Tanan bahin sa Shadow Banking

Sa luyo sa tradisyonal nga pinansya nagtago ang usa ka halapad nga opaque nga sistema sa pinansyal nga gitawag nga "shadow banking. ⚫ Kini nga network sa mga institusyon ug mga kalihokan sa usa ka bahin nakalikay sa tradisyonal nga mga regulasyon. Ang iyang nagkadako nga impluwensya nakapabalaka sa mga regulator, labi na kay siya adunay hinungdanon nga papel sa krisis sa 2008. 🔻

Shadow banking, o "shadow finance", naghiusa sa mga speculative hedge funds, high frequency trading companies ug komplikadong investment vehicles. Ang operasyon niini dili kaayo nahibal-an sa kadaghanan sa publiko. 🔍 Bisan pa nag-circulate kini sa daghang mga dagan sa pinansyal sa tibuuk planeta.

Niini nga artikulo, Hibal-i kung unsa gyud ang shadow banking, ang gidak-on niini, ang mga nag-unang magdudula niini ug ang potensyal nga mga risgo nga mahatag niini sa global nga pinansyal nga kalig-on. Apan sa dili pa kita magsugod, ania na Sa unsang paagi mas maayo nimo nga mapondohan ang imong umaabot nga pagretiro?

Maayong pag-dive sa mga misteryo sa shadow finance!

📍 Unsa ang shadow banking?

Ang Shadow banking nagtudlo sa tanan nga mga magdudula ug pinansyal nga mga kalihokan nga mahitabo sa gawas sa sistema sa bangko tradisyonal nga gi-regulate. 🏦

Kini naglakip sa mga institusyon sama sa hedge funds, money market funds, high frequency trading firms. Ang Shadow banking naglakip usab sa mga instrumento sa panalapi sama sa unregulated OTC derivatives. 📉

Dili sama sa komersyal nga mga bangko, mga entidad sa Ang shadow banking sa kasagaran dili mangolekta og mga deposito ug walay access sa central bank refinancing. 💵

Ang ilang mga kalihokan dili kaayo gidumala sa mga awtoridad ug adunay labi ka kadali nga pagka-flexible sa regulasyon. Kini nga sitwasyon nagbutyag sa sistema sa panalapi sa dugang nga mga risgo sa pagkawalay kalig-on.

📍 Unsa ka dako ang shadow banking?

Shadow banking nagrepresentar usa ka mahinungdanong bahin sa sistema global nga pinansyal. Sumala sa FSB, sa 2020 kini mikabat sa 50 trilyon dolyares sa mga kabtangan, o hapit katunga sa tradisyonal nga sistema sa pagbabangko.

Sa USA, mas dako pa ang gibug-aton niini. Ang Shadow banking adunay kapin sa $15 trilyon nga mga kabtangan didto. Kini kadaghanan nagdominar sa tradisyonal nga banking.

Artikulo nga basahon: Pagpalit ug bag-o o daan nga yuta ❓

Sa Europe, ang UK mao ang pinuy-anan sa pinakadako nga sentro sa pinansya sa anino, nga adunay kapin sa £3 trilyon nga mga kabtangan. Sunod mao ang Switzerland, Luxembourg ug Ireland.

Bisan tuod lisud ang pagsusi sa tukma, ang nagtubo nga impluwensya sa shadow banking dili walay duhaduha. Ang mga potensyal nga peligro niini nakapabalaka sa mga regulator, labi na kung ang mga interaksyon niini sa tradisyonal nga sistema sa pagbabangko nagkadaghan.

📍 Kinsa ang mga yawe nga magdudula sa shadow banking?

Ang Shadow banking naghiusa sa daghang lainlaing mga institusyon. Ania ang pipila sa labing hinungdanon:

• Mga speculative hedge fund 📉, aktibo kaayo sa mga merkado sa kaugmaon ug peligroso nga mga gigikanan.
• Mga pondo sa merkado sa salapi 💵, nga nagtanyag og mga serbisyo duol sa mga bangko apan walay garantiya sa publiko.
• Mga kompanya sa broker ug high-frequency trading 💻, kansang kalihokan dili kaayo transparent.
• Les alternatibo nga pondo sa pamuhunan ⚖️, nga adunay komplikado nga mga estratehiya nga makalikay sa naandan nga mga regulasyon.
• Les structured nga mga entidad 🏢, sama sa ad hoc nga mga sakyanan nga gigamit sa mga bangko sa pagtangtang sa mga peligrosong kabtangan gikan sa ilang mga balanse.

Ang gamhanang mga institutional investors sama sa pension funds 👴👵 nag-okupar usab ug prominenteng lugar.

📍 Unsa ang mga risgo sa shadow banking?

