ فیصد کمپنی کی متوقع فروخت کے فیصد کے طور پر FRN کا حساب لگاتا ہے۔ یہ طریقہ اس خیال پر مبنی ہے کہ ہر سیلز یونٹ کو سپورٹ کرنے کے لیے ورکنگ کیپیٹل کی ایک خاص مقدار ضروری ہے۔

صنعت اوسط نقطہ نظر

صنعت کا اوسط نقطہ نظر اسی صنعت میں دوسری کمپنیوں کے اوسط کام کرنے والے سرمائے کی سطح کی بنیاد پر معیاری کام کرنے والے سرمائے کا حساب لگاتا ہے۔ یہ طریقہ اس خیال پر مبنی ہے کہ ایک ہی شعبے میں کمپنیوں کو ورکنگ کیپیٹل کی یکساں ضرورت ہوتی ہے۔

یہ نوٹ کرنا ضروری ہے کہ FRN کا حساب لگانے کے لیے کوئی ایک ہی سائز کے مطابق نہیں ہے۔ کاروباری اداروں کو اپنی مخصوص صورتحال پر غور کرنا چاہیے اور وہ طریقہ منتخب کرنا چاہیے جو ان کی ضروریات کو بہترین طریقے سے پورا کرے۔

🌿 معیاری ورکنگ کیپیٹل کیوں اہم ہے؟

مالیاتی استحکام اور کاروبار کی طویل مدتی کامیابی کے لیے معیاری ورکنگ کیپیٹل کی مناسب سطح کو برقرار رکھنا بہت ضروری ہے۔

ناکافی ورکنگ کیپیٹل والا کاروبار اپنی قلیل مدتی ذمہ داریوں کو پورا کرنے کے لیے جدوجہد کر سکتا ہے اور ترقی اور توسیع کے مواقع سے فائدہ اٹھانے سے قاصر ہو سکتا ہے۔ یہ مالی مشکلات یا یہاں تک کہ دیوالیہ پن کا باعث بن سکتا ہے۔

اس کے نتیجے میں سرمایہ کاری کے کم منافع اور شیئر ہولڈر کی قدر میں کمی واقع ہو سکتی ہے۔ لہذا، کئی وجوہات کی بناء پر معیاری کام کرنے والے سرمائے کی مناسب سطح کو برقرار رکھنا ضروری ہے:

مالی استحکام

ناکافی ورکنگ کیپیٹل والا کاروبار اپنی قلیل مدتی ذمہ داریوں کو پورا کرنے کے لیے جدوجہد کر سکتا ہے اور مالی پریشانی کا خطرہ لاحق ہو سکتا ہے۔ یہ فنانسنگ حاصل کرنے میں دشواری، وقت پر بلوں کی ادائیگی میں دشواری، اور ممکنہ طور پر دیوالیہ ہونے کا باعث بن سکتا ہے۔

آپریشنل کارکردگی

ورکنگ کیپیٹل کا استعمال کاروبار کے روزمرہ کے کاموں کی مالی اعانت کے لیے کیا جاتا ہے۔ ناکافی ورکنگ کیپیٹل والا کاروبار اپنی آپریشنل ضروریات کو پورا کرنے کے لیے جدوجہد کر سکتا ہے اور مؤثر طریقے سے کام کرنے سے قاصر ہو سکتا ہے۔

نمو اور توسیع

کافی ورکنگ کیپیٹل والے کاروبار کے پاس ترقی اور توسیع کے مواقع سے فائدہ اٹھانے کے وسائل ہوں گے۔ اس سے منافع اور شیئر ہولڈر کی قدر میں اضافہ ہو سکتا ہے۔

سرمایہ کاروں کا اعتماد

سرمایہ کار اور مالیاتی تجزیہ کار اکثر کمپنی کی مالی صحت اور استحکام کی پیمائش کے لیے ورکنگ کیپیٹل کا استعمال کرتے ہیں۔ FRN کی صحت مند سطح کے ساتھ ایک کمپنی سرمایہ کاری کو راغب کرنے اور سرمایہ کاروں کا اعتماد پیدا کرنے کا زیادہ امکان رکھتی ہے۔

اس لیے یہ ضروری ہے کہ کمپنیاں احتیاط سے اپنے معیاری ورکنگ کیپیٹل کا انتظام کریں۔ یہ انہیں کافی لیکویڈیٹی اور وسائل کے موثر استعمال کے درمیان صحت مند توازن حاصل کرنے کے قابل بنائے گا۔ اس سے کاروبار کی مالی استحکام اور طویل مدتی کامیابی کو یقینی بنانے میں مدد مل سکتی ہے۔

🌿 عمومی سوالات: ورکنگ کیپیٹل کے بارے میں سب

✔️ناکافی ورکنگ کیپیٹل کے کیا نتائج ہیں؟

ناکافی FR کے نتائج میں مالی پریشانی، فنانسنگ حاصل کرنے میں دشواری، وقت پر بلوں کی ادائیگی میں دشواری، یا یہاں تک کہ دیوالیہ پن. یہ آپریشنل نااہلی اور ترقی کے مواقع سے فائدہ اٹھانے میں دشواری کا باعث بھی بن سکتا ہے۔

✔️کیا ورکنگ کیپیٹل کا حساب ضروری ہے؟

جس طرح ایک اچھا ڈرائیور ایک خاص مدت کے بعد اپنی گاڑی کا تکنیکی معائنہ کرتا ہے، اسی طرح ایک اچھا بزنس مینیجر مالی صحت کا اندازہ لگانا چاہیے۔ اس کی کمپنی کو اس بات کا یقین کرنے کے لئے کہ وہ متوقع ڈیڈ لائن کے اندر اپنے وعدوں کو پورا کرسکتا ہے۔ اس کے لیے ایک بہترین ٹول ورکنگ کیپیٹل کا تعین ہے۔

ہم نے ختم کیا۔ ہم امید کرتے ہیں کہ ورکنگ کیپیٹل آپ کے لیے کوئی راز نہیں رکھتا۔ ہمیں کمنٹس میں اپنی رائے دیں۔