Bisan kung kini nagpaposible sa pag-diversify sa mga gigikanan sa financing, shadow banking dili walay peligro. Ang mga nag-unang risgo niini mao ang:

• Un sobra nga leverage 📈📉, anino nga mga entidad dili gipailalom sa parehas nga kinahanglanon sa kapital sa mga bangko.
• Un kakulang sa transparency 🔍, daghang mga kalihokan nga nakalingkawas sa mga obligasyon sa pagmantala sa impormasyon.
• Pagsuspinde sa pagbayad kadena sa panahon sa usa ka krisis ⛓, walay tigpahulam sa katapusan nga paagi nga gihatag dili sama sa tradisyonal nga sistema sa bangko.
• Une pagkaylap sa risgos 💥 ngadto sa regulated banking sector, tungod sa nagkadako nga sumpay tali sa duha ka sistema.
• des dugang nga mga oportunidad sa dirty money laundering 💰, tungod sa kakulang sa pagmonitor sa pipila ka dili klaro nga pinansyal nga sirkito.
• des mayor nga sistematikong mga risgo 💥💥 kung adunay kalit nga pagkahugno niining dili klaro nga sistema, sama sa gipakita sa krisis sa 2008.

📍 Unsa ang bag-o nga mga kalamboan sa regulasyon?

Pagkahuman sa krisis sa pinansya, ang mga regulator nagtinguha nga mas maayo nga makontrol ang shadow banking, nga adunay limitado nga mga sangputanan.

Ang FSB naghimo og mga rekomendasyon sa 2011 aron mamonitor ang shadow banking system ug limitahan ang mga sobra niini. Ang uban gipatuman, sama sa obligasyon sa pagreport sa mga transaksyon sa derivatives.

Artikulo nga basahon: Neobanks ug ang pagkunhod sa bayronon sa bangko

Apan daghang mga regulatory blind spot ang nagpabilin. Ang gikinahanglan nga internasyonal nga koordinasyon moabut batok sa magkalahi nga interes sa dagkong mga nasud. Duna pay taas nga dalan padulong sa epektibong regulasyon sa shadow banking!

📍 Unsa ang papel sa shadow banking sa 2008 nga krisis?

Ang sistema sa shadow banking adunay hinungdanon nga papel sa pag-trigger ug pagkaylap sa krisis sa pinansya sa 2007-2008.

Daghang anino nga entidad sama sa ad hoc structures (SIVs, conduits, etc.) ang nalambigit sa subprime nga mortgage market sa US nga maoy hinungdan sa krisis. Gipalit nila ang gi-securitize nga dili maayo nga mga utang sa mga bangko.

Sa diha nga ang subprime nga merkado nahugno, kini nga mga sakyanan wala maka-refinance sa ilang mga posisyon ug nabangkarota. Ang contagion dayon mikaylap sa tradisyonal nga sektor sa bangko. 💥💥

Ang mga pondo sa hedge adunay usab gipadako ang krisis pinaagi sa espekulasyon sa CDS. Ang mga pondo sa kwarta sa merkado nakasinati sa daghang mga pagsuspinde sa mga pagtubos, nga nanginahanglan interbensyon sa publiko.

Kini nga kasinatian nagpakita kung unsa ang mahimo sa mga dysfunction sa shadow banking destabilize ang tibuok sistema pinansyal ug ang tinuod nga ekonomiya.

📍 Unsa ang kaugmaon sa shadow banking?

Bisan pa sa mga risgo, ang shadow banking kinahanglan nga magpadayon sa pagtubo sa umaabot nga mga tuig.

Ubos nga mga rate sa interes ug pagpangita sa mga mamumuhunan alang sa ani kinahanglan pagdasig niining dili makontrol nga sistema, mas ganansya pero mas unstable.

Ang mga pag-uswag sa teknolohiya sama sa blockchain mahimo usab nga magdasig sa pagtungha sa mga bag-ong kalihokan sa pinansya nga makalikay sa tradisyonal nga mga regulator.

Ang hagit mao mas maayo nga i-integrate ang shadow banking sa global nga pinansyal nga pagdumala, nga wala makapugong sa kabag-ohan. Usa ka lisod nga buluhaton nga magkinahanglan ug dugang internasyonal nga kooperasyon!

🏁 Panapos

Ang gilapdon sa shadow banking nagpakita sa panginahanglan alang sa mas maayo nga regulasyon internasyonal nga peligroso nga pinansyal nga mga kalihokan. Kinahanglang tul-iron ang mga sayup sa sistema aron malikayan ang mga bag-ong makadaot nga krisis sama sa 2008.

Shadow finance dili pa andam mawala, apan kini kinahanglan nga mas maayo nga i-integrate ngadto sa kinatibuk-ang regulatory network. Kinahanglan usab nga palig-onon ang transparency ug monitoring niini. Ang mga regulator aduna pa'y trabaho nga giputol alang kanila!

Artikulo nga basahon: Ablihi ang usa ka 100% online nga bank account

Ang kalibutan sa panalapi padayon nga nag-uswag. Ang dula sa iring ug ilaga tali sa mga aktor sa anino ug sa mga awtoridad gikatakda nga magpadayon, tali sa mga abuhon nga lugar ug pagsulay sa regulasyon. Usa ka butang ang sigurado: Ang shadow banking adunay masanag nga kaugmaon sa umaabot sa umaabot nga mga tuig!

Apan sa dili pa ikaw mobiya, ania na Giunsa Paghimo ang Dili Makasukol nga Tanyag sa Negosyo